FIM Group Oyj PÖRSSITIEDOTE 31.7.2007
FIM GROUP OYJ:N OSAVUOSIKATSAUS TAMMI-KESÄKUU 2007
FIM GROUPIN KANNATTAVUUS PARANI SELVÄSTI TOISELLA VUOSINELJÄNNEKSELLÄ
Avainluvut huhti-kesäkuu 2007 (2006)
Liikevaihto: 28,2 miljoonaa euroa (21,8)
Liikevaihdon kasvu: 29 %
Liikevoitto: 9,2 miljoonaa euroa (5,6)
Liikevoittoprosentti: 32 % (26 %)
Osakekohtainen tulos: 0,17 euro (0,10)
Avainluvut tammi-kesäkuu 2007 (2006)
Liikevaihto: 51,3 miljoonaa euroa (43,1)
Liikevaihdon kasvu: 19 % (63 %)
Liikevoitto: 12,7 miljoonaa euroa (11,8)
Liikevoittoprosentti: 25 % (27 %)
Katsauskauden voitto: 10,8 miljoonaa euroa (8,3)
Osakekohtainen tulos: 0,25 euroa (0,21)
TOIMINTAYMPÄRISTÖ
Osakekurssien kehitys oli vuoden toisella neljänneksellä vahvaa. Maailman
osakeindeksi nousi tammi-kesäkuussa 2007 euroissa mitattuna 6,7 prosenttia.
Ensimmäisellä vuosineljänneksellä nousu oli vain 1,4 prosenttia, kun kasvu
toisella vuosineljänneksellä kiihtyi 5,2 prosenttiin. Osakekurssien nousu
toisella vuosineljänneksellä oli kehittyvillä markkinoilla vielä tätäkin
vahvempaa. Kehittyvien maiden indeksi nousi toisella vuosineljänneksellä 12,5
prosenttia, kun nousu ensimmäisellä neljänneksellä oli vain 0,6 prosenttia.
Tammi-kesäkuussa maailman kehittyvien maiden indeksi nousi yhteensä 13,2
prosenttia. OMX Helsingin Pörssissä kurssikehitys on jatkunut tasaisen vahvana.
OMX Helsinki Cap -indeksi on noussut vuoden alusta kesäkuun loppuun 18,0
prosenttia.
Euroalueella talouskasvu oli ensimmäisellä vuosipuoliskolla vahvaa. Työttömyys
on ollut tasaisessa laskussa ja talouskasvuennusteita on korjattu ylöspäin.
Positiiviset talousnäkymät näkyivät osakemarkkinoilla kurssien voimakkaana
nousuna. Korkomarkkinoilla pitkien joukkolainakorkojen alkuvuonna alkanut
nousutrendi jatkui. Yrityslainamarkkinoilla meno oli vahvaa aina kesän
kynnykselle saakka. Vahva talouskasvu euroalueella tuki euron valuuttakurssia
suhteessa Yhdysvaltain dollariin.
Kaupankäynnin volyymi jatkoi vahvaa nousuaan OMX Helsingin Pörssissä.
Osakevaihto kasvoi ensimmäisellä vuosipuoliskolla 28 prosenttia vuoden 2006
vastaavaan ajankohtaan verrattuna ja oli noin 196 miljardia euroa (153).
Keskimääräinen päivävaihto oli noin 1,6 miljardia euroa.
Kysyntä sijoituslainamarkkinoilla on jatkunut erittäin vilkkaana.
TAMMI-KESÄKUU 2007 TUOTOT JA TULOS (tammi-kesäkuu 2006 vertailuluku)
Tammi-kesäkuussa 2007 FIMin sijoituspalvelutoiminnan tuotot olivat 51,3
miljoonaa euroa. Tuotot kasvoivat 19 prosenttia vuoden 2006 vastaavan
ajankohdan tuottoihin (43,1) verrattuna.
FIM on muuttanut taloudellista raportointiaan vuoden 2007 alusta niin, että
liiketoiminta-alueista raportoidaan erikseen FIM Varainhoito ja FIM Välitys.
FIM Investment Banking -liiketoiminta-alue raportoidaan osana Muut-ryhmää.
Strukturoitujen tuotteiden myynti on siirretty vuoden alusta
investointipankkiliiketoiminnasta FIM Varainhoidon organisaatioon.
Vertailuluvut on muutettu vastaamaan uutta raportointia.
FIM Varainhoidon liiketoiminnan tuotot tammi-kesäkuussa 2007 olivat 37,2
miljoonaa euroa (30,5). Tuotot kasvoivat 22 prosenttia vuoden 2006 vastaavaan
ajankohtaan verrattuna. FIM Välityksen tuotot olivat katsauskaudella 16,1
miljoonaa euroa (13,8). Tuotot kasvoivat 17 prosenttia vuoden 2006
vertailujaksosta.
Konsernin liikevoitto oli katsauskaudella 12,7 miljoonaa euroa ja
liikevoittoprosentti 25. Glitnir-järjestelyn vuoksi FIMin molempien
optiosarjojen noin 4 vuodelle suunnitelman mukaan jaksotetut kulut yhteensä 2,2
miljoonaa euroa kirjattiin vuoden 2007 ensimmäiselle vuosineljännekselle. Ilman
kertaluonteisia optiokuluja liikevoitto olisi ollut 14,9 miljoonaa euroa ja
liikevoittoprosentti 29.
Konsernin ensimmäisen vuosipuoliskon kulut ilman palkkionpalautuksia ja
korkokustannuksia olivat 31,8 miljoonaa euroa (26,3). Kulut kasvoivat 21
prosenttia vuoden 2006 vastaavaan ajankohtaan verrattuna. Suurin yksittäinen
tekijä kulujen kasvun taustalla on helmikuussa ilmoitetun Glitnir yrityskaupan
vaikutus optiokulujen kirjaamiseen.
Konsernin tammi-kesäkuun verot olivat 1,9 miljoonaa euroa (3,6).
