FIM Group Abp BÖRSMEDDELANDE 31.7.2007
FIM GROUP ABP:S DELÅRSRAPPORT JANUARI-JUNI 2007
FIM GROUPS LÖNSAMHET FÖRBÄTTRADES KLART UNDER ANDRA KVARTALET
Nyckeltalen april-juni 2007 (2006)
Omsättning: 28,2 miljoner euro (21,8)
Omsättningstillväxt: 29 %
Rörelsevinst: 9,2 miljoner euro (5,6)
Rörelsevinstprocent: 32 % (26 %)
Resultat per aktie: 0,17 euro (0,10)
Nyckeltalen januari-juni 2007 (2006)
Omsättning: 51,3 miljoner euro (43,1)
Omsättningstillväxt: 19 % (63 %)
Rörelsevinst: 12,7 miljoner euro (11,8)
Rörelsevinstprocent: 25 % (27 %)
Rapporteringsperiodens vinst: 10,8 miljoner euro (8,3)
Resultat per aktie: 0,25 euro (0,21)
VERKSAMHETSOMGIVNING
Aktiekurserna utvecklades starkt under årets andra kvartal. Under januari-juni
2007 steg världens aktieindex kalkylerat i euro med 6,7 procent. Under det
första kvartalet var uppgången bara 1,4 procent, medan den under det andra
kvartalet accelererade till 5,2 procent. På tillväxtmarknader steg
aktiekurserna ännu starkare under årets andra kvartal. Under januari-juni steg
världens aktieindex för tillväxtmarknader med 12,5 procent, medan uppgången
under det första kvartalet bara var 0,6 procent. På OMX Helsingfors Börs har
kursutvecklingen fortsättningsvis varit jämnt stark. Från årsskiftet till
slutet av juni månad steg indexet OMX Helsinki Cap med 18,0 procent.
På euroområdet var den ekonomiska tillväxten stark under första hälften av
året. Arbetslösheten har sjunkit stadigt, och prognoserna för den ekonomiska
tillväxten har korrigerats uppåt. På aktiemarknaden syntes de positiva
ekonomiska utsikterna som en kraftig kursuppgång. På räntemarknaden fortsatte
de långa masslåneräntornas stigande trend, som inleddes i början av året.
Företagslånemarknaden utvecklades starkt ända till början av sommaren. Den
starka ekonomiska tillväxten på euroområdet stödde eurons valutakurs i
förhållande till den amerikanska dollarn.
Handelsvolymen på OMX Helsingfors Börs fortsatte att stiga kraftigt. Under der
första halvåret ökade aktieomsättningen med 28 procent från motsvarande period
året innan och uppgick till ca 196 miljarder euro (153). Den genomsnittliga
dagliga omsättningen var ca 1,6 miljarder euro.
På placeringslånemarknaden har efterfrågan fortsättningsvis varit mycket
livlig.
INTÄKTER OCH RESULTAT JANUARI-JUNI 2007 (jämförelsetal januari-juni 2006)
Under januari-juni 2007 uppgick FIMs intäkter från värdepappersverksamheten
till 51,3 miljoner euro. Intäkterna ökade med 19 procent från motsvarande
period 2006 (43,1).
FIM har ändrat sin finansiella rapportering från början av 2007 så att FIM
Kapitalförvaltning och FIM Fondkommission rapporteras som separata
affärsområden. Affärsområdet FIM Investment Banking rapporteras som en del av
gruppen Övriga. Försäljningen av strukturerade produkter har från början av
året flyttats från investeringsbanksverksamheten till FIM Kapitalförvaltnings
organisation. Jämförelsesiffrorna har ändrats så att de motsvarar det nya
rapporteringssättet.
Under januari-juni 2007 uppgick FIM Kapitalförvaltnings intäkter till 37,2
miljoner euro (30,5). Intäkterna ökade med 22 procent från motsvarande period
året innan. FIM Fondkommissions intäkter uppgick till 16,1 miljoner euro (13,8)
under rapporteringsperioden. Intäkterna ökade med 17 procent jämfört med
motsvarande period 2006.
Koncernens rörelsevinst efter optionskostnader av engångsnatur var 12,7
miljoner euro och rörelsevinstprocenten var 25. Med anledning av
omstruktureringen med Glitnir bokfördes de för 4 års periodisering planerade
kostnaderna på totalt 2,2 miljoner euro under det första kvartalet år 2007.
Utan optionskostnader av engångsnatur skulle rörelsevinsten ha varit 14,9
miljoner euro och rörelsevinstprocenten 29 %.
Koncernens utgifter exklusive provisions- och räntekostnader uppgick till 31,8
miljoner euro (26,3) under första hälften av året. Utgifterna ökade med 21
procent från motsvarande period året innan. Den största enskilda orsaken till
de ökade utgifterna var inverkan av den i februari offentliggjorda
omstruktureringen med Glitnir på bokföringen av optionskostnader.
Koncernens skatter för januari-juni var 1,9 miljoner euro (3,6). Periodens
vinst uppgick till 10,8 miljoner euro (8,3).
Rapporteringsperiodens resultat per aktie var 0,21 euro (0,32).
BALANSRÄKNING
Koncernens balansräkning förstärktes klart från motsvarande period 2006. Den
viktigaste orsaken var aktieemissionen i april 2006. Balansomslutningen var
170,5 miljoner euro (130,3) den 30 juni 2007. Den 31 december 2006 var
balansomslutningen 142,4 miljoner euro.
