AFFECTO OYJ PÖRSSITIEDOTE 14.2.2008
AFFECTO OYJ:N TILINPÄÄTÖSTIEDOTE 2007
KONSERNIN KESKEISET TUNNUSLUVUT
MEUR 10-12/2007 10-12/2006 2007 2006
Liikevaihto 37,9 16,6 97,5 50,2
Liiketulos ennen IFRS3- 4,9 1,9 13,3 4,1
poistoja
% liikevaihdosta 13,0 11,5 13,6 8,1
Liiketulos 3,6 1,7 10,8 3,6
% liikevaihdosta 9,6 10,5 11,0 7,3
Tulos ennen veroja 3,1 1,7 9,5 3,5
Katsauskauden tulos 2,2 1,4 7,0 2,6
Omavaraisuusaste, % 41,9 52,0 41,9 52,0
Nettovelkaantumisaste, % 53,9 35,2 53,9 35,2
Tulos/osake, euroa 0,10 0,09 0,38 0,16
Tulos/osake
(laimennettu), euroa 0,10 0,09 0,38 0,16
Oma pääoma/osake, euroa 2,93 2,30 2,93 2,30
Osinkoesitys, euroa 0,16 0,10
Toimitusjohtaja Pekka Eloholma kommentoi neljättä neljännestä ja vuotta 2007:
"Viimeinen vuosineljännes oli yhtiön historian korkein sekä liikevaihdon 37,9
MEUR (kasvua 129%) että liikevoiton 3,6 MEUR (10% liikevaihdosta) osalta."
"Vuoden 2007 aikana konsernin liikevaihto kasvoi 94% 97,5 miljoonaan euroon.
Liikevaihto kasvoi sekä Suomessa (15%) että etenkin Baltiassa (75%).
Orgaanisen kasvun Ruotsissa arvioidaan olleen yli 20%. Konsernin liikevoitto
oli 10,8 miljoonaa euroa (noin 11% liikevaihdosta). Konsernin tilauskanta
kasvoi voimakkaasti vuoden aikana ja oli vuoden lopussa kaikkien aikojen
korkein eli 41,6 miljoonaa euroa."
"Vuosi 2007 oli Affectolle voimakkaan kasvun ja kansainvälistymisen vuosi.
Component Software -yritysosto yhdistettynä Affecton Ruotsin liiketoimintaan
kasvatti meidän palvelukykymme aidosti pohjoismaiselle tasolle. Jos Component
Software olisi ollut osa Affectoa koko vuoden ajan, pro forma -liikevaihtomme
olisi ollut noin 127 MEUR."
"Voimakas orgaaninen kasvu jatkui Baltiassa ja liiketoiminta laajennettiin
Puolaan."
"Myönteisen kehityksen uskotaan jatkuvan vuoden 2008 aikana, mutta globaalin
talouskehityksen vaikutuksia Affecton liiketoimintaympäristöön on vaikea
arvioida. Yhtiö tavoittelee noin 140 MEUR liikevaihtoa vuonna 2008. Koko
vuoden 2008 kannattavuuden ei odoteta muuttuvan merkittävästi vuodesta 2007."
Lisätietoja:
toimitusjohtaja Pekka Eloholma, 0205 777 737
talous- ja hallintojohtaja Satu Kankare, 0205 777 202
johtaja, M&A, Hannu Nyman, 0205 777 761
Tilinpäätöstiedotteen tiedot ovat tilintarkastamattomia. Esitetyt luvut on
pyöristetty tarkoista luvuista.
LIIKETOIMINNAN KEHITYS 10-12/2007
Affecton liikevaihto 10-12/2007 oli 37,9 MEUR (10-12/2006 16,6 MEUR).
Liikevaihdosta 11,6 MEUR (11,1 MEUR) tuli Suomesta, 7,5 MEUR (4,6 MEUR)
Baltiasta, 6,9 MEUR (0,9 MEUR) Ruotsista sekä 11,9 MEUR (0,0 MEUR) Norjasta &
Tanskasta. Liikevaihdon kasvu oli 129%. Suomen liikevaihto kasvoi 5% ja
Baltian kasvoi 62%.
Neljäs vuosineljännes oli normaalin vuosisyklin mukaisesti liikevaihdoltaan
vuoden suurin johtuen pääosin lisenssikaupan painottumisesta tähän
vuosineljännekseen.
Liikevaihdon jakautuminen maantieteellisesti varojen sijainnin mukaan
Liikevaihto, MEUR 10-12/2007 10-12/2006 2007 2006
Suomi 11,6 11,1 41,7 36,3
Baltia 7,5 4,6 22,9 13,1
Ruotsi 6,9 0,9 17,7 0,9
Norja & Tanska 11,9 0,0 15,2 0,0
Eliminoinnit 0,0 0,0 0,0 0,0
Konserni yhteensä 37,9 16,6 97,5 50,2
BI-segmentin liikevaihto 10-12/2007 oli 21,7 MEUR (4,7 MEUR), Operatiivisten
ratkaisujen 13,9 MEUR (9,4 MEUR) ja Kartografisten ratkaisujen 2,3 MEUR (2,5
MEUR). Vuonna 2006 ja 2007 tehdyt yritysostot ovat vaikuttaneet lähinnä BI-
segmenttiin.
Affecton liiketulos oli 3,6 MEUR (1,7 MEUR). Suomen liiketulos oli 1,3 MEUR
(1,6 MEUR), Baltian liiketulos oli 1,5 MEUR (0,7 MEUR), Ruotsin liiketulos oli
0,3 MEUR ja Norja & Tanska -alueen liiketulos oli 1,0 MEUR.
Liiketuloksen jakautuminen maantieteellisesti varojen sijainnin mukaan
Liiketulos, MEUR 10-12/2007 10-12/2006 2007 2006
Suomi 1,3 1,6 4,4 4,6
Baltia 1,5 0,7 5,4 0,5
Ruotsi 0,3 0,0 1,5 0,0
Norja & Tanska 1,0 0,0 1,2 0,0
Konsernihallinnon kulut -0,6 -0,5 -1,7 -1,5
Konserni yhteensä 3,6 1,7 10,8 3,6
IFRS3:n mukaisesti 10-12/2007 liiketulokseen sisältyy 1,3 MEUR (0,2 MEUR)
yrityskauppoihin liittyviä poistoja kauppahinnan kohdistuksista aineettomiin
hyödykkeisiin. Merkittävä osa näistä poistoista kohdistuu Ruotsi- sekä Norja &
Tanska -segmentteihin. Koko vuonna kyseiset IFRS3-poistot olivat yhteensä 2,5
MEUR (0,4 MEUR).
Neljäs vuosineljännes oli Suomessa kohtuullisen hyvä, ja liiketoiminta
kehittyi tasaisesti. Neljänneksellä saatiin uusia tilauksia mm. Alkolta,
Wärtsilältä ja Maaseutuvirastolta. Suomessa tulos heikkeni edellisvuodesta
johtuen kasvupanostuksista sekä kartografisten ratkaisujen huonosta
kannattavuudesta.
Liikevaihto ja tulos Baltiassa kasvoivat merkittävästi verrattuna Q4/2006:een
johtuen käynnissä olevien suurten projektien aikaansaamasta hyvästä resurssien
käyttöasteesta. Vakuutussektorin projektit Etelä-Afrikassa ja Puolassa
jatkuivat. Uusia tilauksia saatiin mm. Liettuan opetusministeriöltä ja
Liettuan National Paying Agencylta. Vuosineljänneksen aikana toteutui muutamia
suuria lisenssikauppoja, joiden liikevaihtovaikutus oli yhteensä noin 1,9
MEUR.