Tammi-kesäkuun voitto oli 10,8 miljoonaa euroa (8,3).
Katsauskauden osakekohtainen tulos oli 0,25 euroa (0,21).
TASE
Taseen loppusumma 30.6.2007 oli 170,5 miljoonaa euroa (130,3). Taseen
loppusumma 31.12.2006 oli 142,4 miljoonaa euroa.
Konsernin oma pääoma oli katsauskauden lopussa 107,3 miljoonaa euroa (65,7) eli
2,52 euroa (1,69) osaketta kohden. Annualisoitu oman pääoman tuotto oli
katsauskaudella 20,8 prosenttia.
Konsernin omavaraisuusaste oli 62,9 prosenttia (50,4) ja vakavaraisuussuhdeluku
(BASEL II) 32,8 prosenttia.
FIMin johdannaispositio katsauskauden lopussa koostui lähinnä
kaupankäyntitarkoituksessa pidettävistä osakejohdannaissopimuksista.
Osakejohdannaissopimusten kohde-etuuksien arvo oli 54,3 miljoonaa euroa.
Osakejohdannaissopimusten käypä arvo oli -1,4 miljoonaa euroa. Lisäksi
valuuttamääräisiä saamisia suojattiin valuuttatermiineillä, joiden kohde-
etuuksien arvo oli 20,2 miljoonaa euroa ja käypä arvo 0,0 miljoonaa euroa.
INVESTOINNIT
Konsernin investoinnit aineellisiin ja aineettomiin hyödykkeisiin (mukaan
lukien liikearvo) olivat katsauskaudella yhteensä 2,0 miljoonaa euroa (14,3).
HENKILÖSTÖ
FIMin henkilöstön määrä on kasvanut viime vuosina voimakkaasti. Tammi-
kesäkuussa 2007 konsernin palveluksessa oli keskimäärin 300 henkilöä (247).
Kesäkuun lopussa henkilöstön määrä oli 323 (271).
Katsauskauden lopussa henkilökunta jakaantui liiketoiminta-alueittain
seuraavasti: FIM Varainhoito 156 henkilöä, FIM Välitys 106 henkilöä. Suomessa
työskenteli 288 henkilöä, Venäjällä 32 henkilöä ja Ruotsissa 3 henkilöä.
Henkilöstöluvut on ilmoitettu kokoaikaisiksi muutettuna.
FIM GROUPIN OMISTUS GLITNIR BANKI H.F:LLE
Glitnirin ja FIM Group Oyj:n 11 suurimman osakkeenomistajan 5.2.2007 tekemän
sopimuksen mukaisesti Glitnir banki hf. osti 16.3.2007 toteutetuilla kaupoilla
68,1 prosenttia FIM Group Oyj:n osakkeista. Glitnirin FIMin liikkeeseen
laskemista osakkeista ja optio-oikeuksista tekemä julkinen ostotarjous päättyi
16.5.2007. Glitnir ilmoitti 25.5.2007, että sen omistusosuus FIMin osakkeista
ja äänistä on ylittänyt 98 prosenttia. Glitnir on aloittanut osakeyhtiölain
mukaisen välimiesmenettelyn lunastaakseen loputkin FIMin osakkeet. Glitnirin
tarjoama lunastushinta on 8,00 euroa osakkeelta.
FIM HAKEE JULKISEN KAUPANKÄYNNIN LOPETTAMISTA
FIM Group Oyj:n hallitus jätti 1.6.2007 Helsingin Pörssille hakemuksen FIMin
osakkeen kaupankäynnin lopettamiseksi sekä osakkeen poistamiseksi Helsingin
Pörssin pörssilistalta. FIMin osakkeen poistaminen pörssilistalta toteutetaan
sen jälkeen, kun Glitnir on saanut omistusoikeuden kaikkiin FIMin osakkeisiin
ja Helsingin Pörssi on päättänyt poistaa osakkeen pörssilistalta.
FIM GROUP OYJ:N VARSINAISEN YHTIÖKOKOUKSEN PÄÄTÖKSET
FIM Group Oyj:n 15.3.2007 pidetty varsinainen yhtiökokous vahvisti
tilinpäätöksen vuodelta 2006 ja myönsi vastuuvapauden hallituksen jäsenille ja
toimitusjohtajalle. Tämän lisäksi yhtiökokous päätti osingonmaksusta,
hallituksen kokoonpanosta ja tilintarkastajan valinnasta.
Osinkoa päätettiin maksaa hallituksen ehdotuksen mukaisesti 0,14 euroa
osakkeelta eli yhteensä 5,97 miljoonaa euroa. Osinko maksettiin 27.3.2007.
Hallituksen jäseniksi valittiin uudelleen Niklas Geust, Vesa Honkanen, Antti
Kivimaa, Risto Perttunen ja Jukka Ylitalo. Näiden hallituksen jäsenten
toimikausi kuitenkin päättyi, kun Glitnir banki h.f. osti 68,11 % FIM Group
Oyj:n osakepääomasta ja äänistä. Tämän omistusmuutoksen vuoksi yhtiökokous
valitsi hallituksen jäseniksi Glitni banki h.f:n edustajina Bjarni
Ármannssonin, Frank Ove Reiten, Sverrir Örn Thorvaldssonin sekä hallituksen
vanhoista jäsenistä Niklas Geustin ja Vesa Honkasen, joiden toimikausi alkoi
omistusoikeuden siirtymisen jälkeen 21.3.2007. Järjestäytymiskokouksessaan
22.3.2007 hallitus valitsi keskuudestaan puheenjohtajaksi Frank Ove Reiten.
Omistusoikeuden siirtymisen jälkeen yhtiön hallituksen enemmistö ei ole enää
Helsingin Pörssin, Keskuskauppakamarin ja Elinkeinoelämän keskusliiton
Corporate Governance -suosituksessa määritellyllä tavalla riippumaton.
Tilintarkastajaksi valittiin uudelleen Kim Karhu, KHT ja Kaija Leppinen, KHT
sekä varatilintarkastajaksi KHT-yhteisö PricewaterhouseCoopers Oy,
päävastuullisena tilintarkastajana Jarmo Alén, KHT.