I slutet av rapporteringsperioden uppgick koncernens eget kapital till 107,3
miljoner euro (65,7), dvs. 2,52 euro (1,69) per aktie. Den annualiserade
avkastningen på eget kapital var 20,8 procent (33,7) under
rapporteringsperioden.
Koncernens soliditetsgrad var 62,9 procent (50,4) och kapitaltäckningsgraden
(BASEL II) 32,8 procent.
I slutet av perioden bestod FIMs derivatposition främst av aktiederivatavtal
som innehas i handelssyfte. Värdet på aktiederivatavtalens underliggande objekt
var 54,3 miljoner euro, och deras gängse värde var -1,4 miljoner euro. Dessutom
garderades fordringar i utländsk valuta med valutaterminer. Värdet på
terminernas underliggande objekt uppgick till 20,2 miljoner euro och deras
gängse värde var 0,0 miljoner euro.
INVESTERINGAR
Koncernens investeringar i materiella och immateriella tillgångar (inkl.
Goodwill) uppgick till 2,0 miljoner euro (14,3) under perioden.
PERSONAL
FIMs personalantal har under de senaste åren vuxit kraftigt. Under januari-juni
2007 var det genomsnittliga antalet anställda 300 (247). I slutet av juni
uppgick antalet anställda till 323 (271).
I slutet av perioden fördelades personalen på de olika affärsområdena enligt
följande: FIM Kapitalförvaltning 156 personer och FIM Fondkommission 106
personer. Antalet anställda i Finland var 288, i Ryssland 32 och i Sverige 3.
Personalsiffrorna har omvandlats till heltidspersonal.
INNEHAVET AV FIM GROUP TILL GLITNIR BANKI H.F.
I enlighet med ett avtal mellan Glitnir och de 11 största aktieägarna i FIM
Group Abp per den 5 februari 2007 köpte Glitnir banki h.f. 68,1 procent av FIM
Group Abp:s aktier med avslut som genomfördes den 16 mars 2007. Glitnirs
offentliga köpeanbud på FIMs utstående aktier och optionsrätter avslutades den
16 maj 2007. Den 25 maj 2007 meddelade Glitnir att dess innehav av FIMs aktier
och röster har överstigit 98 procent. Glitnir har inlett ett skiljeförfarande
enligt aktiebolagslagen för att lösa in de resterande aktierna i FIM. Som
inlösningspris har Glitnir erbjudit 8,00 euro per aktie.
FIM ANSÖKER OM AVSLUTANDE AV DEN OFFENTLIGA HANDELN
Den 1 juni 2007 lämnade FIM Group Abp:s styrelse in en ansökan hos Helsingfors
Börs om att handeln med aktien skall avslutas och att aktien skall avlägsnas
från börslistan. Avlägsnandet från börslistan genomförs när Glitnir har
erhållit äganderätten till FIMs samtliga aktier och Helsingfors Börs har
beslutat att avlägsna aktien från börslistan.
BESLUT AV FIM GROUP ABP:S ORDINARIE BOLAGSSTÄMMA
FIM Group Abp:s ordinarie bolagsstämma, som hölls den 15 mars 2007, fastställde
bokslutet för 2006 och beviljade styrelsemedlemmarna och verkställande
direktören ansvarsfrihet. Dessutom beslutade bolagsstämman om
dividendutdelning, styrelsens sammansättning och valet av revisorer.
Bolagsstämman beslutade att betala en dividend på 0,14 euro per aktie, dvs.
sammanlagt 5,97 miljoner euro, i enlighet med styrelsen förslag. Dividenden
betalades ut den 27 mars 2007.
Till styrelsemedlemmar omvaldes Niklas Geust, Vesa Honkanen, Antti Kivimaa,
Risto Perttunen och Jukka Ylitalo. Mandatperioden för dessa styrelsemedlemmar
avslutades dock då Glitnir banki h.f. förvärvade 68,11 % av FIM Group Abp:s
aktiekapital och röster. Med anledning av denna förändring i ägarförhållanden
utsåg bolagsstämman till styrelsemedlemmar Bjarni Ármannsson, Frank Ove Reite
och Sverrir Örn Thorvaldsson, som representanter för Glitnir banki h.f., samt
bland de gamla styrelsemedlemmarna Niklas Geust och Vesa Honkanen, vars
mandatperiod inleddes efter ägarskiftet den 21 mars 2007. Vid sitt
konstituerande möte den 22 mars 2007 valde styrelsen Frank Ove Reite till
styrelseordförande.
Efter överföringen av äganderätten är majoriteten i styrelsen inte längre
oberoende i enlighet med Helsingfors Börs, Centralhandelskammarens och Finlands
Näringslivs Corporate Governance-rekommendation.
Till revisorer omvaldes Kim Karhu, CGR och Kaija Leppinen, CGR samt till
revisorssuppleant CGR-samfundet PricewaterhouseCoopers Oy med Jarmo Alén, CGR
som huvudansvarig revisor.
AKTIER OCH AKTIEKAPITAL
FIM Group Abp:s aktiekapital uppgick till 2 813 505 euro den 30 juni 2007.
Bolagets aktiekapital består av en aktieserie, som uppdelas i sammanlagt
42 683 690 aktier.