Ruotsissa vuosineljänneksen aikana integroitiin Component Softwaren
liiketoiminnot Affecton Ruotsin liiketoimintoihin, mikä integrointityö vähensi
jonkin verran asiakastyöhön käytettävissä olevaa työaikaa. Vuosineljänneksen
aikana saatiin uusia tilauksia mm. Vin & Spiritiltä, Ecophonelta sekä ICAlta.
Norja & Tanska -segmentin kehitys neljänneksellä oli myönteistä ja
hintakehitys oli nousevaa. Liiketoimintaa kehitettiin uusien konsulttien
rekrytoinneilla ja Microsoft BI -yksikön perustamisella. Uusia tilauksia
saatiin mm. Kredittilsynetiltä (Norjan Rahoitustarkastus) ja Agder Energiltä.
VUOSI 2007
Affecto rakentaa monipuolisia tietojärjestelmäratkaisuja yritysten ja
organisaatioiden liiketoiminnan tehostamiseksi ja liiketoimintaan liittyvien
päätösten perustaksi. Affecton Business Intelligence -ratkaisujen avulla
organisaatiot pystyvät linkittämään strategiset tavoitteensa toiminnan
ohjaamiseen. BI-ratkaisujen eli liiketoimintatiedon hallinnan ratkaisujen
avulla organisaation toiminnanohjausjärjestelmien ja muiden IT-järjestelmien
tuottamaa tietoa voidaan jatkojalostaa ja hyödyntää organisaation johtamisessa
ja päätöksenteossa. Lisäksi yhtiö kehittää operatiivisia ratkaisuja ja -
sovelluksia, kuten paikkatiedon (Geographic Information Systems, GIS) ja
sisällön- ja dokumenttienhallinnan ratkaisuja (Enterprise Content Management,
ECM), jotka tehostavat ja yksinkertaistavat organisaation prosesseja. Business
Intelligence -palveluja yhtiö tarjoaa koko toiminta-alueellaan Pohjoismaissa
ja Baltiassa. Operatiivisia ratkaisuja yhtiö rakentaa Suomessa, Norjassa sekä
Baltian maissa.
Affecton pääkonttori sijaitsee Helsingissä. Yhtiöllä on tytäryhtiöt Ruotsissa,
Norjassa, Tanskassa, Virossa, Liettuassa, Latviassa ja Puolassa.
LIIKEVAIHTO
Merkittävin tapahtuma vuonna 2007 oli Component Software Group ASA:n ostaminen
julkisella ostotarjouksella elokuussa 2007. Component Software on konsolidoitu
Affecton konsernitilinpäätökseen 1.9.2007 alkaen. Vuoden 2007 aikana otettiin
käyttöön Affecto-nimi ja uusi yritysilme.
Affecton liikevaihto 2007 oli 97,5 MEUR (2006: 50,2 MEUR). Liikevaihdosta 41,7
MEUR (36,3 MEUR) tuli Suomesta, 22,9 MEUR (13,1 MEUR) Baltiasta, 17,7 MEUR
(0,9 MEUR) Ruotsista sekä 15,2 MEUR (0,0 MEUR) Norjasta & Tanskasta.
Liikevaihdon kasvu oli 94%. Suomen liikevaihto kasvoi 15% ja Baltian kasvoi
75%.
Liikevaihdon kasvuun vaikutti palveluiden hyvä kysyntä koko toiminta-alueella.
Erityisesti Baltian liiketoiminta kehittyi hyvin myönteisesti verrattuna
vuoteen 2006.
Joulukuussa 2006 ostettu Intellibis ja elokuussa 2007 ostetun Component
Softwaren Ruotsin toiminnot muodostavat Ruotsi-segmentin. Component Softwaren
Norjan ja Tanskan toiminnot muodostavat Norja & Tanska -segmentin.
BI-segmentin liikevaihto 2007 oli 48,1 MEUR (11,9 MEUR), Operatiivisten
ratkaisujen 39,9 MEUR (28,7 MEUR) ja Kartografisten ratkaisujen 9,5 MEUR (9,7
MEUR). Vuonna 2006 ja 2007 tehdyt yritysostot ovat vaikuttaneet lähinnä BI-
segmenttiin.
TULOS
Affecton liiketulos oli 10,8 MEUR (3,6 MEUR). Suomen liiketulos oli 4,4 MEUR
(4,6 MEUR), Baltian liiketulos oli 5,4 MEUR (0,5 MEUR), Ruotsin liiketulos oli
1,5 MEUR (0,0 MEUR) ja Norja & Tanska -alueen liiketulos oli 1,2 MEUR (0,0
MEUR).
IFRS3:n mukaisesti 2007 liiketulokseen sisältyy 2,5 MEUR (0,4 MEUR)
yrityskauppoihin liittyviä poistoja kauppahinnan kohdistuksista aineettomiin
hyödykkeisiin. Merkittävä osa näistä poistoista kohdistuu Ruotsi- sekä Norja &
Tanska -segmentteihin. Vuonna 2008 niiden arvioidaan olevan yhteensä 2,9 MEUR
ja vuonna 2009 noin 2,8 MEUR.
Tulos kasvoi Baltiassa merkittävästi johtuen käynnissä olevien suurten
asiakasprojektin aikaansaamasta hyvästä resurssien käyttöasteesta. Suomessa
tulos heikkeni edellisvuodesta johtuen kartografisten ratkaisujen huonosta
kannattavuudesta.
Tuotekehitysmenot olivat 2007 yhteensä 0,9 MEUR (0,5 MEUR) eli 0,9 %
liikevaihdosta (0,9%). Tuotekehitysmenot on muilta osin kirjattu kuluksi,
paitsi Component Softwaren ECM-liiketoiminnassa, jossa 0,1 MEUR
tuotekehitysmenoja on aktivoitu taseeseen.
Veroina on huomioitu katsauskauden tulosta vastaava vero. Tilikauden tulos oli
7,0 MEUR, kun se edellisenä vuonna oli 2,6 MEUR.
Tilauskanta oli katsauskauden päättyessä 41,6 MEUR (24,2 MEUR). Affectolla on
laaja asiakaskunta. Vuonna 2007 kymmenen suurinta asiakasta kerrytti noin 20%
konsernin liikevaihdosta.
RAHOITUS JA INVESTOINNIT
Affecto-konsernin taseen loppusumma oli katsauskauden lopussa 162,1 MEUR
(2006: 78,7 MEUR). Kasvusta merkittävä osa johtui elokuussa 2007 toteutuneesta
Component Software Group ASA:n hankinnasta. Omavaraisuusaste oli 41,9% (52,0%)
ja nettovelkaantumisaste 53,9% (35,2%).
Vuonna 2006 ostetusta ZenParkista maksettava lisäkauppahinta määrittyi 0,67
MEUR:iin ja se maksettiin kolmannella vuosineljänneksellä.
Yhtiöllä oli 31.12.2007 pankkilainaa yhteensä 46,9 MEUR. Korollinen nettovelka
oli 33,9 MEUR. Component Softwaren hankintaa varten yhtiö neuvotteli
rahoituspaketin, joka sisälsi aikaisempien lainojen uudelleenjärjestelyn.