OSAKKEET JA OSAKEPÄÄOMA
FIM Group Oyj:n osakepääoma 30.6.2007 oli 2 813 505 euroa. Yhtiön osakekanta
koostuu yhdestä osakesarjasta, joka jakautuu yhteensä 42 683 690 osakkeeseen.
FIM Group Oyj:n osakkeen vaihto OMX Helsingin Pörssissä tammi-kesäkuussa 2007
oli 460,0 miljoonaa euroa ja 53,7 miljoonaa osaketta. Vaihtoon sisältyy
16.3.2007 toteutettu blokkikauppa, jossa 29 071 813 osaketta siirtyi Glitnir
banki h.f:n omistukseen. Osakkeen korkein noteeraus katsauskaudella oli 8,30
euroa helmikuussa ja alin 5,86 euroa tammikuussa. Volyymilla painotettu
keskikurssi oli 8,00 euroa. Katsauskauden lopussa 30.6.2007 osakkeen kurssi oli
8,00 euroa ja osakkeiden markkina-arvo 341,5 miljoonaa euroa. Yhtiön hallussa
oli 30.6.2007 yhteensä 36 000 omaa osaketta, joiden markkina-arvo oli 0,3
miljoonaa euroa. Osuus kaikista osakkeista ja äänistä alle 0,1 prosenttia.
RISKIENHALLINTA
Riskienhallinta on olennainen osa sisäistä valvontaa ja sillä pyritään
vähentämään ennakoimattomien tappioiden todennäköisyyttä tai uhkaa FIMin
maineelle. Riskienhallinta kattaa kaikki olennaiset FIMin liiketoimintaan
liittyvät riskit kuten operatiiviset riskit, markkinariskit, likviditeetti- ja
rahoitusriskit, luottoriskit ja strategiset riskit.
Operatiivisten riskien hallinta on osa FIM-konsernin kokonaisriskienhallintaa,
ja se on yleensä riskien minimoimista. Operatiivisten riskien toteutumisen
välttämiseksi tehtävän ennaltaehkäisevän työn lisäksi FIM-konserni pyrkii
ylläpitämään riittävää vakuutussuojaa esimerkiksi väärinkäytösten,
tietojärjestelmiin tunkeutumisen tai muun rikollisen toiminnan aiheuttamien
vahinkojen korvaamiseksi. Toiminnan merkittäviin häiriöihin varaudutaan
jatkuvuussuunnittelulla.
Markkinariskien ottamiselle on asetettu limiitit ja muut toimintaohjeet ottaen
huomioon oman pääoman riittävyys ja vakavaraisuussuunnittelu FIM-konsernissa.
Likviditeetin hallitsemiseksi FIM Pankkiiriliike Oy:llä on asiakkaiden antamien
luottojen (ns. rahatiliasiakkaat) muodossa mahdollisuus parantaa
likviditeettiään, ja lisäksi yhtiöllä on pankkien kanssa sovittuja
luottolimiittejä, jotka ovat nostettavissa käyttöön tarpeen mukaan. Käytännössä
likviditeetinhallinta on kasvaneesta kaupankäynnistä huolimatta pystytty
hoitamaan pääosin ilman pankkilimiittien käyttöönottoa.
FIMissä luottoriskimääritelmän mukaisia sopimusvastapuolia ovat asiakkaat ja
kaupankäynnin muut vastapuolet sekä muut yhteistyökumppanit. Hallituksen
hyväksymän luotonantopolitiikan mukaisesti FIM harjoittaa vain sellaista
luototustoimintaa, jossa riskinotto on rajattavissa pieneksi ja riski on
hallittavissa. Luotonanto kohdistuu lähinnä yksityishenkilöihin.
LÄHIAJAN NÄKYMÄT
FIMin liiketoiminta on kehittynyt alkuvuonna odotetusti ja koko vuoden
liikevaihdon kasvun odotetaan saavuttavan pitkän aikavälin 20 prosentin
kasvutavoitteen. Koko vuoden liikevoiton arvioidaan ylittävän vuoden 2006
liikevoiton.
Suhdanneherkkyys kuuluu sijoituspalvelutoiminnan erityispiirteisiin ja FIMin
liiketoiminnalle on ominaista voimakas riippuvuus kansainvälisten
arvopaperimarkkinoiden kehityksestä. Lyhyellä aikavälillä yksilöllisen
varainhoidon tuottosidonnaiset palkkiot ovat kaikkein herkin tuottolaji sekä
positiivisille että negatiivisille markkinamuutoksille.
FIM jätti katsauskaudella Rahoitustarkastukselle lupahakemuksen pankkitoiminnan
aloittamiseksi. Vähittäispankkitoiminta on tarkoitus aloittaa kuluvan vuoden
aikana.
LIIKETOIMINTAKATSAUKSET
FIM Varainhoito
Strukturoitujen tuotteiden myynti on siirretty vuoden alusta
investointipankkiliiketoiminnasta FIM Varainhoidon organisaatioon.
Vertailuluvut on muutettu vastaavasti.