Under januari-juni 2007 uppgick omsättningen för FIM Group Abp:s aktie på OMX
Helsingfors Börs till 460,0 miljoner euro och 53,7 miljoner aktier. I
omsättningen ingår den blocktransaktion som genomfördes den 16 mars 2007 och i
vilken 29 071 813 aktier överfördes till Glitnir banki h.f. Den högsta
noteringen på aktien under rapporteringsperioden var 8,30 euro i februari och
den lägsta 5,86 euro i januari. Den volymvägda genomsnittliga kursen var 8,00
euro. I slutet av perioden den 30 juni 2007 var aktiekursen 8,00 euro och
aktiernas marknadsvärde uppgick till 341,5 miljoner euro. Den 30 juni 2007
innehade bolaget sammanlagt 36 000 egna aktier, vars marknadsvärde var 0,3
miljoner euro. Andelen av alla aktier och röster är mindre än 0,1 procent.
RISKHANTERING
Riskhanteringen är en väsentlig del av intern kontroll. Avsikten med den är att
minska sannolikheten för förluster som inte kan förutses eller hot mot FIMs
rykte. Riskhanteringen omfattar alla väsentliga risker i anknytning till FIMs
affärsverksamhet, t.ex. operativa risker, marknadsrisker, likviditets- och
finansieringsrisker, kreditrisker och strategiska risker.
Hanteringen av operativa risker är en del av FIM-koncernens
riskhanteringshelhet och går vanligtvis ut på att minimera risker. Vid sidan av
arbetet för förebyggande av operativa risker eftersträvar FIM att upprätthålla
ett tillräckligt försäkringsskydd med vilket sådan skada som beror t.ex. på
missbruk, intrång i datasystem eller annan brottslig verksamhet kan ersättas.
Koncernen förbereder sig på väsentliga störningar i verksamheten genom
kontinuitetsplanering.
Bolaget har ställt limiter och andra verksamhetsanvisningar för marknadsrisker,
som baserar sig på tillräckligheten av det egna kapitalet och
kapitaltäckningsplaneringen inom FIM-koncernen.
Med tanke på likviditetshanteringen kan FIM Fondkommission Ab förbättra sin
likviditet med de krediter som har givits av kunder (kunder med s.k.
penningkonto), och dessutom har bolaget kreditlimiter hos banker, som kan
lyftas vid behov. I praktiken har vi trots den ökade handelsvolymen
huvudsakligen kunnat hantera likviditeten utan att behöva utnyttja banklimiter.
Hos FIM är avtalsparterna i enlighet med definitionen av kreditrisk kunder och
andra motparter i handeln samt övriga samarbetspartners. I enlighet med en
kreditgivningspolicy som har godkänts av styrelsen, bedriver FIM enbart sådan
kreditgivningsverksamhet där risktagning kan begränsas till en låg nivå och där
risken kan hanteras. Krediter ges närmast åt privatpersoner.
UTSIKTER FÖR DEN NÄRMASTE FRAMTIDEN
Under början av året har FIMs affärsverksamhet utvecklats enligt
förväntningarna, och omsättningstillväxten under hela året 2007 väntas uppnå
det långsiktiga tillväxtmålet på 20 procent. Hela årets rörelsevinst uppskattas
bli högre än rörelsevinsten 2006.
Konjunkturkänslighet hör till värdepappersbranschens särdrag, och FIMs
affärsverksamhet är starkt beroende av utvecklingen på den internationella
aktiemarknaden. På kort sikt är de avkastningsbundna provisionerna från
diskretionär kapitalförvaltning koncernens mest känsliga avkastningskategori.
Detta gäller såväl positiva som negativa förändringar på marknaden.
Under rapporteringsperioden lämnade FIM in en tillståndsansökan om inledandet
av bankverksamhet hos Finansinspektionen. Det är FIMs avsikt att inleda
retailbankverksamheten under innevarande år.
AFFÄRSOMRÅDESÖVERSIKTER
FIM Kapitalförvaltning
Försäljningen av strukturerade produkter har från början av året flyttats från
investeringsbanksverksamheten till FIM Kapitalförvaltnings organisation.
Jämförelsesiffrorna har ändrats på motsvarande sätt.
Nyckeltal (miljoner euro med undantag för personalen och kundsiffror)
4- 4- För- 1- 1- För- 1-12/06
6/07 6/06 ändring 6/07 6/06 ändring
Intäkter 22,1 16,0 38 % 37,2 30,5 22 % 57,5
Rörelsevinst 9,6 5,8 66 % 12,9 11,3 14 % 19,9
Rörelsevinstprocent 44 % 36 % 35 % 37 % 35 %
Personal, i 147 115 28 % 142 109 30 % 120
medeltal
Förvaltat kapital 3 503 2 695 30 % 2 966
(i slutet av
perioden)
Fondkapital (i 2 309 1 682 37 % 1 865
slutet av perioden)
Kapitalet i 1 397 1 111 26 % 1 297
aktiefonderna (i
slutet av perioden)
Marknadsandel, 3,3 % 3,9 % 3,1 %
fondkapital (i
slutet av perioden)
Marknadsandel, 5,7 % 7,8 % 6,0 %
aktiefonder (i
slutet av perioden)
Nettoteckningar, 218 -98 NA 242 2 NA -70
fonder
Nettoteckningar, 29 -188 NA -52 -152 NA -170
aktiefonder
Antal fondandels- 53 50 7 % 55 113
ägare (i slutet av 783 253
perioden)
Antal kunder inom 2 417 2 443 -1 % 2 444
diskretionär
kapitalförvaltning
och fondkapital-
förvaltning (i
slutet av perioden)
4-6/2007 jämfört med 4-6/2006
Intäkterna för FIM Kapitalförvaltning uppgick till 22,1 miljoner euro (16,0)
under årets andra kvartal. Intäkterna ökade med 38 procent från motsvarande
period året innan.
