Emisjonen på NOK 200 millioner, i kombinasjon med gjeldskonverteringen på NOK 500 millioner, gjør Pan Fish til et av de mest solide oppdrettsselskapene. Pan Fish vil basert på regnskapet for 1. kvartal 2005 ha en egenkapitalandel på 35 prosent etter refinansieringen. I tillegg til dette har selskapet etter den kraftige opprydningen de siste par årene svært lave konsesjonsverdier og ingen goodwill eller balanseført utsatt skattefordel.
- Pan Fish viser en meget sterk operasjonell utvikling med fallende produksjonskostnader i alle regioner både på slaktet fisk og fisk i sjø. Vi er godt fornøyd med den tiltroen til vår forretningsplan og våre mål som våre to hovedaksjonær igjen bekrefter, og at de bidrar til at Pan Fish igjen får en finansiell handlefrihet som gjør det mulig å realisere våre ambisiøse produksjonsmål, sier konsernsjef Atle Eide.
Selskapet hadde i 2004 en produksjon på 54.445 tonn rund vekt og har som målsetning å øke dette til 66.100 tonn i inneværende år og videre til 107.700 tonn rund vekt i 2008.
Emisjonen markerer slutten på refinansieringen og restruktureringen av Pan Fish - en prosess som startet i 2003. I tillegg til denne siste refinansieringen på NOK 700 millioner, er det en klar målsetning å redusere rentebærende gjeld med ytterligere NOK 200 millioner gjennom salg av ikke kjernevirksomhet.
- Dette er en milepæl. Når refinansieringen er gjennomført i slutten av mai, vil Pan Fish være tilbake som et solid, ledende oppdrettsselskap. Dette gjør at vi er i stand til å møte de krevende markeds og konkurransemessige forhold som preger vårt hovedmarked, EU, uten at det tvinger oss til å gjøre disposisjoner som svekker våre muligheter til å nå de mål som er satt, sier Atle Eide.
Tegningsperioden er fra 13. mai til 27. mai. First Securities og DnB NOR Markets er selskapets rådgivere i forbindelse med refinansieringen og gjennomføringen av den forestående emisjonen.
For ytterligere informasjon: Konsernsjef Atle Eide, +47 911 52 977
Atle Eide
Konsernsjef Pan Fish ASA
Pressemeldingen kan også lastes ned fra følgende link:
