Uttalande från styrelsen i Precomp Solutions AB (publ.) med anledning av Precomp Holding ABs kontantbud om 0,31 kr per aktie.

Uttalande från styrelsen i Precomp Solutions AB (publ.) med anledning av
Precomp Holding ABs kontantbud om 0,31 kr per aktie.

 

Styrelsen rekommenderar enhälligt aktieägarna att inte acceptera Precomp
Holdings erbjudande.

Bakgrund

Detta uttalande görs av styrelsen för Precomp Solutions enlighet med
reglerna om budplikt i Näringslivets Börskommittés regler rörande
offentliga uppköpserbjudande avseende aktier i svenskt aktiebolag vilkas
aktier handlas på vissa handelsplattformar ("Take-over reglerna").

Precomp Holding offentliggjorde den 6 maj 2011 ett offentligt
uppköpserbjudande till aktieägarna i Precomp Solutions att överlåta
samtliga sina aktier i Precomp Solutions till Precomp Holding mot ett
vederlag om 0,31 kr per aktie. Ersättningen skall erläggas kontant.
Bakgrunden till erbjudandet är att Precomp Holding genom förvärv av
aktier i Precomp Solutions blivit ägare till mer än 30 % av kapitalet
och rösterna i Precomp Solutions (Precomp Holding äger idag 57,5 % av
kapitalet och 75,8 % av rösterna). Enligt Take-over reglerna är därför
Precomp Holding skyldigt att erbjuda samtliga aktieägare köp av deras
aktier. Grunden för erbjudandet är den ersättning Precomp Holding
betalat vid förvärvet av aktierna i Precomp Solutions från tidigare
huvudägaren.

Erbjudandet innebär ingen premie jämfört med den volymviktade
genomsnittskursen som var 0,47 kronor på First North de senaste 10
handelsdagarna före Holdings offentliggörande av förvärvet den 11 april
2011. Vidare innebär Erbjudandet ingen premie jämfört med
stängningskursen 0,54 kronor på First North den 5 maj 2011, d.v.s. den
sista handelsdagen före offentliggörandet av Erbjudandet.

Till grund för styrelsens bedömning ligger även en så kallad Fairness
opinion om värdet på budet från Grant Thornton Sweden AB, som inhämtats
av styrelsen i enlighet med punkt IV.4 i Takeover-reglerna, med innebörd
att, med förbehåll för de förutsättningar och antaganden som anges i
utlåtandet, med innebörd att erbjudandet är otillräckligt för
aktieägarna i Precomp Holding ur ett finansiellt perspektiv.

Uttalande

Mot bakgrund av ovanstående och med hänsyn till Precomp Solutions
nuvarande ställning, Precomp Solutions förväntade framtida utveckling
och därtill relaterade möjligheter och risker, rekommenderar styrelsen
enhälligt aktieägarna i Precomp Solutions att inte acceptera Precomp
Holdings erbjudande.

Styrelsen har tagit del av den information Precomp Holding lämnat i
samband med erbjudandet beträffande Precomp Holdings planer för Precomp
Solutions och bedömer att det saknas anledning att anta att
genomförandet av erbjudandet kommer att medföra några väsentliga
effekter för Precomp Solutions, dess verksamhet eller för medarbetarna.

Det noterades att styrelseordföranden Reinhold Dånmark ej deltog i detta
yttrande enär han företräder budgivaren Precomp Holding.

******

14 juni 2011

Precomp Solutions AB (publ.)

Styrelsen