Under april-juni uppgick rörelsevinsten till 9,6 miljoner euro (5,8). Den goda
marknadssituationen samt de avkastningsbundna provisionerna från diskretionär
kapitalförvaltning, som bokfördes för årets andra kvartal beträffande hela
första hälften av året, återspeglades positivt på lönsamheten. Rörelsevinsten
ökade med 66 procent från motsvarande period året innan. Det genomsnittliga
antalet anställda på FIM Kapitalförvaltning var 147, vilket är 28 procent mera
än under motsvarande period 2006 (115).
1-6/2007 jämfört med 1-6/2006
FIM Kapitalförvaltnings intäkter uppgick till 37,2 miljoner euro (30,5) under
perioden januari-juni. Intäkterna ökade med 22 procent från motsvarande period
året innan.
Under rapporteringsperioden uppgick rörelsevinsten till 12,9 miljoner euro
(11,3). Det genomsnittliga antalet anställda på FIM Kapitalförvaltning var 142,
vilket är 30 procent mera än under motsvarande period året innan (109). I
slutet av rapporteringsperioden var antalet anställda 156.
I slutet av rapporteringsperioden uppgick de förvaltade tillgångarna till 3,5
miljarder euro, vilket är 30 procent mera än vid motsvarande tidpunkt 2006.
Sedan slutet av 2006 har de förvaltade tillgångarna ökat med ca 0,5 miljarder
euro. Under rapporteringsperioden var nettoteckningarna i fonderna 242 miljoner
euro (2).
Fem av FIMs 12 Morningstar-klassificerade bland- och aktiefonder hade i slutet
av perioden 5 stjärnor. Av FIMs fonder överträffade 64 % sina jämförelseindex
under perioden. Inom den diskretionära kapitalförvaltningen och
fondkapitalförvaltningen ledde de lyckade allokeringsbesluten till en
avkastning som överskred den globala aktiemarknadens avkastning.
Efterfrågan på placeringslånemarknaden har varit mycket stark. Under första
hälften av året sålde FIM främst placeringslån med en maturitet på minst fem år
för 189 miljoner euro (141). Under perioden ökade försäljningen av
placeringslån med 34 procent från motsvarande period året innan.
Förberedelserna för FIMs kapitalförvaltnings- och fondverksamhet i Ryssland
fortskrider enligt planerna. Verksamheten för FIMs första lokala fonder (FIM
Russian Equities, FIM Russian Portfolio och FIM Russian Bonds) inleddes under
årets andra kvartal. Fonderna marknadsförs huvudsakligen i Ryssland, men de är
också öppna för internationella kunder.
I Sverige har affärsverksamheten fortsättningsvis utvidgats kraftigt. Filialen
i Stockholm ingick flera nya distributionsavtal och sitt första betydande
institutionsavtal under perioden. Distributionssamarbetet med de existerande
samarbetsparterna har intensifierats och utvidgats. Försäljningen har
utvecklats gynnsamt och de förvaltade tillgångarna har vuxit. Under årets andra
kvartal har filialen i Stockholm dessutom inlett försäljningen av FIMs fonder i
Norge på basis av ett samarbetsavtal med Vital Forsikring, det största
försäkringsbolaget i Norge.
Samarbetet med Glitnirs kapitalförvaltningstjänster inleddes under
rapporteringsperioden, och mot slutet av året förväntas samarbetet skapa nya
försäljningsmöjligheter för FIMs produkter på den internationella marknaden
samt synergifördelar inom tillhandahållandet av kapitalförvaltningstjänster.
Som ett led i denna utveckling förbereder fondverksamheten
parallellregistrering av de flesta FIM-fonderna i Luxemburg.
FIM Fondkommission
Nyckeltal (miljoner euro med undantag för personalen och kundsiffror)
4- 4- För- 1- 1- För- 1-12/06
6/07 6/06 ändring 6/07 6/06 ändring
Intäkter 7,5 6,7 13 % 16,1 13,8 17 % 27,7
Rörelsevinst 1,4 0,3 NA 2,4 1,7 42 % 2,4
Rörelsevinstprocent 18 % 4 % 15 % 12 % 9 %
Personal, i medeltal 105 97 8 % 102 93 10 % 96
Marknadsandel, 3,2 % 2,8 % 3,6 2,9 % 3,0 %
eurovolym (OMX %
Helsingfors)
Marknadsandel, antal 3,0 % 3,3 % 3,2 3,4 % 3,4 %
avslut (OMX %
Helsingfors)
4-6/2007 jämfört med 4-6/2006
Intäkterna för FIM Fondkommission uppgick till 7,5 miljoner euro (6,7) under
årets andra kvartal. Intäkterna ökade med 13 procent från motsvarande period
året innan.
Under april-juni var rörelsevinsten 1,4 miljoner euro (0,3). Rörelsevinsten
ökade tack vare den goda marknadssituationen. Å andra sidan belastades
rörelsevinsten för det andra kvartalet 2006 av bl.a. betydande
personalsatsningar i den ryska fondkommissionsverksamheten. Det genomsnittliga
antalet anställda på FIM Fondkommission var 105, vilket är 8 procent mera än
under den motsvarande perioden året innan (97).