Avainluvut (miljoonaa euroa paitsi henkilöstö ja asiakaslukumäärät)
4- 4- Muutos 1-6/07 1-6/06 Muutos 1-12/06
6/07 6/06
Tuotot 22,1 16,0 38 % 37,2 30,5 22 % 57,5
Liikevoitto 9,6 5,8 66 % 12,9 11,3 14 % 19,9
Liikevoitto- 44 % 36 % 35 % 37 % 35 %
prosentti
Henkilöstö, 147 115 28 % 142 109 30 % 120
keskimäärin
Hallinnoitavat 3 503 2 695 30 % 2 966
varat (kauden
päättyessä)
Rahastopääoma 2 309 1 682 37 % 1 865
(kauden
päättyessä)
Osakerahastojen 1 397 1 111 26 % 1 297
pääoma (kauden
päättyessä)
Markkinaosuus, 3,3 % 3,9 % 3,1 %
rahastopääoma
(kauden
päättyessä)
Markkinaosuus, 5,7 % 7,8 % 6,0 %
osakerahastot
(kauden
päättyessä)
Nettomerkinnät, 218 -98 NA 242 2 NA -70
rahastot
Nettomerkinnät, 29 -188 NA -52 -152 NA -170
osakerahastot
Osuudenomistajien 53 783 50 253 7 % 55 113
lukumäärä (kauden
päättyessä)
Yksilöllisen 2 417 2 443 -1 % 2 444
varainhoidon ja
rahastovarainhoid
on asiakkaiden
lukumäärä (kauden
päättyessä)
4-6/2007 verrattuna 4-6/2006
FIM Varainhoidon tuotot vuoden toisella neljänneksellä olivat 22,1 miljoonaa
euroa (16,0). Tuotot kasvoivat 38 prosenttia viime vuoden vastaavaan
ajanjaksoon verrattuna.
Huhti-kesäkuun liikevoitto oli 9,6 miljoonaa euroa (5,8). Hyvä markkinatilanne
sekä toiselle vuosineljännekselle alkuvuoden osalta kirjatut yksilöllisen
varainhoidon tuottosidonnaiset palkkiot heijastuivat myönteisesti
kannattavuuteen. Liikevoitto kasvoi 66 prosenttia viime vuoden vastaavaan
ajankohtaan verrattuna. FIM Varainhoidon keskimääräinen henkilöstön määrä 147
kasvoi 28 prosenttia viime vuoden vastaavaan ajanjaksoon verrattuna (115).
1-6/2007 verrattuna 1-6/2006
FIM Varainhoidon tammi-kesäkuun tuotot olivat 37,2 miljoonaa euroa (30,5).
Tuotot kasvoivat 22 prosenttia viime vuoden vastaavaan ajanjaksoon verrattuna.
Katsauskauden liikevoitto oli 12,9 miljoonaa euroa(11,3). FIM Varainhoidon
keskimääräinen henkilöstön määrä 142 kasvoi 30 prosenttia viime vuoden
vastaavaan ajanjaksoon verrattuna (109). Katsauskauden lopussa FIM Varainhoidon
palveluksessa oli 156 henkilöä.
Hallinnoitavien varojen määrä oli katsauskauden lopussa 3,5 miljardia euroa,
mikä on 30 prosenttia enemmän kuin viime vuoden vastaavana ajankohtana. Vuoden
2006 lopusta hallinnoitavien varojen määrä on kasvanut noin 0,5 miljardilla
eurolla. Rahastojen nettomerkinnät olivat katsauskaudella 242 miljoonaa euroa
(2).
FIMin 12 Morningstar -luokitetusta yhdistelmä- ja osakerahastosta 5 rahastolla
oli katsauskauden lopussa 5 tähteä. FIMin rahastoista 64 prosenttia tuotti
katsauskaudella vertailuindeksiään paremmin. Yksilöllisessä varainhoidossa ja
rahastovarainhoidossa onnistuneet allokaatiopäätökset johtivat maailman
osakemarkkinan ylittävään tuottoon.
Kysyntä sijoituslainamarkkinoilla on ollut erittäin vahvaa. FIM myi ensimmäisen
vuosipuoliskon aikana enimmäkseen maturiteetiltaan vähintään viiden vuoden
sijoituslainoja yhteensä 189 miljoonalla eurolla (141). Sijoituslainamyynti
kasvoi katsauskaudella 34 prosenttia viime vuoden vastaavaan ajankohtaan
verrattuna.
FIMin varainhoito- ja sijoitusrahastotoiminnan valmistelu Venäjällä etenee
suunnitellusti ja FIMin ensimmäisten paikallisten rahastojen (FIM Russian
Equities, FIM Russian Portfolio ja FIM Russian Bonds) toiminta aloitettiin
toisella vuosineljänneksellä. Rahastoja markkinoidaan pääasiassa Venäjällä,
mutta ne ovat avoimia myös kansainvälisille asiakkaille.
Ruotsissa liiketoiminnan laajentaminen on jatkunut vahvana. Tukholman sivuliike
solmi katsauskaudella useita uusia jakelusopimuksia sekä ensimmäisen
merkittävän instituutiosopimuksensa. Lisäksi jakeluyhteistyötä olemassa olevien
kumppaneiden kanssa on tiivistetty ja laajennettu. Myynti on kehittynyt
myönteisesti ja hallinnoitavien varojen määrä on kasvanut. Lisäksi Tukholman
sivuliike on aloittanut toisen vuosineljänneksen aikana FIMin rahastojen
myynnin Norjaan solmittuaan yhteistyösopimuksen Norjan suurimman vakuutusyhtiön
Vital Forsikringin kanssa.
Yhteistyö Glitnirin varainhoitopalveluiden kanssa aloitettiin katsauskaudella
ja vuoden loppua kohden yhteistyön uskotaan luovan uusia myyntimahdollisuuksia
FIMin tuotteille kansainvälisillä markkinoilla sekä synergiaetuja
varainhoitopalveluiden tarjoamisessa. Osana tätä kehitystä
rahastoliiketoiminnassa valmistellaan useimpien FIM-rahastojen
rinnakkaisrekisteröintiä Luxemburgiin.
FIM Välitys
Avainluvut (miljoonaa euroa paitsi henkilöstö)
4- 4- Muutos 1-6/07 1-6/06 Muutos 1-
6/07 6/06 12/06
Tuotot 7,5 6,7 13 % 16,1 13,8 17 % 27,7
Liikevoitto 1,4 0,3 NA 2,4 1,7 42 % 2,4
Liikevoitto- 18 % 4 % 15 % 12 % 9 %
prosentti
Henkilöstö, 105 97 8 % 102 93 10 % 96
keskimäärin
Markkinaosuus, 3,2 % 2,8 % 3,6 % 2,9 % 3,0 %
eurovolyymi (OMX
Helsinki)
Markkinaosuus, 3,0 % 3,3 % 3,2 % 3,4 % 3,4 %
kauppojen lukumäärä
(OMX Helsinki)
4-6/2007 verrattuna 4-6/2006
FIM Välityksen tuotot vuoden toisella neljänneksellä olivat 7,5 miljoonaa euroa
(6,7). Tuotot kasvoivat 13 prosenttia viime vuoden vastaavaan ajanjaksoon
verrattuna.
Huhti-kesäkuun liikevoitto oli 1,4 miljoonaa euroa (0,3). Liikevoitto kasvoi
hyvän markkinatilanteen ansiosta. Toisaalta vuoden 2006 toisen neljänneksen
liikevoittoa painoivat mm. merkittävät henkilöstöpanostukset Venäjän
välitystoiminnassa. FIM Välityksen keskimääräinen henkilöstön määrä 105 kasvoi
8 prosenttia viime vuoden vastaavaan ajanjaksoon verrattuna (97).
1-6/2007 verrattuna 1-6/2006
FIM Välityksen tammi-kesäkuun tuotot olivat 16,1 miljoonaa euroa (13,8). Tuotot
kasvoivat viime vuoden vastaavaan ajankohtaan verrattuna 17 prosenttia.
Tammi-kesäkuun liikevoitto oli 2,4 miljoonaa euroa (1,7). FIM Välityksen
keskimääräinen henkilöstön määrä 102 kasvoi 10 prosenttia viime vuoden
vastaavaan ajanjaksoon verrattuna (93). Katsauskauden lopussa FIM Välityksen
palveluksessa oli 106 henkilöä.
FIMin markkinaosuus katsauskaudella OMX Helsingin Pörssin eurovolyymistä oli
3,6 prosenttia ja 3,2 prosenttia kauppojen määrällä mitattuna. FIMin ja
Glitnirin arvopaperivälitysyksiköt olivat yhteenlaskettuna ensimmäisellä
vuosipuoliskolla OMX Helsingin Pörssin toiseksi suurin välittäjä
euromääräisellä vaihdolla mitattuna. Yhteenlaskettu markkinaosuus oli 6,1
prosenttia.
Muut
FIMin liiketoiminta-alueista FIM Investment Banking keskittyy
neuvonantopalveluihin pääomamarkkinatransaktioissa ja yritysjärjestelyissä.
Liiketoiminta-aluetta ei vuoden 2007 alusta lähtien raportoida enää erikseen
vaan se sisältyy ryhmään Muut, joka koostuu pääosin konsernihallinnosta.
Osavuosikatsauksen liitteenä olevissa taulukoissa raportointi on muutettu
vastaamaan nykyistä käytäntöä vuoden 2006 ensimmäisestä neljänneksestä alkaen.
Ryhmän Muut huhti-kesäkuun liikevaihto oli 1,3 miljoonaa euroa (3,2) ja
liikevoitto -1,9 miljoonaa euroa (-0,4). Tammi-kesäkuun liikevaihto oli 14,1
miljoonaa euroa (9,2) ja liikevoitto 8,4 miljoonaa euroa (3,4). Liikevoittoa
kasvattivat tytäryhtiöiltä emoyhtiölle maksetut osingot yhteensä noin 11
miljoonaa euroa. Henkilöstön keskimääräinen määrä oli katsauskaudella 55 (45)
henkilöä ja kauden lopussa 61.
Tämä osavuosikatsaus on laadittu IAS 34 Osavuosikatsaukset -standardin
mukaisesti.
Osavuosikatsauksen laatimisessa on sovellettu samoja laatimisperiaatteita kuin
vuositilinpäätöksessä 2006 kuitenkin siten, että konserni on 1.1.2007 alkaen
ottanut käyttöön seuraavat standardit tai niiden muutokset:
IFRS 7 Rahoitusinstrumentit: Tilinpäätöksessä esitettävät tiedot. Standardi
vaikuttaa pääasiassa vuositilinpäätöksen liitetietojen laajuuteen
IAS 1 (Muutos) Tilinpäätöksen esittäminen - Tilinpäätöksessä esitettävät
pääomatiedot. Standardin muutoksella ei ole vaikutusta tähän
osavuosikatsaukseen.
Osavuosikatsaus on tilintarkastamaton.