Yhtiön likvidit varat olivat yhteensä 13,0 MEUR (5,5 MEUR). Liiketoiminnan
rahavirta oli katsauskaudella 10,4 MEUR (2,6 MEUR) ja investointien rahavirta
-28,3 MEUR (-14,2 MEUR).
Elokuussa 2007 ostetun Component Software Group ASA:n hankintameno on vuoden
lopussa laskettu alustavana. Arvion mukaan hankintameno on yhteensä 52,5 MEUR,
josta rahana on suoritettu 26,2 MEUR. Aineettomiin hyödykkeisiin on
kohdistettu asiakassuhteisiin, teknologiaan ja tilauskantaan liittyvää arvoa
yhteensä 9,5 MEUR laskennallinen vero huomioiden. Liikearvoa kauppahintaan
sisältyy 38,6 MEUR.
Bruttoinvestoinnit taseen pysyviin vastaaviin olivat 1,4 MEUR (1,1 MEUR) ilman
yrityskauppoja.
HENKILÖSTÖ
Henkilöstön määrä oli katsauskauden lopussa 1129 henkilöä (745 henkilöä).
Henkilöstöstä noin 370 oli Suomessa, 165 Ruotsissa, 165 Norja & Tanskassa,
sekä 420 Baltiassa. Keskimäärin henkilöstöä oli katsauskaudella 897 (605).
Henkilöstöön kasvuun vaikutti merkittävästi Component Softwaren ostaminen,
mikä toi konserniin yli 200 uutta työntekijää. Henkilöstön määrä on kasvanut
myös orgaanisesti, etenkin Baltiassa, jossa työntekijämäärä on kasvanut vuoden
aikana noin 35%.
Yhtiö julkisti 2.10.2007 käynnistävänsä Suomessa taloudellisista ja
tuotannollisista syistä yhteistoimintaneuvottelut, jotka koskevat yhtiön
operatiiviset ratkaisut -segmenttiin kuuluvien henkilöstöhallinnon ratkaisujen
sekä kartografiset ratkaisut -segmenttiin kuuluvan Karttakeskuksen
liiketoimintoja. Neuvottelujen tuloksena irtisanottiin 4 henkilöä.
LIIKETOIMINTA
Vuoden 2007 aikana Affecto on jatkanut kasvustrategiansa toteuttamista.
Merkittävin toimenpide oli Component Softwaren ostaminen julkisella
ostotarjouksella. Yrityskauppa vahvisti Affecton asemaa Ruotsissa sekä avasi
liiketoiminnan Norjassa ja Tanskassa.
Konsernin liiketoimintaa johdetaan neljän maayksikön kautta. Suomi, Baltia,
Ruotsi ja Norja & Tanska ovat myös ensisijaiset IFRS-segmentit.
Suomi
Vuonna 2007 Suomen liikevaihto oli 41,7 MEUR (36,3 MEUR), ja se kasvoi 15%.
Liiketulos oli 4,4 MEUR (4,6 MEUR). Vuoden aikana liiketoiminta kehittyi
vakaasti. Eri palveluiden kysyntä oli kohtuullisen hyvää ja kasvussa etenkin
BI:n osalta. Konsultointityön yksikköhinnat ovat pysyneet vakaina tai jopa
nousseet hieman. Kartografisten ratkaisujen kannattavuus oli heikompaa kuin
vuotta aikaisemmin, mikä oli pääsyy liiketuloksen laskuun edellisvuoteen
verrattuna.
It-palveluiden markkinakasvu Suomessa on melko hidasta, mutta Affecton
erikoistumisalueiden, kuten BI:n, kasvun odotetaan olevan keskimääräistä
nopeampaa. Asiakkaiden aktiviteetti on jatkunut hyvänä. Kauden aikana saatiin
uusia tilauksia mm. Nokialta, Kirkkohallitukselta, Alkolta, Aurinkomatkoilta
ja eri ministeriöiltä.
Baltia (Liettua, Latvia, Viro, Puola)
Baltian liiketoiminta koostuu pääosin asiakkaille toimitettavista suurehkoista
tietojärjestelmäprojekteista. Yksittäiset projektit ovat tyypillisesti
suurempia ja tarjousprosessit pidempiä kuin Suomessa tai Pohjoismaissa.
Liiketoiminta on pääosin Operatiivisia ratkaisuja, mutta sisältää myös BI-
ratkaisuja.
Vuonna 2007 Baltian liikevaihto kasvoi 75% ja oli 22,9 MEUR (13,1 MEUR).
Baltian liiketulos oli 5,4 MEUR (0,5 MEUR). Liiketoiminta on kehittynyt hyvin
myönteisesti edellisvuoteen verrattuna, ja resurssien käyttöaste ja
kannattavuus olivat korkeita kaikissa maissa. Suurten projektien tasainen
eteneminen on helpottanut käyttöasteen pitämistä hyvin korkeana koko kauden
ajan. Julkisen sektorin toimijat Baltiassa ovat jatkaneet investointejaan
tietojärjestelmiin. Tilauskanta tarjoaa vakaan resurssien kuormituksen
lähitulevaisuuteen. Vuoden aikana tilauksia saatiin mm. vakuutusyhtiö
Commercial Union Polskalta, Latvian Social Insurance Institution:ilta,
Liettuan opetusministeriöltä, Liettuan National Paying Agencylta sekä Viron
talousministeriöltä.
Yhtiö on aktiivisesti rekrytoimassa lisää työvoimaa. Vuoden aikana
työntekijämäärä Baltiassa kasvoi yli 100:lla. Baltian maissa on kova kysyntä
osaavasta työvoimasta, minkä ennustetaan nostavan palkkatasoa. EITO (European
Information Technology Observatory) ennustaa IT-palveluiden kasvavan
lähivuosina yli 13% vuodessa kaikissa kolmessa Baltian maassa.
Affecto on perustanut uuden tytäryhtiön Puolaan, jonka ensisijaisena
tavoitteena on palvella vakuutus- ja sähkölaitossektoria. Yhtiön
työntekijämäärä on tarkoitus kasvattaa ensi vaiheessa noin 15 henkeen
seuraavien neljännesten aikana.
Ruotsi
Affecto laajensi liiketoimintaansa Ruotsiin ostamalla Intellibis AB:n
joulukuussa 2006. Lisäksi segmenttiin kuuluu Component Softwaren Ruotsin BI-
liiketoiminta syys-joulukuun 2007 osalta.
Vuonna 2007 Ruotsin liikevaihto oli 17,7 MEUR (0,9 MEUR) ja liikevoitto oli
1,5 MEUR (0,0 MEUR). Vuosi sitten konsernilla oli liiketoimintaa Ruotsissa
vain joulukuun ajan. Raportoituun liikevoittoon sisältyy noin 1,2 MEUR IFRS3-
poistoja. Ruotsin liiketoimintojen integraatiosta arvioidaan aiheutuneen noin
0,3 MEUR kuluja Q4:n aikana.
Liiketoiminta Ruotsissa on kehittynyt vuoden 2007 aikana myönteisesti ja
Component Softwaren yhdistäminen Affectoon on entisestään vahvistanut asemaa
johtavana BI-ratkaisutoimittajana. Liiketoiminnan kasvun arvioidaan olleen yli
20%. Hintakehitys on ollut positiivista ja käyttöaste on pysynyt korkeana.
Yleisten IT-palveluiden kysynnän Ruotsissa arvioidaan kasvavan noin 5% vuonna
2008 ja BI-palveluiden odotetaan kasvavan nopeammin.