1-6/2007 jämfört med 1-6/2006
Under januari-juni uppgick FIM Fondkommissions intäkter till 16,1 miljoner euro
(13,8). Intäkterna ökade med 17 procent från motsvarande period året innan.
Under januari-juni var rörelsevinsten 2,4 miljoner euro (1,7). Det
genomsnittliga antalet anställda vid FIM Fondkommission var 102, vilket är 10
procent mera än under den motsvarande perioden året innan (93). I slutet av
perioden var antalet anställda 106.
FIMs marknadsandel av eurovolymen på OMX Helsingfors Börs uppgick till 3,6
procent under perioden. Kalkylerat med antalet avslut var andelen 3,2 procent.
Under första hälften av året var FIMs och Glitnirs fondkommissionsenheter
tillsammans den näststörsta förmedlaren på OMX Helsingfors Börs, kalkylerat
enligt omsättningen i euro. Den sammanlagda marknadsandelen var 6,1 procent.
Övriga
Bland FIMs affärsområden koncentrerar sig FIM Investment Banking på
rådgivningstjänster i kapitalmarknadstransaktioner och omstruktureringar. Från
början av 2007 rapporteras affärsområdet inte längre separat utan det ingår i
gruppen Övriga, som i huvudsak består av koncernens förvaltning. I de tabeller
som är bifogade till delårsrapporten har rapporteringen sedan första kvartalet
2006 justerats för att motsvara nuvarande praxis.
Under april-juni uppgick omsättningen för gruppen Övriga till 1,3 miljoner euro
(3,2), och rörelseresultatet var -1,9 miljoner euro (-0,4). Under januari-juni
var omsättningen 14,1 miljoner euro (9,2), och rörelsevinsten uppgick till 8,4
miljoner euro (3,4). Dividender som dotterbolag under rapporteringsperioden
betalade till moderbolaget ökade rörelsevinsten sammanlagt med cirka 11
miljoner euro. Under perioden var det genomsnittliga antalet anställda 55 (45),
och i slutet av perioden var antalet 61.
Denna delårsrapport har sammanställts enligt standarden IAS 34
Delårsrapportering.
Vid sammanställandet av denna rapport har vi använt samma redovisningsprinciper
som i bokslutet 2006. Den 1 januari 2007 har koncernen dock tagit i bruk
följande standarder eller ändringar av standarder:
IFRS 7 Finansiella instrument: Upplysningar som redovisas i finansiella
rapporter. Standarden påverkar huvudsakligen noterna till bokslutet.
IAS 1 (Ändring) Utformning av finansiella rapporter - information om kapitalet.
Ändringen har ingen inverkan på denna delårsrapport.
Rapporten har inte reviderats.
Helsingfors den 31 juli 2007
FIM Group Abp
Styrelsen
TABELLER
FIM-KONCERNENS
RESULTATRÄKNING (IFRS)
1.4 - 1.4 - 1.1 - 1.1 - 1.1 -
30.6.07 30.6.06 30.6.07 30.6.06 31.12.06
1000 euro
Provisionsintäkter 27 112 20 942 49 253 40 676 77 322
Nettointäkter från 205 227 538 1 209 2 099
värdepappershandel
Ränteintäkter 841 490 1 543 944 2 264
Nettointäkter från 2 113 -29 149 147
finansiella tillgångar
som kan säljas
Övriga rörelseintäkter 3 65 13 96 214
Intäkter från 28 163 21 838 51 317 43 075 82 046
värdepappersverksamhet
Provisionskostnader -3 261 -2 312 -6 357 -4 465 -9 514
Räntekostnader -243 -138 -467 -491 -910
Administrationskostnade
r
Personalkostnader
Löner och arvoden -7 268 -6 293 -13 511 -11 835 -22 970
Lönebikostnader
Pensionskostnader -966 -857 -1 987 -1 764 -3 413
Övriga lönebikostnader -422 -413 -836 -737 -1 555
Aktiebelöning 0 0 -2 396 -52 -52
Övriga -4 699 -4 131 -8 950 -7 768 -15 775
administrationskostnade
r
Avskrivningar och -763 -608 -1 497 -1 157 -2 508
nedskrivningar
Övriga rörelsekostnader -1 390 -1 477 -2 652 -2 966 -6 234
Rörelsevinst 9 150 5 610 12 665 11 839 19 114
VINST FÖRE SKATT 9 150 5 610 12 665 11 839 19 114
Inkomstskatt -1 766 -1 631 -1 880 -3 582 -5 766
PERIODENS VINST 7 384 3 979 10 785 8 257 13 348
Till moderbolagets 7 384 3 624 10 785 6 847 11 607
ägare
Till minoriteter* 0 354 0 1 410 1 741
Resultat per aktie
kalkylerat enligt vinst
tillhörande
moderbolagets ägare
Resultat per aktie, 0,17 0,10 0,25 0,21 0,32
outspätt/utspätt, euro
Aktieantal, vägt 42 648 35 299 42 648 32 385 36 763
medeltal under
perioden, 1000 st.
* efter 15.8.2006 inga
minoriteter
FIM-KONCERNENS BALANSRÄKNING (IFRS) 30.6.2007 30.6.2006 31.12.2006
1000 euro
AKTIVA
Kontanta medel 42 536 36 611 24 089
Fordringar på allmänheten och offentliga
samfund
Betalbara på anfordran 8 289 20 252 5 254
Fordringsbevis 5 904
Aktier och andelar
Som innehas för handel 32 766 33 213 34 354
Som kan säljas 1 207 1 088 1 084
Derivatinstrument 1 208 3 772 1 473
Immateriella tillgångar
Goodwill 41 163 11 861 41 163
Övriga immateriella tillgångar 3 079 3 196 3 186
Materiella tillgångar
Övriga fastigheter och aktier och 0 17 0
andelar i fastighetssammanslutningar
Övriga materiella tillgångar 4 463 3 721 3 914
Övriga tillgångar 16 132 7 287 9 151
Resultatregleringar och 17 019 8 581 12 622
förskottsbetalningar
Uppskrivna skattefordringar 2 657 683 189
AKTIVA TOTALT 170 518 130 282 142 384
PASSIVA
EGET KAPITAL
Kapital tillhörande moderbolagets ägare
Aktiekapital 2 814 2 388 2 814
Överkursfond 65 493 31 827 65 493
Egna aktier -35 -35 -35
Omräkningsdifferens -7 50 3
Fond för verkligt värde 14 2 8
Övriga fonder 0 2 482 0
Balanserad vinst 28 216 17 680 20 177
Periodens vinst 10 785 6 847 11 607
107 280 61 241 100 066
Minoritetsandel 0 4 462 0
Eget kapital totalt 107 280 65 702 100 066
FRÄMMANDE KAPITAL
Skulder till kreditinstitut 0 302 0
Skulder till allmänheten och offentliga
samfund
Betalbara på anfordran 475 13 509 2 593
Derivatinstrument och andra skulder som 5 234 5 198 11 414
innehas för handel
Övriga skulder 45 369 32 352 17 264
Resultatregleringar och erhållna 12 160 13 218 11 048
förskott
Uppskjutna skatteskulder 0 0 0
Främmande kapital totalt 63 237 64 580 42 319
PASSIVA TOTALT 170 518 130 282 142 384
KALKYL AV FÖRÄNDRINGARNA I EGET KAPITAL
Aktie- Överkurs- Övriga Egna Om-
kapital fond fonder aktier räknings
differen
s
1000 euro
Eget kapital 2 000 645 2 482 -811 28
31.12.05
Nettoförändring i
investeringar som
kan säljas
Omräkningsdifferens 22
Listningskostnader, -2 262
netto
Periodens vinst
Minoritetsandel av
periodens vinst
Periodens intäkter 0 -2 262 0 0 22
och kostnader
totalt
Distribution av
dividend
Ändring av
minoritetsandelen
Höjning av 388 33 443 776
aktiekapital
Överföring mellan
egna kapitalets
poster
Förvärv/försäljning
av egna aktier
Skatter i
anknytning till
egna kapitalet
Eget kapital 2 388 31 827 2 482 -35 50
30.6.06
Fond för Balanserad Eget Minoritets Eget
verkligt vinst kapital andel kapital
värde till- totalt
hörande
moder-
bolagets
ägare
Eget kapital 67 22 349 26 760 5 628 32 388
31.12.05
Nettoförändring i -65 -65 -32 -97
investeringar som
kan säljas
Omräkningsdifferens -5 17 17
Listningskostnader, -2 262 -2 262
netto
Periodens vinst 6 847 6 847 1 410 8 257
Minoritetsandel av
periodens vinst
Periodens intäkter -65 6 842 4 537 1 378 5 914
och kostnader
totalt
Distribution av -5 228 -5 228 -1 505 -6 733
dividend
Ändring av 26 26
minoritetsandelen
Höjning av 565 35 172 -1 064 34 107
aktiekapital
Överföring mellan
egna kapitalets
poster
Förvärv/för-
säljning av egna
aktier
Skatter i
anknytning till
egna kapitalet
Eget kapital 2 24 527 61 240 4 462 65 702
30.6.06
Aktie- Överkurs- Övriga Egna Om-
kapital fond fonder aktier räknings
differen
s
1000 euro
Eget kapital 2 814 65 493 0 -35 3
31.12.06
Nettoförändring i
investeringar som
kan säljas
Omräkningsdifferens -10
Listningskostnader,
netto
Periodens vinst
Minoritetsandel av
periodens vinst
Periodens intäkter 0 0 0 0 -10
och kostnader
totalt
Distribution av
dividend
Aktiebelöning
Överföring mellan
egna kapitalets
poster
Skatter i
anknytning till
egna kapitalet
Eget kapital 2 814 65 493 0 -35 -7
31.6.07
Fond för Balanserad Eget Minoritets Eget
verkligt vinst kapital andel kapital
värde till- totalt
hörande
moder-
bolagets
ägare
Eget kapital 8 31 784 100 066 0 100 066
31.12.06
Nettoförändring i 6 6 6
investeringar som
kan säljas
Omräkningsdifferens 8 -2 -2
Listningskostnader, 0 0
netto
Periodens vinst 10 785 10 785 10 785
Minoritetsandel av 0 0
periodens vinst
Periodens intäkter 6 10 793 10 789 0 10 789
och kostnader
totalt
Distribution av -5 971 -5 971 -5 971
dividend
Aktiebelöning 2 396 2 396 2 396
Överföring mellan 0 0
egna kapitalets