Helsinki, heinäkuun 31. päivänä 2007
FIM Group Oyj
Hallitus
TAULUKOT
FIM KONSERNIN
TULOSLASKELMA
(IFRS)
1.4. - 1.4. - 1.1. - 1.1. - 1.1.-
30.6.07 30.6.06 30.6.07 30.6.06 31.12.06
1000 eur
Palkkiotuotot 27 112 20 942 49 253 40 676 77 322
Arvopaperikaupan 205 227 538 1 209 2 099
nettotuotot
Korkotuotot 841 490 1 543 944 2 264
Myytävissä olevien 2 113 -29 149 147
rahoitusvarojen
nettotuotot
Liiketoiminnan muut 3 65 13 96 214
tuotot
Sijoituspalvelu- 28 163 21 838 51 317 43 075 82 046
toiminnan tuotot
Palkkiokulut -3 261 -2 312 -6 357 -4 465 -9 514
Korkokulut -243 -138 -467 -491 -910
Hallintokulut
Henkilöstökulut
Palkat ja palkkiot -7 268 -6 293 -13 511 -11 835 -22 970
Henkilösivukulut
Eläkekulut -966 -857 -1 987 -1 764 -3 413
Muut -422 -413 -836 -737 -1 555
henkilösivukulut
Osakepalkitseminen 0 0 -2 396 -52 -52
Muut hallintokulut -4 699 -4 131 -8 950 -7 768 -15 775
Poistot ja -763 -608 -1 497 -1 157 -2 508
arvonalentumiset
Liiketoiminnan muut -1 390 -1 477 -2 652 -2 966 -6 234
kulut
Liikevoitto 9 150 5 610 12 665 11 839 19 114
VOITTO ENNEN VEROJA 9 150 5 610 12 665 11 839 19 114
Tuloverot -1 766 -1 631 -1 880 -3 582 -5 766
KATSAUSKAUDEN 7 384 3 979 10 785 8 257 13 348
VOITTO
Emoyhteisön 7 384 3 624 10 785 6 847 11 607
omistajille
Vähemmistöille* 0 354 0 1 410 1 741
Emoyhteisön
omistajille
kuuluvasta voitosta
laskettu
osakekohtainen
tulos
Osakekohtainen 0,17 0,10 0,25 0,21 0,32
tulos,
laimentamaton/
laimennettu eur
Osakelukumäärän 42 648 35 299 42 648 32 385 36 763
painotettu
keskiarvo kauden
aikana, 1000 kpl
* 15.8.2006 jälkeen
ei vähemmistöjä
FIM KONSERNIN TASE (IFRS) 30.6.2007 30.6.2006 31.12.2006
1000 eur
VARAT
Rahavarat 42 536 36 611 24 089
Saamiset yleisöltä ja julkisyhteisöiltä
Vaadittaessa maksettavat 8 289 20 252 5 254
Saamistodistukset 5 904
Osakkeet ja Osuudet
Kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät 32 766 33 213 34 354
Myytävissä olevat 1 207 1 088 1 084
Johdannaissopimukset 1 208 3 772 1 473
Aineettomat hyödykkeet
Liikearvo 41 163 11 861 41 163
Muut aineettomat hyödykkeet 3 079 3 196 3 186
Aineelliset hyödykkeet
Muut kiinteistöt ja kiinteistöyhteisöjen 0 17 0
osakkeet ja osuudet
Muut aineelliset hyödykkeet 4 463 3 721 3 914
Muut varat 16 132 7 287 9 151
Siirtosaamiset ja maksetut ennakot 17 019 8 581 12 622
Laskennalliset verosaamiset 2 657 683 189
VARAT YHTEENSÄ 170 518 130 282 142 384
OMA PÄÄOMA JA VELAT
OMA PÄÄOMA
Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma
Osakepääoma 2 814 2 388 2 814
Ylikurssirahasto 65 493 31 827 65 493
Omat osakkeet -35 -35 -35
Muuntoerot -7 50 3
Käyvän arvon rahasto 14 2 8
Muut rahastot 0 2 482 0
Edellisten kausien voitto 28 216 17 680 20 177
Katsauskauden voitto 10 785 6 847 11 607
107 280 61 241 100 066
Vähemmistöosuus 0 4 462 0
Oma pääoma yhteensä 107 280 65 702 100 066
VELAT
Velat luottolaitoksille 0 302 0
Velat yleisölle ja julkisyhteisöille
Takaisinmaksettavat varat 475 13 509 2 593
Johdannaissopimukset ja muut 5 234 5 198 11 414
kaupankäyntitarkoituksessa pidettävät
velat
Muut velat 45 369 32 352 17 264
Siirtovelat ja saadut ennakot 12 160 13 218 11 048
Laskennalliset verovelat 0 0 0
Velat yhteensä 63 237 64 580 42 319
OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ 170 518 130 282 142 384
LASKELMA OMAN
PÄÄOMAN MUUTOKSISTA
Osake- Ylikurssi- Muut Omat Muunto-
pääoma rahasto rahastot osakkeet erot
1000 eur
Oma pääoma 31.12.05 2 000 645 2 482 -811 28
Myytävissä olevien
sijoitusten
nettomuutos
Muuntoerot 22
Listautumiskulut, -2 262
netto
Katsauskauden voitto
Vähemmistöosuus
katsauskauden
voitosta
Yhteensä kauden 0 -2 262 0 0 22
tuotot ja kulut
Osingonjako
Vähemmistöosuuden
muutos
Osakeanti 388 33 443 776
Siirrot oman pääoman
erissä
Omien osakkeiden
hankinta/myynti
Omaan pääomaan
liittyvät verot
Oma pääoma 30.6.06 2 388 31 827 2 482 -35 50
Käyvän Kertyneet Emo- Vähem- Oma
arvon voitto- yhteisön mistön pääoma
rahasto varat omista- osuus yhteensä
jille
kuuluva
pääoma
yhteensä
Oma pääoma 31.12.05 67 22 349 26 760 5 628 32 388
Myytävissä olevien -65 -65 -32 -97
sijoitusten
nettomuutos
Muuntoerot -5 17 17
Listautumiskulut, -2 262 -2 262
netto
Katsauskauden voitto 6 847 6 847 1 410 8 257
Vähemmistöosuus
katsauskauden
voitosta
Yhteensä kauden -65 6 842 4 537 1 378 5 914
tuotot ja kulut
Osingonjako -5 228 -5 228 -1 505 -6 733
Vähemmistöosuuden 26 26
muutos
Osakeanti 565 35 172 -1 064 34 107
Siirrot oman pääoman
erissä
Omien osakkeiden
hankinta/myynti
Omaan pääomaan
liittyvät verot
Oma pääoma 30.6.06 2 24 527 61 240 4 462 65 702
Osake- Ylikurssi- Muut Omat Muunto-
pääoma rahasto rahastot osakkeet erot
1000 eur
Oma pääoma 31.12.06 2 814 65 493 0 -35 3
Myytävissä olevien
sijoitusten
nettomuutos
Muuntoerot -10
