mermaid technology a/s offentliggør prospekt

Baggrund for offentliggørelse af prospekt
Selskabet har udarbejdet prospekt med det formål, at aktier udstedt i
forbindelse med to rettede emissioner (”Apportindskud (1)” og ”Apportindskud
(2)”) på henholdsvis nominelt DKK 2.615.400 og nominelt DKK 1.737.359 svarende
til i alt 4.352.759 styk nye aktier a nominelt DKK 1 (de ”Nye Aktier”) i
mermaid technology a/s (”Selskabet”) gennemført henholdsvis den 2. januar 2008
samt 1. januar 2009 kan videresælges på First North. 

De Nye Aktier udstedt i forbindelse med gennemførelse af Apportindskud (1) og
Apportindskud (2) er optaget til handel på First North henholdsvis den 30.
december 2008 og den 7. april 2009 i Selskabets eksisterende ISIN-kode
DK0060074490. 

Udbuddene
Udbuddet af Nye Aktier var rettet imod sælger af henholdsvis selskabet
AcrossMedia A/S og sælger af selskabet Norden Media Solutions AB. 

Udbuddet af nye aktier udstedt i forbindelse med Apportindskud (1) var rettet
mod Frontstairs A/S og Streambuster ApS, der var sælger af AcrossMedia A/S.
Streambuster ApS er ejet 100% af Frontstairs A/S.  Frontstairs A/S er ejet 50%
af JPSS Holding ApS, 25% af Conrad Holding ApS og 25% af Georgi Holding ApS. 

Udbuddet af nye aktier udstedt i forbindelse med Apportindskud (2) var rettet
mod AB Arvid Svensson og Netstore Scandinavian AB, der var sælger af Norden
Media Solutions AB, Sverige. AB Arvid Svensson er ejet 50% af Rikard Svensson
og 50% af Fredrik Svensson. Netstore Scandinavian AB er 100% ejet af Fredrik
Skoglund. 

Sælgerne af henholdsvis AcrossMedia A/S og Norden Media Solutions AB var uden
relationer til mermaid technology a/s. 

Apportindskud (1) - erhvervelse af selskabet AcrossMedia A/S
Den 2. januar 2008 blev aftalen om erhvervelse af selskabet AcrossMedia A/S mod
apportindskud endelig. 

Den samlede købesum for AcrossMedia A/S var på købstidspunktet fastsat at
udgøre DKK 35.192.500 fordelt med DKK 2.500.000 kontant og udstedelse af
nominelt DKK 2.615.400 svarende til 2.615.400 styk nye aktier til tegningskurs
DKK 12,5 svarende til DKK 32.692.500. I forbindelse med overtagelsen af
AcrossMedia A/S har Selskabet grundet kontraktuelle forhold forhandlet en
aftale med sælger af AcrossMedia A/S på plads, således at Selskabet betaler en
lavere købesum for AcrossMedia A/S. 

Regulering af købesummen er sket med baggrund i den forhandlede
reguleringsmekanisme i købskontrakten. De væsentligste faktorer var: 

Opnåelse af resultat 2007
Regulering af budget 2008
Service og garantiforpligtelser

Dette betyder, at købesummen for AcrossMedia A/S blev nedreguleret med
1.600.000 styk aktier a nominelt DKK 1 svarende til en værdi på DKK 20.000.000. 

Som følge af denne aftale, har sælger af AcrossMedia A/S tilbageleveret disse
aktier til Selskabet. Disse  aktier er efterfølgende blevet benyttet til en
nedsættelse af Selskabets aktiekapital  som vedtaget på Selskabets
ekstraordinære generalforsamling den 20. oktober 2008. 

Aktierne udstedt i forbindelse med erhvervelsen af AcrossMedia A/S blev tegnet
til kurs DKK 12,50, som er beregnet som et vægtet gennemsnit over de seneste 10
handelsdage af den vægtede gennemsnitskurs for hver handelsdag på aktier i
Selskabet forud for indgåelse af købsaftale vedrørende købet af AcrossMedia
A/S. Tegningskursen blev offentliggjort i forbindelse med Selskabets meddelelse
nr. 16 af 30. november 2007. 

Aktierne udstedt i forbindelse med erhvervelsen af AcrossMedia A/S er
registreret i Erhvervs- og Selskabsstyrelsen den 17. januar 2008 og optaget til
handel på First North den 30. december 2008. 

Apportindskud (2) - erhvervelse af selskabet Norden Media Solution AB
Den 1. januar 2009 indgik mermaid technology a/s endelig aftale om at erhverve
samtlige aktier i Norden Media Solutions AB. Erhvervelsen betød, at Selskabet
etablerer sig på det svenske marked og understreger  således sin position som
absolut ledende på det skandinaviske marked for Dynamiske Digitale Skilte. 