Norja & Tanska
Segmentti koostuu elokuun lopussa hankitun Component Softwaren Norjan ja
Tanskan toiminnoista. Vain syys-joulukuun liiketoiminta on raportoitu osana
Affectoa.
Syyskuun-joulukuun liikevaihto oli 15,2 MEUR ja liikevoitto 1,2 MEUR.
Raportoitua liikevoittoa on pienentänyt 0,9 MEUR suuruinen IFRS3-poisto.
Business Intelligence -liiketoiminta kehittyi myönteisesti ja erityisesti
konsultoinnin kasvu oli voimakasta. BI-palvelutarjontaa on monipuolistettu
esim. Oraclen and Microsoftin teknologioiden osalta. Hintakehitys on ollut
positiivista palveluiden hyvän kysynnän ansiosta. Vuoden aikana saatiin uusia
tilauksia mm. Norwegian Labour and Welfare Administration:ilta (NAV), Agder
Energiltä ja Forcalta.
Operatiivisiin ratkaisuihin (ECM) kuuluva Contempus-liiketoiminta kehittyi
tasaisesti. Contempuksen myyntiponnisteluita on vuoden aikana suunnattu
kasvavassa määrin Pohjoismaiden ulkopuolelle.
Liiketoiminta toissijaisten segmenttien näkökulmasta 2007
BI-liiketoiminnan liikevaihto oli 48,1 MEUR (11,9 MEUR). Liikevaihdon kasvua
selittää suurelta osin Intellibisin ja ZenParkin ostot loppuvuodesta 2006 sekä
Component Software syyskuusta 2007 alkaen, mutta myös orgaaninen kasvu oli
hyvää. Asiakkaiden kiinnostus suuntautuu kohti suurempia
ratkaisukokonaisuuksia ja jatkuvaa palvelua. Vuoden 2007 aikana Affecto on
monipuolistanut entisestään ratkaisutarjontaansa mm. kasvattamalla SAP BI -
osaajiensa määrää, vahvistamalla CPM/Planning- sekä Microsoft-resursseja.
Datamonitorin tuoreen tutkimuksen mukaan BI-markkinoiden odotetaan globaalisti
kasvavan yli 12% vuodessa ja kaksinkertaistuvan vuoteen 2012 mennessä.
Viimeaikaiset yrityskaupat, joissa suurimmat globaalit ohjelmistoyhtiöt ovat
ostaneet BI-ohjelmistovalmistajia, osoittavat kiinnostusta segmenttiä kohtaan.
Tuoreimpia yrityskauppoja ovat SAPin toteuttama Business Objectsin hankinta ja
IBM:n toteuttama Cognoksen hankinta.
Operatiiviset ratkaisut -liiketoiminnan liikevaihto kasvoi 39% ja oli 39,9
MEUR (28,7 MEUR). Kasvua selittää suurelta osin liiketoimintojen vahva kasvu
Baltiassa, jossa suuret projektit jatkuivat tasaisesti. Vakuutussektorin
projekti Etelä-Afrikassa jatkui edelleen ja saattaa johtaa jatkoprojektiin
samalle asiakkaalle, Ruotsin projekti päättyi ja Puolassa toteutettava
projekti käynnistyi. Affecto on perustanut tytäryhtiön Puolaan pystyäkseen
tarjoamaan vakuutussektorin palveluitaan myös siellä. Suomessa ratkaisujen
kysyntä oli hyvää ja projektityön käyttöaste oli hyvällä tasolla. Norjan
Contempus-ratkaisujen kysyntä kasvoi maltillisesti.
Kartografiset ratkaisut -liiketoiminnan liikevaihto oli 9,5 MEUR (9,7 MEUR).
Digitaalisen paikkatietoaineiston ja siihen liittyvien palveluiden kysyntä
kasvoi. Affecto jatkaa Suomen peltolohkotietojärjestelmän ylläpitäjänä
seuraavien kolmen vuoden ajan. Painettujen karttojen ja vastaavien tuotteiden
myynti pysyi edellisvuoden tasolla, mutta yksikön kannattavuus oli kuitenkin
heikkoa.
ARVIO TOIMINNAN RISKEISTÄ JA EPÄVARMUUSTEKIJÖISTÄ
Affecto toimii markkinoilla, joihin yleisellä taloussuhdanteella ja
asiakkaiden toimintaympäristön muutoksilla on välitön vaikutus. Talouden
yleinen laskusuhdanne voi vähentää palvelujen kysyntää. Myös kilpailutilanne
markkinoilla kiristyy. Tällä voi olla vaikutuksia liiketoimintaan,
taloudelliseen asemaan ja liiketoiminnan tulokseen.
Affecton menestyksen jatkuminen riippuu merkittävässä määrin sen johdosta ja
muusta henkilöstöstä. Ylimpään johtoon kuuluvan henkilön tai muun
avainhenkilön työpanoksen menettäminen voisi vaikuttaa haitallisesti
liiketoimintaan ja mahdollisuuksiin toteuttaa strategiaa. Affecton menestys
riippuu yhtiön kyvystä palkata, kehittää, kouluttaa ja motivoida
ammattitaitoisia henkilöitä sekä pitää heidät yhtiön palveluksessa.
Affecton menestys riippuu osaltaan hyvistä asiakassuhteista. Affectolla on
laaja asiakaskunta. Vuonna 2007 kymmenen suurinta asiakasta kerrytti noin 20%
konsernin liikevaihdosta.
Component Softwaren hankinta on kasvattanut myytyjen (kolmansien osapuolten)
lisenssien määrää ja osuutta Affecton liikevaihdosta. Tämä tulee jatkossa
lisäämään liikevaihdon vaihtelua vuosineljänneksittäin ja hankaloittaa
vuosineljännesten tarkkaa ennustamista. Koko vuonna 2007 Component Softwaren
lisenssiliikevaihto oli noin 7 MEUR. Affecton muiden osien lisenssiliikevaihto
oli noin 6 MEUR vuonna 2007. Lisenssimyynti painottuu tyypillisesti kunkin
neljänneksen viimeiseen kuukauteen ja erityisesti neljänteen
vuosineljännekseen.
Affecton vahinkoriskit liittyvät pääsääntöisesti henkilöihin, omaisuuteen,
prosesseihin sekä tietotekniikkaan. Niiden toteutuminen voi johtaa henkilö- ja
omaisuusvahinkoihin tai liiketoiminnan keskeytymiseen. Affecto pyrkii estämään
vahinkojen sattumisen laadukkaalla toiminnalla ja ennakoivilla
riskienhallintatoimenpiteillä. Affecto on pyrkinyt varautumaan
vahinkoriskeihin työterveyden ja työsuojelun ohjeistolla,
tietoturvaohjeistuksella sekä pelastussuunnittelulla. Vahinkoriskit, joita ei
voida hallita omin toimenpitein, on katettu asianmukaisin vakuutuksin.