Listautumiskulut,
netto
Katsauskauden voitto
Vähemmistöosuus
katsauskauden
voitosta
Yhteensä kauden 0 0 0 0 -10
tuotot ja kulut
Osingonjako
Osakepalkitseminen
Siirrot oman pääoman
erissä
Omaan pääomaan
liittyvät verot
Oma pääoma 30.6.07 2 814 65 493 0 -35 -7
Käyvän Kertyneet Emo- Vähem- Oma
arvon voitto- yhteisön mistön pääoma
rahasto varat omista- osuus yhteensä
jille
kuuluva
pääoma
yhteensä
Oma pääoma 31.12.06 8 31 784 100 066 0 100 066
Myytävissä olevien 6 6 6
sijoitusten
nettomuutos
Muuntoerot 8 -2 -2
Listautumiskulut, 0 0
netto
Katsauskauden voitto 10 785 10 785 10 785
Vähemmistöosuus 0 0
katsauskauden
voitosta
Yhteensä kauden 6 10 793 10 789 0 10 789
tuotot ja kulut
Osingonjako -5 971 -5 971 -5 971
Osakepalkitseminen 2 396 2 396 2 396
Siirrot oman pääoman 0 0
erissä
Omaan pääomaan 0 0
liittyvät verot
Oma pääoma 30.6.07 14 39 002 107 281 0 107 280
KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA
1000 eur
1.1. - 1.1. -
30.6.2007 30.6.2006
Liiketoiminnan rahavirta (A) 26 512 9 291
Investointien rahavirta (B) -2 096 -1 462
Rahoituksen rahavirta:
Oman pääoman muutokset 0 17 734
Maksetut osingot ja muu voitonjako -5 970 -7 032
Rahoituksen rahavirta (C) -5 970 10 702
Rahavarojen muutos (A+B+C) 18 446 18 531
lisäys (+) / vähennys (-)
Rahavarat tilikauden alussa 24 089 18 080
Rahavarat tilikauden lopussa 42 536 36 611
FIM KONSERNIN 4-6/07 1-3/07 10- 7-9/06 4-6/06
TULOSLASKELMA 12/06
NELJÄNNEKSITTÄIN
1000 eur
Palkkiotuotot 27 112 22 142 23 039 13 607 20 942
Arvopaperikaupan 205 332 632 258 227
nettotuotot
Korkotuotot 841 702 797 523 490
Myytävissä olevien 2 -31 0 -2 113
rahoitusvarojen
nettotuotot
Liiketoiminnan muut 3 10 19 99 65
tuotot
Sijoituspalvelu- 28 163 23 155 24 486 14 485 21 838
toiminnan tuotot
Palkkiokulut -3 261 -3 096 -3 289 -1 760 -2 312
Korkokulut -243 -224 -231 -188 -138
Hallintokulut
Henkilöstökulut
Palkat ja palkkiot -7 268 -6 243 -6 804 -4 331 -6 293
Henkilösivukulut
Eläkekulut -966 -1 020 -864 -785 -857
Muut -422 -414 -433 -385 -413
henkilösivukulut
Osakepalkitseminen 0 -2 396 0 0 0
Muut hallintokulut -4 699 -4 250 -4 530 -3 477 -4 131
Poistot ja -763 -734 -701 -650 -608
arvonalentumiset
Liiketoiminnan muut -1 390 -1 262 -1 352 -1 916 -1 477
kulut
Liikevoitto 9 150 3 516 6 281 994 5 610
VOITTO ENNEN VEROJA 9 150 3 516 6 281 994 5 610
Tuloverot -1 766 -113 -1 898 -286 -1 631
KATSAUSKAUDEN VOITTO 7 384 3 402 4 383 708 3 979
Emoyhteisön 7 384 3 402 4 383 376 3 624
omistajille
Vähemmistöille* 0 0 0 332 354
Emoyhteisön
omistajille
kuuluvasta voitosta
laskettu
osakekohtainen tulos
Osakekohtainen 0,17 0,08 0,10 0,01 0,10
tulos,
laimentamaton/
laimennettu eur
Osakelukumäärän 42 648 42 648 42 648 39 489 35 299
painotettu keskiarvo
kauden aikana, 1000
kpl
* 15.8.2006 jälkeen
ei vähemmistöjä
KONSERNIN 4-6/07 1-3/07 10- 7-9/06 4-6/06
SEGMENTTITIEDOT 12/06
1000 eur
Varainhoito
Tuotot 22 052 15 113 17 511 9 495 15 981
Liikevoitto 9 632 3 251 6 577 2 089 5 801
Välitys
Tuotot 7 515 8 577 8 391 5 534 6 665
Liikevoitto 1 382 1 039 432 280 270
Muut
Tuotot 1 297 12 788 3 043 1 385 3 153
Liikevoitto -1 865 10 222 -725 -1 395 -389
Eliminoinnit
Tuotot -2 701 -13 324 -4 458 -1 930 -3 961
Liikevoitto 1 -10 997 -6 21 -71
Yhteensä
Tuotot yhteensä 28 163 23 155 24 487 14 484 21 838
Liikevoitto 9 150 3 515 6 278 995 5 611
PALKKIOTUOTOT
Välityksen 4 561 6 402 4 739 3 568 4 433
palkkiotuotot
Varainhoidon 7 728 5 120 4 493 1 009 5 693
transaktiopalkkiot
Rahastojen kiinteät 8 130 8 548 7 652 7 578 8 020
hallinnointipalkkiot
Rahastojen 374 202 118 41 93
tuottosidonnaiset
palkkiot
Yksilöllisen 800 580 765 487 652
varainhoidon kiinteät
hallinnointipalkkiot
Yksilöllisen 4 621 43 3 753 -11 588
varainhoidon
tuottosidonnaiset
hallinnointipalkkiot
Neuvonantopalkkiot 10 100 58 26 52
Säilytyspalkkiot 581 661 605 578 545
Muut palkkiotuotot 61 96 371 170 588
Palkkiot 244 390 483 160 280
valuuttamääräisistä
kaupoista asiakkaan
lukuun
Yhteensä 27 112 22 142 23 038 13 608 20 942
Taloudellista kehitystä kuvaavat
tunnusluvut
1-6/2007 1-6/2006 1-12/2006
Oman pääoman tuotto, % (annualisoitu) 20,8 % 33,7 % 20,2 %
Kulu-tuotto-suhde 0,75 0,73 0,77
Tulos/osake, euroa 0,25 0,21 0,32
(laimentamaton/laimennettu)
Osakekohtainen oma pääoma, euroa (kauden 2,52 1,69 0,63
päättyessä)
Omavaraisuusaste, % (kauden päättyessä) 62,9 % 50,4 % 45,4 %
Vakavaraisuussuhdeluku, % (kauden 32,8 % 81,3 %* 115,7 %*
päättyessä) BASEL II mukaisesti
* Vuonna 2006 vakavaraisuussuhdeluku on
laskettu omien varojen suhteesta
riskipainotettuihin saamisiin Ratan ohjeen
203.24 mukaisesti. Tämän ohjeen mukaisesti
suhdeluvussa otetaan huomioon vain
ensisijaiset omat varat. Vuoden 2006 luvut
eivät siis ole vertailukelpoisia 30.06.2007
luvun kanssa.
Oman pääoman tuotto, % (annualisoitu)
liikevoitto/ -tappio - verot X 100
------------------------------------------
oma pääoma+väh.osuus
(katsauskauden alun ja lopun keskiarvo)
Kulu-tuotto-suhde, %
korkokulut + palkkiokulut + hallintokulut +
poistot +
vuokrat+liiketoiminnan muut kulut
-------------------------------------------
sijoituspalvelutoiminnan tuotot
Tulos/osake, euroa
(laimentamaton/laimennettu)
katsauskauden voitto emoyhtiön omistajille
------------------------------------------
osakkeiden painotettu keskimääräinen
lukumäärä
Osakekohtainen oma pääoma, euroa
oma pääoma (pois lukien vähemmistöosuus)
-------------------------------------------
ulkona olevien osakkeiden lukumäärä
katsauskauden lopussa
Omavaraisuusaste, %
oma pääoma + väh.osuus x 100
------------------------------------------
taseen loppusumma
Lähipiiritapahtumat (Emoyhtiön ja tytäryhtiöiden hallitusten jäsenet ja
toimitusjohtajat)
1-6/2007 1-6/2006 1-12/2006
Johdon työsuhde-etuudet yhteensä:
1 000 eur
Palkat ja muut lyhytaikaiset työsuhde- 819 1173 2413
etuudet
Eläkemaksut 168 186 375
Osakeperusteiset maksut 837(* 0 0
Yhteensä 1824 1359 2788
*) Glitnir bank hf:lle myydyt optio-
oikeudet myyntihintaan
Muutokset aineettomissa ja aineellisissa hyödykkeissä
1-6/2007 1-6/2006 1-12/2006
Aineettomat hyödykkeet
Aineettomat hyödykkeet 1.1 44 349 2 782 2 782
Lisäykset 564 12 886 42 693
Vähennykset 0 0 0
Siirrot / Oikaisut 0 0 0
Poistot -670 -611 -1 127
Aineettomat hyödykkeet 30.6.2007 44 242 15 057 44 349
Aineelliset hyödykkeet
Aineelliset hyödykkeet 1.1 3 914 2 908 2 908
Lisäykset 1 381 1 424 2 382
Vähennykset 0 0 0
Siirrot / Oikaisut -7 0 0
Poistot -825 -611 -1 376
Aineelliset hyödykkeet 30.6.2007 4 463 3 721 3 914
Ehdolliset erät, mukaan 30.6.07 30.6.06 31.12.06
lukien taseen ulkopuoliset
erät
Vakuudet
Kaupankäynti ja
johdannaisvakuudet
OMX Oy Rahavakuus 8 526 1 094 3 166
INF- BCH Bank Rahavakuus 0 0 655
Skandinaviska Enskilda Banken Osake- ja 0 0 2 958
Rahavakuus
Vakuusvaateet johdannais-
kaupankäyntiä ja
osakelainausta varten
Taseen ulkopuoliset vakuudet
Pankki Vakuustyyppi
OMX Oy Osakevakuus 11 624 10 650 14 646
Nordea Rahavakuus 0 0 203
INF- BCH Bank Rahavakuus 0 0 1 078
Skandinaviska Enskilda Banken Osake- ja 7 017 471 219
Rahavakuus
Handelsbanken Osakevakuus 2 944 1 352 1 242
EUREX Rahavakuus 0 623 0
Taseen ulkopuoliset
sitoumukset
Käyttämättömät luottolimiitit 1 891 1 035 1 519
Leasing- ja muut
vuokravastuut
Ei-peruutettavissa olevien
leasing- ja muiden
vuokrasopimusten perusteella
maksettavat vähimmäisvuokrat
Käyttöleasingmaksut
alle 1 vuosi 327 349 376
1-5 vuotta 184 452 297
Yhteensä 512 801 673
Toimitilojen vuokrasopimukset
alle 1 vuosi 1 038 744 1 030
1-5 vuotta 1 147 1 090 1 046
Yhteensä 2 185 1 834 2 076
Muut vuokravakuudet
Vuokrasopimuksien vakuudet 91 86 68
FIM Group Oyj
Risto Perttunen
toimitusjohtaja
Lisätietoja:
Risto Perttunen,
toimitusjohtaja, puh. 09 6134 6303
Timo T. Laitinen, CFO, puh. 09 6134 6525
Jakelu:
Helsingin Pörssi
Keskeiset tiedotusvälineet
www.fim.com
FIM on kasvava
sijoituspalvelukonserni, joka
tarjoaa yksityishenkilöille ja
yhteisöille varainhoito-,
välitys- ja investment banking
-palveluja. Maaliskuusta 2007
lähtien FIM toimii osana
islantilaista Glitnir -
rahoituskonsernia
(www.glitnirbank.com).
Helsingissä sijaitsevan
pääkonttorin lisäksi FIMillä on
paikalliskonttorit Espoossa,
Jyväskylässä, Kuopiossa,
Lahdessa, Oulussa, Riihimäellä,
Tampereella, Turussa sekä
Vaasassa. FIM toimii myös
Tukholmassa ja Moskovassa.
Yhtiön liikevaihto vuonna 2006
oli 82,0 miljoonaa euroa ja
liikevoitto 19,1 miljoonaa
euroa. FIMin palveluksessa oli
vuoden 2006 lopussa 284
henkilöä. www.fim.com.