Købesummen for Norden Media Solutions AB er fastsat at udgøre DKK 4.053.780 og
erlægges med 1.737.359 styk nye aktier a nominelt DKK 1 i mermaid technology
a/s mod apportindskud af 100% af aktiekapitalen i Norden Media Solutions AB. 

I købsaftalen er indgået en købesumsregulering, der medfører, at der
tilbageholdes nominelt DKK 737.359 svarende til 737.359 styk aktier i mermaid
technology a/s' varetægt. Købesumsreguleringen på op til 737.359 stk. aktier
frigives til sælger såfremt de i købsaftalen definerede omsætningsmål for 2009
opnås. Frigivelse af købesumsreguleringen afventer således godkendelse af
årsregnskabet for 2009 for Norden Media Solutions AB, hvilket forventes at ske
i februar 2010. Eventuel overskydende aktiekapital i henhold til
købesumsreguleringen vil efterfølgende blive nedskrevet via en
kapitalnedsættelse. 

Tegningskursen for de nye aktier er fastsat i henhold til Selskabets vedtægter
§ 5.1 til at udgøre DKK 2,3333 per aktie. Tegningskursen blev offentliggjort i
forbindelse med Selskabets meddelelse nr. 43 af 2. januar 2009. 

Aktierne udstedt i forbindelse med erhvervelsen af Norden Media Solutions AB er
registreret i Erhvervs- og Selskabsstyrelsen den 7. januar 2009 og optaget til
handel på First North den 7. april 2009. 

Bemyndigelse til at forhøje selskabets aktiekapital
Selskabets Bestyrelse har i forbindelse med kapitalforhøjelserne udnyttet
bemyndigelsen i Selskabets vedtægter § 5.1, hvorved Selskabets Bestyrelse er
bemyndiget til at forhøje Selskabets aktiekapital med op til nominelt DKK
5.000.000 til markedskurs beregnet på grundlag af den gennemsnitlige officielle
handelskurs 10 handelsdage forud for udstedelsen og i øvrigt på vilkår, som
fastlægges af bestyrelsen. 

Der var ikke fortegningsret for eksisterende aktionærer i forbindelse med
emissionen vedrørende AcrossMedia A/S eller i forbindelse med emissionen
vedrørende Norden Media Solutions AB. 

Alle aktier i Selskabet har samme rettigheder.

De nye aktier, udstedt i forbindelse med Apportindskud (1), bærer ret til fuldt
udbytte fra regnskabsår 2007. 

De nye aktier, udstedt i forbindelse med Apportindskud (2), bærer ret til fuldt
udbytte fra regnskabsåret 2009. 

Anvendelse af provenu
Idet aktierne er udstedt mod apportindskud tilfalder der ikke Selskabet et
kontant provenu. 

Udstedelsens samlede værdi, herunder apportindskud indregnet til købspris,
udgør DKK 19.246.280 inklusive købesumsregulering af Apportindskud (1). 

Rekvirering af prospekt
Prospektet kan downloades på Selskabets hjemmeside under Investors/Download
prospekt eller ved henvendelse til selskabet på adresse: 

mermaid technology a/s
Fabriksparken 16
2600 Glostrup
Denmark

Telefonnummer: +45 44 52 92 00
Fax:           +45 44 52 92 65


For yderligere oplysninger kontakt venligst:

Adm. Direktør 		        Certified Adviser
Henrik Johnsen 		        Niels Kryger Andersen
mermaid technology a/s 		Capinordic Bank A/S
Tlf. 44 52 92 00 		Tlf.: 88 16 30 00
E-mail: hj@mermaid.dk 		E-mail: niels.kryger.andersen@capinordic.com



mermaid technology a/s designer, producerer og leverer specialdesignede
totalløsninger til Dynamisk Digital Skiltning (DDS) til brug i instore
marketing, informationsformidling og infotainment. mermaid technology a/s er
sammen med det 100 % ejede datterselskab Acrossmedia A/S Nordens største inden
for totalløsninger af DDS/instore tv. Selskabet har udviklet DDS-softwaren
vTouchPro, som er kendt for sin unikke kombination af stor teknologisk
kompleksitet og uovertruffen brugervenlighed. Acrossmedia A/S er kendt for
produktion af målrettede instore reklamespots af høj kvalitet, samt et unikt
templatesystem, som er skræddersyet til at skabe dynamiske kommunikation og
derved imødekomme kundens specifikke ønsker og behov. Mermaid technology a/s
tilbyder desuden hosting og vedligeholdelse af de leverede DDS-installationer.
Foruden totalløsninger til DDS-markedet producerer mermaid technology a/s
LCD-monitorer og fladskærmsfjernsyn i eget prisvindende design, der til dato er
solgt i mere end 50.000 enheder til kunder i ind- og udland. 

Besøg www.mermaid.dk for mere information.