poster
Skatter i 0 0
anknytning till
egna kapitalet
Eget kapital 14 39 002 107 281 0 107 280
30.6.07
KONCERNENS KASSAFLÖDESANALYS
1000 euro
1.1 - 30.6.2007 1.1 - 30.6.2006
Affärsverksamhetens kassaflöde (A) 26 512 9 291
Kassaflöde från investeringsverksamhet -2 096 -1 462
(B)
Kassaflöde från finansieringsverksamhet:
Förändringarna i eget kapital 0 17 734
Betalda dividender och övrig -5 970 -7 032
vinstutdelning
Kassaflöde från finansieringsverksamhet -5 970 10 702
(C)
Ändring av likvida medel (A+B+C) 18 446 18 531
ökning (+) / minskning (-)
Likvida medel i början av perioden 24 089 18 080
Likvida medel I slutet av perioden 42 536 36 611
FIM-KONCERNENS 4-6/07 1-3/07 10- 7-9/06 4-6/06
RESULTATRÄKNING 12/06
KVARTALSVIS
1000 euro
Provisionsintäkter 27 112 22 142 23 039 13 607 20 942
Nettointäkter från 205 332 632 258 227
värdepappershandel
Ränteintäkter 841 702 797 523 490
Nettointäkter från 2 -31 0 -2 113
finansiella
tillgångar som kan
säljas
Övriga 3 10 19 99 65
rörelseintäkter
Intäkter från 28 163 23 155 24 486 14 485 21 838
värdepappers-
verksamhet
Provisionskostnader -3 261 -3 096 -3 289 -1 760 -2 312
Räntekostnader -243 -224 -231 -188 -138
Administrations-
kostnader
Personalkostnader
Löner och arvoden -7 268 -6 243 -6 804 -4 331 -6 293
Lönebikostnader
Pensionskostnader -966 -1 020 -864 -785 -857
Övriga lönebi- -422 -414 -433 -385 -413
kostnader
Aktiebelöning 0 -2 396 0 0 0
Övriga -4 699 -4 250 -4 530 -3 477 -4 131
administrations-
kostnader
Avskrivningar och -763 -734 -701 -650 -608
nedskrivningar
Övriga -1 390 -1 262 -1 352 -1 916 -1 477
rörelsekostnader
Rörelsevinst 9 150 3 516 6 281 994 5 610
VINST FÖRE SKATT 9 150 3 516 6 281 994 5 610
Inkomstskatt -1 766 -113 -1 898 -286 -1 631
PERIODENS VINST 7 384 3 402 4 383 708 3 979
Till moderbolagets 7 384 3 402 4 383 376 3 624
ägare
Till minoriteter* 0 0 0 332 354
Resultat per aktier
kalkylerat enligt
vinst tillhörande
moderbolagets ägare
Resultat per aktie, 0,17 0,08 0,10 0,01 0,10
outspätt/utspätt,
euro
Aktieantal, vägt 42 648 42 648 42 648 39 489 35 299
medeltal under
perioden, 1000 st.
* efter 15.8.2006
inga minoriteter
KONCERNENS 4-6/07 1-3/07 10- 7-9/06 4-6/06
SEGMENTINFORMATION 12/06
1000 euro
Kapitalförvaltning
Intäkter 22 052 15 113 17 511 9 495 15 981
Rörelsevinst 9 632 3 251 6 577 2 089 5 801
Fondkommission
Intäkter 7 515 8 577 8 391 5 534 6 665
Rörelsevinst 1 382 1 039 432 280 270
Övriga
Intäkter 1 297 12 788 3 043 1 385 3 153
Rörelsevinst -1 865 10 222 -725 -1 395 -389
Elimineringar
Intäkter -2 701 -13 324 -4 458 -1 930 -3 961
Rörelsevinst 1 -10 997 -6 21 -71
Totalt
Intäkter totalt 28 163 23 155 24 487 14 484 21 838
Rörelsevinst 9 150 3 515 6 278 995 5 611
PROVISIONSINTÄKTER
Provisionsintäkter 4 561 6 402 4 739 3 568 4 433
från fondkommissions-
verksamheten
Kapitalförvaltningens 7 728 5 120 4 493 1 009 5 693
transaktionsbaserade
provisioner
Fasta förvaltnings- 8 130 8 548 7 652 7 578 8 020
provisioner från
fonder
Avkastningsbundna 374 202 118 41 93
provisioner från
fonder
Fasta förvaltnings- 800 580 765 487 652
provisioner från
diskretionär
kapitalförvaltning
Avkastningsbundna 4 621 43 3 753 -11 588
förvaltnings-
provisioner från
diskretionär
kapitalförvaltning
Rådgivningsprovisioner 10 100 58 26 52
Förvaringsprovisioner 581 661 605 578 545
Övriga 61 96 371 170 588
provisionsintäkter
Provisioner från 244 390 483 160 280
transaktioner i
utländsk valuta för
kundens räkning
Totalt 27 112 22 142 23 038 13 608 20 942
Nyckeltal för den finansiella utvecklingen 1-6/2007 1-6/2006 1-12/2006
Avkastning på eget kapital i procent 30,9 % 33,7 % 20,2 %
(annualiserad)
Kostnads/intäktsrelation 0,75 0,73 0,77
Resultat per aktie, outspätt/utspätt, euro 0,25 0,21 0,32
Eget kapital per aktie, euro (i slutet av 2,52 1,69 0,63
perioden)
Soliditet, % (i slutet av perioden) 62,9 % 50,4 % 45,4 %
Kapitaltäckningsgrad, % (i slutet av 32,8 % 81,3 %* 115,7 %*
perioden)
* Under år 2006 beräknades
kapitaltäckningsgraden som förhållandet
mellan de egna medlen och de riskvägda
fordringarna enligt Finansinspektionens
föreskrift 203.24. Enligt denna föreskrift
beaktas enbart det primära egna kapitalet.
Sålunda är år 2006 års siffror inte
jämförbara med siffran given för den
30.06.2007.
Avkastning på eget kapital i procent
(annualiserad)
rörelsevinst/-förlust - skatter X 100
----------------------------------
eget kapital + minoritetsandel
(medeltal i början och slutet av året)
Kostnads/intäktsrelation
räntekostnader + provisionskostnader +
administrationskostnader + avskrivningar +
hyror + övriga rörelsekostnader
----------------------------------
intäkter från värdepappersverksamhet
Resultat per aktie, outspätt/utspätt, euro
periodens vinst tillhörande moderbolagets
ägare
----------------------------------
aktiernas vägda antal i genomsnitt
Eget kapital per aktie, euro
eget kapital (exklusive minoritetsandel)
----------------------------------
utestående antal aktier i slutet av
perioden
Soliditet, %
eget kapital + minoritetsandel x 100
----------------------------------
balansomslutning
Transaktioner med närstående (Moderbolagets och dotterbolagens styrelser och
verkställande direktörer)
1-6/2007 1-6/2006 1-12/2006
Ledningens anställningsförmåner totalt:
1 000 euro
Löner och övriga kortfristiga 819 1173 2413
anställningsförmåner
Pensionspremier 168 186 375
Aktiebaserade betalningar 837(* 0 0
Totalt 1824 1359 2788
*) Till Glitnir bank h.f. sålda
optionsrätter till försäljningspris
Förändringar i immateriella och materiella tillgångar
1-6/2007 1-6/2006 1-12/2006
Immateriella tillgångar
Immateriella tillgångar 1.1 44 349 2 782 2 782
Ökningar 564 12 886 42 693
Minskningar 0 0 0
Överföringar / Rättelser 0 0 0
Avskrivningar -670 -611 -1 127
Immateriella tillgångar 30.6.2007 44 242 15 057 44 349
Materiella tillgångar
Materiella tillgångar 1.1 3 914 2 908 2 908
Ökningar 1 381 1 424 2 382
Minskningar 0 0 0
Överföringar / Rättelser -7 0 0
Avskrivningar -825 -611 -1 376
Materiella tillgångar 30.6.2007 4 463 3 721 3 914
Villkorliga poster, inklusive 30.6.07 30.6.06 31.12.06
poster utanför
balansräkningen
Säkerheter
Handels- och
derivatsäkerheter
OMX Oy Penning- 8 526 1 094 3 166
säkerhet
INF- BCH Bank Penning- 0 0 655
säkerhet
Skandinaviska Enskilda Banken Aktie- och 0 0 2 958
penning-
säkerhet
Säkerhetskraven för
derivathandeln och
aktiebelåning
Säkerheter utanför
balansräkningen
Bank Säkerhetstyp
OMX Oy Aktiesäkerhet 11 624 10 650 14 646
Nordea Penning- 0 0 203
säkerhet
INF- BCH Bank Penning- 0 0 1 078
säkerhet
Skandinaviska Enskilda Banken Aktie- och 7 017 471 219
penning-
säkerhet
Handelsbanken Aktiesäkerhet 2 944 1 352 1 242
EUREX Penning- 0 623 0
säkerhet
Åtaganden utanför
balansräkningen
Oanvända kreditlimiter 1 891 1 035 1 519
Leasing- och övriga
hyresåtaganden
Minimihyror som skall betalas
enligt oåterkalleliga leasing-
och andra hyresavtal
Bruksleasingavgifter
under 1 år 327 349 376
1-5 år 184 452 297
Totalt 512 801 673
Hyreskontrakt på
verksamhetslokaler
under 1 år 1 038 744 1 030
1-5 år 1 147 1 090 1 046
Totalt 2 185 1 834 2 076
Övriga hyressäkerheter
Säkerheter på hyreskontrakt 91 86 68
FIM Group Abp
Risto Perttunen
verkställande direktör
Ytterligare information:
Risto Perttunen, CEO, tel. +358 9
6134 6303
Timo T. Laitinen, CFO, tel. +358
9 6134 6525
Distribution:
Helsingfors Börs
Centrala medier
www.fim.com
FIM är en växande
placeringsservicekoncern som
erbjuder kapitalförvaltnings-,
fondkommissions- och investment
banking-tjänster åt privatkunder
och företag. Från mars 2007 utgör
FIM en del av den isländska
finansieringskoncernen Glitnir
(www.glitnirbank.com). Utöver
huvudkontoret i Helsingfors har
FIM lokala kontor i Esbo,
Jyväskylä, Kuopio, Lahtis,
Riihimäki, Tammerfors, Uleåborg,
Vasa och Åbo. FIM verkar även i
Stockholm och Moskva. Bolagets
omsättning år 2006 uppgick till
82,0 miljoner euro och
rörelsevinsten var 19,1 miljoner
euro. FIM hade 284 anställda i
slutet av 2006. www.fim.com