Latvian ja Liettuan yhteisöverokanta on tällä hetkellä alhaisempi kuin useissa
muissa Euroopan unionin jäsenvaltioissa, ja näin ollen Latvia ja Liettua
tarjoavat suotuisan toimintaympäristön liiketoiminnalle. Lisäksi Latvian ja
Liettuan tuloverosäännökset antavat paikallisille yrityksille mahdollisuuden
käyttää kustannustehokasta liiketoimintarakennetta. Yritykset voivat saada
kustannushyötyä esimerkiksi siitä, että tietyt ohjelmistonkehitystoiminnot
katsotaan niin sanotuksi luovaksi toiminnaksi. Kun Latvia ja Liettua
liittyivät Euroopan unioniin 1.5.2004, ne sitoutuivat jäsenvaltioiden
lainsäädännön meneillään olevaan yhdenmukaistamiseen. Euroopan unioni antaa
tällä hetkellä jäsenvaltioiden päättää itse omasta verolainsäädännöstään. Ei
kuitenkaan ole varmuutta siitä, ettei Euroopan unioni vaadi jäsenvaltioilta
verotusjärjestelmien yhdenmukaistamista, mikä Latvian ja Liettuan tapauksessa
voisi johtaa yhteisöverokannan nostamiseen ja rajoittaa paikallisten yritysten
nykyisiä mahdollisuuksia käyttää kustannustehokasta liiketoimintarakennetta.
Ei myöskään ole varmuutta siitä, etteivät Latvia ja Liettua päättäisi
omaehtoisesti toteuttaa verouudistuksia tai etteivät veroviranomaiset tai
tuomioistuimet muuta voimassa olevan verolainsäädännön tulkintaansa
takautuvasti, millä olisi vastaava vaikutus. Lainsäädännön yhden-mukaistaminen
Euroopan unionin vaatimuksesta tai Latvian ja Liettuan kansalliset
verouudistukset tai veroviranomaisten tai tuomioistuinten verolainsäädännön
tulkintamuutokset voivat vaikuttaa olennaisen haitallisesti Affecton
liiketoimintaan, taloudelliseen asemaan ja liiketoiminnan tulokseen.
Affecton kasvustrategia perustuu osittain laajentumiseen muita IT-
palvelumarkkinoilla toimivia yrityksiä ostamalla. Mikäli Affecto ei löydä
sopivia ostokohteita tai tehtyjen yritysostojen tuottama voitto on odotettua
pienempi, tämä voi vaikuttaa olennaisen haitallisesti Affecton
liiketoimintaan, taloudelliseen asemaan ja liiketoiminnan tulokseen.
Affecton sisäinen valvonta ja riskienhallinta on yhtiön hallituksen ja sen
nimeämän tarkastusvaliokunnan valvonnassa. Yhtiön johto vastaa sisäisen
valvonnan ja riskienhallinnan toteutuksesta.
MUUTOKSET KONSERNIRAKENTEESSA
Konsernin emoyhtiön nimi päätettiin muuttaa Affecto Oyj:ksi varsinaisessa
yhtiökokouksessa 28.3.2007.
Yhtiön kokonaan omistama tytäryhtiö ZenPark Oy on sulautunut 30.6.2007 Affecto
Finland Oy:öön. Zenpark Media Oy on purettu 20.6.2007.
Affecto on elokuussa ostanut Component Software Group ASA:n Norjasta.
Component Softwaren hankinnasta on kerrottu tarkemmin kohdassa "COMPONENT
SOFTWARE GROUP ASA:N HANKINTA".
Affecto on perustanut tytäryhtiön Puolaan.
VARSINAINEN YHTIÖKOKOUS JA HALLINTO
Affecto Oyj:n varsinainen yhtiökokous 28.3.2007 vahvisti tilinpäätöksen
tilikaudelta 1.1.-31.12.2006 ja myönsi hallituksen jäsenille ja
toimitusjohtajalle vastuuvapauden. Yhtiökokous päätti, että tilikaudelta 2006
jaetaan osinkoa 0,10 euroa osaketta kohti.
Hallituksen jäseniksi valittiin uudelleen Aaro Cantell, Heikki Lehmusto, Pasi
Mäenpää, Jukka Norokorpi ja Esko Rytkönen sekä uutena jäsenenä Pyry Lautsuo.
Hallitus valitsi puheenjohtajakseen uudelleen Aaro Cantellin. Yhtiön
tilintarkastajana valittiin jatkamaan KHT-tilintarkastusyhteisö
PricewaterhouseCoopers Oy päävastuullisena tilintarkastajana KHT Merja Lindh.
Yhtiökokous hyväksyi hallituksen esityksen toiminimen ja yhtiöjärjestyksen
muuttamisesta. Muutokset rekisteröitiin kaupparekisteriin 2.4.2007.
Yhtiökokous hyväksyi hallituksen esitykset hallituksen valtuutuksista.
Yhtiöjärjestyksen mukaan yhtiökokous valitsee vuosittain enemmistöpäätöksellä
hallituksen. Hallituksen jäsenten toimikausi päättyy seuraavan varsinaisen
yhtiökokouksen päättyessä. Hallitus nimittää toimitusjohtajan. Yhtiöjärjestys
ei sisällä erityisiä yhtiöjärjestyksen muuttamista tai osakkeiden
liikkeeseenlaskemista koskevia säännöksiä.
Konsernin johtoryhmää muutettiin marraskuun lopussa. Konsernin laajennettuun
johtoryhmään kuuluvat 1.12.2007 alkaen: Pekka Eloholma, Åge Lönning, Satu
Kankare, Hannu Nyman, Hilkka Remes-Hyvärinen, Tuula Wäyrynen, Kestutis
Uzpalis, Martin Hultqvist, Håvard Ellefsen, Claus Kruse, Stig-Göran Sandberg
ja Ray Byman. Johtoryhmän muodostavat Eloholma, Lönning, Uzpalis ja Hultqvist.
YLIMÄÄRÄINEN YHTIÖKOKOUS
10.7.2007 pidettiin ylimääräinen yhtiökokous, joka valtuutti hallituksen
päättämään Component Softwaren hankintaan tarvittavasta enintään 4.800.000
osakkeen suunnatusta osakeannista sekä valitsi Haakon Skaarerin Affecton
hallituksen jäseneksi ehdollisena Component Software -hankinnan
toteutumiselle. Haakon Skaarerin hallituksen jäsenyys alkoi 28.8.2007.
HALLITUKSEN VALTUUTUKSET
Hallitus ei käyttänyt edellisen yhtiökokouksen myöntämiä valtuutuksia. Näiden
valtuutusten voimassaolo päättyi 28.3.2007.
Yhtiökokouksen 28.3.2007 myöntämien uusien valtuutusten sisältö
kokonaisuudessaan on kerrottu pörssitiedotteessa yhtiökokouksen päätöksistä.
Yhtiökokous päätti valtuuttaa hallituksen päättämään osakkeiden antamisesta ja
yhtiön hallussa olevien omien osakkeiden luovuttamisesta yhdessä tai
useammassa erässä. Osakeanti voidaan toteuttaa maksullisena tai maksuttomana
antina hallituksen määräämin ehdoin ja maksullisen osakeannin osalta
hallituksen määräämään hintaan. Uusia osakkeita voidaan antaa enintään 3 400
000 kappaletta. Yhtiön hallussa olevia omia osakkeita voidaan luovuttaa
enintään 1 700 000 kappaletta. Lisäksi valtuutus sisältää oikeuden päättää
maksuttomasta osakeannista yhtiölle itselleen siten, että yhtiön hallussa
olevien osakkeiden lukumäärä annin jälkeen on enintään yksi kymmenesosa (1/10)
yhtiön kaikista osakkeista. Valtuutus on voimassa seuraavaan varsinaiseen
yhtiökokoukseen saakka.
Yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään yhtiön omien osakkeiden
hankkimisesta yhtiön jakokelpoisilla varoilla. Osakkeita tarjoudutaan
hankkimaan enintään 1 700 000 kappaletta. Valtuutus on voimassa seuraavaan
varsinaiseen yhtiökokoukseen saakka.
10.7.2007 pidetty ylimääräinen yhtiökokous valtuutti lisäksi hallituksen
päättämään Component Softwaren hankintaan tarvittavasta enintään 4 800 000
osakkeen suunnatusta osakeannista. Tämän valtuutuksen perusteella Component
Softwaren osakkaille laskettiin liikkeeseen 4 499 947 uutta osaketta.
Osakeanti merkittiin kaupparekisteriin 28.8.2007.
OSAKE JA KAUPANKÄYNTI OSAKKEELLA
Yhtiöllä on vain yksi osakesarja ja kaikilla osakkeilla on yhtäläiset
oikeudet. 31.12.2007 Affecto Oyj:n osakepääoma koostui 21 516 468 osakkeesta.
Yhtiön hallussa on 36 738 omaa osaketta, mikä vastaa 0,2 % kaikista
osakkeista.
Vuoden 2007 aikana ylin kurssi oli 5,18 euroa, alin kurssi 2,90 euroa,
keskikurssi 4,09 euroa ja päätöskurssi 4,23 euroa. Osakevaihto oli 23,5
miljoona osaketta, eli 109% kauden lopun osakekannasta. Osakekannan markkina-
arvo katsauskauden päätöskurssilla oli 90,9 MEUR.
OSAKKEENOMISTAJAT
Vuoden 2007 aikana on julkaistu seuraavat liputusilmoitukset:
10.4.2007 Mika Laineen omistusosuus ylitti 5%
27.8.2007 Component Softwaren hankintaan liittyen: Eqvitecin rahastojen
omistusosuus alitti 15%, Fenno Rahaston omistusosuus alitti 10%, Mika Laineen
omistusosuus alitti 5% ja Arendals Fossekompani -konsernin omistusosuus
ylitti 5%
2.10.2007 Eqvitecin rahastojen omistusosuus laski 0%:iin, Fenno Rahaston
omistusosuus laski 0%:iin ja Mika Laineen omistusosuus ylitti 5%
18.12.2007 Aaro Cantellin omistusosuus ylitti 5%
Yhtiöllä oli 31.12.2007 yhteensä 1321 omistajaa ja ulkomaalaisomistus oli 32
%. Luettelo suurimmista omistajista on nähtävissä yhtiön kotisivulla. Tiedot
omistusrakenteesta sekä optio-ohjelmasta sisältyvät erillisenä osiona
tilinpäätökseen. Hallituksen jäsenten, toimitusjohtajan sekä heidän
määräysvaltayhteisöjensä omistus yhtiössä oli yhteensä noin 6,0% (5,7%
osakkeita ja 0,3% optioita).
COMPONENT SOFTWARE GROUP ASA:N HANKINTA
Affecto julkisti 11.6.2007 tehneensä yhdistymissopimuksen Component Softwaren
kanssa ja aikomuksensa tehdä julkinen ostotarjous Component Softwaren
osakkaille.
Oslon pörssi hyväksyi tarjousesitteen ja Rahoitustarkastus hyväksyi
listalleottoesitteen 20.7.2007. Julkisen ostotarjouksen tarjousaika alkoi
25.7.2007. Ostotarjous päättyi 22.8.2007. Affecton hallitus päätti 27.8.2007
toteuttaa ostotarjouksen.
Ostotarjouksen seurauksena Affectolle siirtyneiden Component Softwaren
osakkeiden määrä oli ostotarjouksen päätyttyä 5 551 442 osaketta, jotka
edustavat noin 95,3 prosenttia Component Softwaren liikkeeseen laskemista
osakkeista. Julkisen ostotarjouksen ehtojen mukaisesti tarjoushinta yhdestä
Component Softwaren osakkeesta oli 40,03 Norjan kruunua käteisenä ja 0,81063
uutta Affecton osaketta.
Uusia Affecton osakkeita laskettiin liikkeeseen yhteensä 4 499 947 kappaletta.
Uudet osakkeet rekisteröitiin kaupparekisteriin 28.8.2007 ja otettiin
kaupankäynnin kohteeksi OMX Nordic Exchange Helsinki Oy:ssä yhdessä vanhojen
osakkeiden kanssa 28.8.2007 alkaen. Uudet osakkeet tuottavat samat
osakasoikeudet kuin yhtiön vanhat osakkeet.
Oslon pörssi hyväksyi 19.9.2007 tarjousesitteen liittyen pakolliseen
ostotarjoukseen ja pakkolunastusmenettelyyn. Pakollisen ostotarjouksen
tarjousaika alkoi 19.9.2007 ja päättyi 17.10.2007. Kaupankäynti Oslon
pörssissä päättyi 19.9.2007 kaikkien osakkeiden siirryttyä Affecton
omistukseen. Component Softwaren listaus Oslon pörssissä päättyi virallisesti
24.10.2007.
Component Software Group ASA:n nimi on muutettu Affecto Norway AS:ksi
Jos Component Software olisi ollut osa Affectoa koko vuoden 2007, olisi pro
forma -liikevaihto ollut noin 126,8 MEUR, liiketulos ennen IFRS3-poistoja noin
15,1 MEUR ja liikevoitto noin 11,4 MEUR.
KATSAUSKAUDEN JÄLKEISET TAPAHTUMAT
Affecto on tammikuussa 2008 tiedottanut uusista projekteista Suomessa,
Liettuassa ja Latviassa. Affecto toimittaa Suomen Opetusministeriölle
asianhallintajärjestelmän, Liettuan Opetusministeriölle tietojärjestelmän
tehostamaan oppilaitosten toimintoja sekä Latvian verovirastolle EMCS-
tietojärjestelmän.
Darius Lazauskas on nimitetty konsernin laajennetun johtoryhmän jäseneksi
1.2.2008 alkaen.
STRATEGISET TAVOITEET
Yhtiön liiketoiminnalla on kaksi vahvaa tukijalkaa: merkittävät kasvuodotukset
kohdistuvat kasvaville business intelligence -markkinoille, mutta samalla
yhtiö haluaa vahvistaa entisestään asemaansa vaativien ja asiakaskohtaisten
operatiivisten IT-ratkaisujen toimittajana.
Yhtiön tavoitteena on olla johtava business intelligence -ratkaisutoimittaja
Pohjoismaissa, Baltian alueella ja muualla Itä-Euroopassa. Lisäksi yhtiön
tavoitteena on olla osaavin ja laadukkain paikkatieto- ja dokumenttien
hallintaratkaisujen (GIS ja ECM) sekä muiden operatiivisten sovellusten
toimittaja valitsemillaan toimialoilla ja markkinoilla.
Yhtiön kasvutavoitteena vuosille 2007-2009 on ylittää 160 miljoonan euron
liikevaihto vuonna 2009. Kasvutavoite saavutetaan orgaanisen kasvun ja sitä
täydentävien yritysostojen avulla. Samanaikaisesti yhtiön tavoitteena on olla
omalla markkina-alueellaan yksi parhaiten kannattavista IT-palveluyrityksistä.
OSINKOESITYS
31.12.2007 konsernin emoyhtiön jakokelpoiset varat ovat 25 356 088,63 euroa.
Hallitus esittää yhtiökokoukselle, että vuodelta 2007 maksettaisiin osinkoa
0,16 euroa osakkeelta eli yhteensä 3 436 756,80 euroa tilinpäätöshetken
ulkonaolevalla osakemäärällä ja loppuosa jätetään kertyneisiin voittovaroihin.
Yhtiön taloudellisessa asemassa ei tilikauden päättymisen jälkeen ole
tapahtunut olennaisia muutoksia. Yhtiön maksuvalmius on hyvä, eikä ehdotettu
voitonjako vaaranna hallituksen näkemyksen mukaan yhtiön maksukykyä.
TULEVAISUUDEN NÄKYMÄT
Myönteisen kehityksen uskotaan jatkuvan vuoden 2008 aikana, mutta globaalin
talouskehityksen vaikutuksia Affecton liiketoimintaympäristöön on vaikea
arvioida. Yhtiö tavoittelee noin 140 MEUR liikevaihtoa vuonna 2008. Koko
vuoden 2008 kannattavuuden ei odoteta muuttuvan merkittävästi vuodesta 2007.
Yhtiö ei anna tarkkaa ennustetta liikevaihdon tai tuloksen kehityksestä, koska
yksittäisten projektien ja lisenssimyynnin ajoittumisen vaikutus
vuosineljännesten toteumaan on suuri.
Affecto Oyj
Hallitus
Yhtiön pörssitiedotteet on mahdollista tilata toimitettavaksi automaattisesti
sähköpostilla yhtiön kotisivuilta www.affecto.com Sijoittajat-osiosta.
Analyytikoille ja medialle järjestetään tiedotustilaisuus klo 12.30
osoitteessa Ravintola Savoy, Eteläesplanadi 14, Helsinki.
-----
Taloudellinen informaatio:
1. Tuloslaskelma, tase, rahavirtalaskelma ja laskelma oman pääoman muutoksista
2. Liitetiedot
3. Tunnusluvut
4. Tunnuslukujen laskentakaavat
1. Tuloslaskelma, tase, rahavirtalaskelma ja laskelma oman pääoman muutoksista
TULOSLASKELMA
(1 000 EUR) 10-12/07 10-12/06 2007 2006
Liikevaihto 37 907 16 566 97 474 50 194
Liiketoiminnan muut tuotot 11 28 80 138
Valmiiden ja keskeneräisten -51 -107 109 287
tuotteiden varastojen muutos
Materiaalit ja palvelut -8 571 -3 668 -19 851 -13 177
Henkilöstökulut -18 433 -7 847 -48 635 -23 996
IFRS3-poistot -1 288 -175 -2 536 -409
Muut poistot ja arvonalentumiset -355 -340 -1 231 -963
Liiketoiminnan muut kulut -5 590 -2 723 -14 651 -8 432
Liiketulos 3 630 1 736 10 758 3 642
Rahoitustuotot ja kulut -489 -26 -1 300 -184
Tulos ennen veroja 3 141 1 710 9 458 3 458
Tuloverot -894 -307 -2 477 -824
Tilikauden tulos 2 248 1 403 6 981 2 633
Jakautuminen:
Emoyhtiön omistajille 2 248 1 403 6 981 2 633
Vähemmistöosuus 0 0 0 0
Emoyhtiön omistajille kuuluvasta
tuloksesta laskettu
osakekohtainen tulos
(euroa per osake)
Laimentumaton 0,10 0,09 0,38 0,16
Laimennusvaikutuksella oikaistu 0,10 0,09 0,38 0,16
TASE
(1 000 EUR) 12/2007 12/2006
Pitkäaikaiset varat
Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet 1 939 2 110
Liikearvo 84 196 43 579
Muut aineettomat hyödykkeet 18 249 7 550
Laskennalliset verosaamiset 2 297 594
Myytävissä olevat rahoitusvarat 64 57
Muut pitkäaikaiset saamiset 190 93
106 936 53 983
Lyhytaikaiset varat
Vaihto-omaisuus 1 792 2 095
Myyntisaamiset 28 848 11 508
Muut saamiset 9 876 4 230
Kauden verotettavaan tuloon perustuvat 166 1 036
verosaamiset
Myytävissä olevat rahoitusvarat 106 578
Käypään arvoon tulosvaikutteisesti 35 24
kirjattavat rahoitusvarat
Sidotut rahavarat 659 381
Rahavarat 12 974 4 906
54 455 24 758
Myytävänä olevat varat 679 0
Varat yhteensä 162 070 78 741
Emoyhtiön omistajille kuuluva
oma pääoma
Osakepääoma 5 105 5 105
Ylikurssirahasto 25 404 25 404
Sijoitetun vapaan oman pääoman rahasto 21 188 1 960
Muut rahastot 108 11
Omat osakkeet -106 -106
Kertyneet voittovarat 11 265 6 717
62 964 39 092
Vähemmistöosuus 0 0
Oma pääoma yhteensä 62 964 39 092
Pitkäaikaiset velat
Lainat 43 906 14 014
Laskennalliset verovelat 5 159 2 007
Muut pitkäaikaiset velat 532 2 232
49 597 18 252
Lyhytaikaiset velat
Lainat 3 000 5 032
Ostovelat 6 965 2 627
Muut velat 38 138 12 580
Kauden verotettavaan tuloon perustuvat 1 407 1 158
verovelat
49 510 21 397
Velat yhteensä 99 107 39 649
Oma pääoma ja velat yhteensä 162 070 78 741
RAHAVIRTALASKELMA
(1 000 EUR) 2007 2006
Liiketoiminnan rahavirrat
Tilikauden tulos 6 981 2 633
Oikaisut tilikauden tulokseen 7 842 2 442
14 823 5 076
Käyttöpääoman muutokset
Myynti- ja muiden saamisten vähennys (+) -15 826 -1 814
/ lisäys (-)
Vaihto-omaisuuden vähennys (+)/ lisäys (-) 303 30
Osto- ja muiden velkojen vähennys (-) / 14 211 475
lisäys (+)
Käyttöpääoman muutos -1 312 -1 309
Maksetut korot ja muut rahoituskulut -1 689 -429
Saadut korot ja osingot 364 289
Maksetut verot -1 751 -1 024
Liiketoiminnan nettorahavirta 10 434 2 604
Investointien rahavirrat
Tytäryritysten hankinta vähennettynä -26 967 -13 262
hankintahetken rahavaroilla
Investoinnit aineellisiin ja aineettomiin -1 410 -1 118
hyödykkeisiin
Aineellisten hyödykkeiden luovutustulot 35 41
Liiketoiminnan/tytäryritysten myynti 44 45
Rahoitusvarojen myyntitulot 0 39
Muiden pitkäaikaisten saamisten/velkojen 0 30
muutos
Investointien nettorahavirta -28 299 -14 225
Rahoituksen rahavirrat
Osakeanti -777 2
Korollisten lainojen nostot 48 400 12 447
Korollisten lainojen takaisinmaksut -20 531 -5 938
Omien osakkeiden hankinta 0 -509
Emoyhtiön omistajille maksetut osingot -1 698 -1 540
Rahoituksen nettorahavirta 25 394 4 462
Rahavarojen (vähennys)/lisäys 7 530 -7 159
Rahavarat tilikauden alussa 5 485 12 639
Muuntoerot -42 -1
Rahoitusvarojen käyvän arvon muutokset 0 6
Rahavarat tilikauden lopussa 12 974 5 485
LASKELMA OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA
(1 000 EUR) Osake- Yli- Sij. Muut Omat Kertyne Vähem- Oma
pääoma kurssi- vapaan rahas- osakke et mistön pääoma
rahasto oman tot et voitto- osuus yht.
pääoman varat &
rahasto muunto-
erot
Oma pääoma 5 105 25 404 1 960 11 -106 6 717 0 39 092
1.1.2007
Muuntoerot -736 -736
Osakeoptiot 88 88
Myytävissä 9 9
olevat
rahoitusvarat
Tilikauden 6 981 6 981
tulos
Osingonjako -1 698 -1 698
Osakeanti 19 228 19 228
Oma pääoma 5 105 25 404 21 188 108 -106 11 264 0 62 964
31.12.2007
(1 000 EUR) Osake- Yli- Sij. Muut Omat Kertyne Vähem- Oma
pääoma kurssi- vapaan rahas- osakke et mistön pääoma
rahasto oman tot et voitto- osuus yht.
pääoman varat &
rahasto muunto-
erot
Oma pääoma 4 619 22 856 0 55 0 6 023 20 33 573
1.1.2006
Muuntoerot 5 5
Osakeoptiot -48 55 7
Myytävissä 4 4
olevat
rahoitusvarat
Tilikauden 2 633 2 633
tulos
Osingonjako -1 540 -1 540
Omien -509 -509
osakkeiden
hankinta
Omien 476 403 -403 476
osakkeiden
myynti
Osakepääoman 486 2 548 1 485 4 519
korotukset
Put/Call- -56 -56
käsittely
Vähemmistöosuud -20 -20
en lunastus
Oma pääoma 5 105 25 404 1 960 11 -106 6 717 0 39 092
31.12.2006
2. Liitetiedot
2.1. Laadintaperusta
Tilinpäätöstiedote on laadittu IFRS-standardien kirjaamis- ja
arvostamisperiaatteita noudattaen ja samojen tilinpäätösperiaatteiden
mukaisesti kuin vuoden 2006 tilinpäätös. Tilinpäätöstiedotetta ei ole laadittu
noudattaen kaikkia IAS 34, Osavuosikatsaukset, standardin vaatimuksia.
Konserni on ottanut vuoden 2007 alusta lukien käyttöön seuraavat standardit ja
tulkinnat: IFRS 7 Rahoitusinstrumentit - Tilinpäätöksessä esitettävät tiedot,
ja IAS 1 (Muutos) Tilinpäätöksen esittäminen - Tilinpäätöksessä esitettävät
pääomatiedot. IFRS 7 käyttöönotto ja IAS 1 muutos vaikuttaa konsernin
tilinpäätöksen liitetietoihin.
2.2. Segmentti-informaatio
Ensisijainen raportointimuoto - maantieteelliset segmentit varojen
sijaintimaan perusteella
Segmenttien liikevaihto ja tulos:
(1 000 EUR) 10-12/07 10-12/06 1-12/07 1-12/06
Myynti
Suomi 11 612 11 073 41 707 36 267
Baltia 7 486 4 628 22 918 13 083
Ruotsi 6 906 881 17 654 881
Norja & Tanska 11 904 0 15 195 0
Eliminoinnit 0 -16 0 -36
Konserni yhteensä 37 907 16 566 97 474 50 194
Segmentin tulos
(liiketulos)
Suomi 1 325 1 612 4 406 4 641
Baltia 1 520 673 5 390 497
Ruotsi 334 -22 1 468 -22
Norja & Tanska 1 004 0 1 199 0
Konsernihallinto -553 -527 -1 705 -1 474
Konserni yhteensä 3 630 1 736 10 758 3 642
Toissijainen raportointimuoto - liiketoiminnalliset segmentit
Segmentin liikevaihto:
(1 000 EUR) 10-12/07 10-12/06 1-12/07 1-12/06
Ulkoinen myynti
BI 21 715 4 737 48 093 11 863
Operatiiviset ratkaisut 13 869 9 362 39 900 28 715
Kartografiset ratkaisut 2 324 2 483 9 481 9 652
Muut (sis. eliminoinnit) 0 -16 0 -36
Konserni yhteensä 37 907 16 566 97 474 50 194
2.3. Ehdolliset varat ja velat sekä annetut sitoumukset
Konsernilla on 87 tuhannen Latvian latin (123 tuhatta euroa) ehdollinen vara
liittyen Latviassa käytävään oikeudenkäyntiin. Riikan paikallinen oikeuslaitos
on julkistanut päätöksen, jonka mukaan vastapuoli tuomittiin maksamaan 87
tuhatta Latvian latia Affecto-konserniin kuuluvalle Mebius IT:lle. Vastapuoli
on valittanut päätöksestä Latvian korkeimpaan oikeuteen.
Intellibis AB:n hankintaan liittyen lisäkauppahintaa maksetaan enintään 4,0
miljoonaa euroa vuoden 2008 aikana. Katsauskauden lopussa lisäkauppahinnan
määräksi on arvioitu 4,0 MEUR, mikä on kirjattu korottomaksi velaksi.
Ei-purettavissa olevien muiden vuokrasopimusten perusteella maksettavat
vähimmäisvuokrat 31.12.2007:
1 000 EUR 31.12.2007 31.12.2006
Yhden vuoden kuluessa 3 013 2 346
Yli vuoden kuluessa ja enintään viiden vuoden 5 197 3 792
kuluessa
Yli viiden vuoden kuluessa 0 0
8 210 6 138
Annetut vakuudet:
1 000 EUR 31.12.2007 31.12.2006
Lainat, joiden vakuudeksi annettu kiinnityksiä
Lainat rahoituslaitoksilta 47 000 19 031
Yllä mainittujen rahalaitoslainojen vakuutena on haltijavelkakirjoja arvoltaan
yhteensä 52,5 miljoonaa euroa. Haltijavelkakirjat ovat Nordea Pankki Suomi
Oyj:n hallussa ja niiden vakuutena on yrityskiinnityksiä konserniyhtiöiden
yrityskiinnityskelpoiseen omaisuuteen. Lisäksi lainojen vakuudeksi on myös
pantattu Affecto Finland Oy:n ja Affecto Norway AS:n osakkeet.
Muut omasta puolesta annetut vakuudet:
Pantit 855 696
Annetut pantit ovat sidottuja rahavaroja 0,3 MEUR (0,4 MEUR), määräaikaisia
talletuksia 0,3 MEUR (0,0 MEUR) sekä lyhytaikaisia saamisia 0,3 MEUR (0,3
MEUR).
Johdannaissopimukset
1 000 EUR 31.12.2007 31.12.2006
Koronvaihtosopimukset:
Nimellisarvo 23 500 5 000
Käypä arvo 35 24
3. Tunnusluvut
10-12/07 10-12/06 2007 2006
Liikevaihto, 1 000 eur 37 907 16 566 97 474 50 194
EBITDA, 1 000 eur 5 274 2 251 14 525 5 014
Liiketulos ennen IFRS3- 4 918 1 911 13 294 4 051
poistoja, 1 000 eur
Liiketulos, 1 000 eur 3 630 1 736 10 758 3 642
Konsernin tulos ennen veroja, 3 141 1 710 9 458 3 458
1 000 eur
Tilikauden tulos emoyhtiön 2 248 1 403 6 981 2 633
osakkaille, 1 000 eur
EBITDA, % 13,9 % 13,6 % 14,9 % 10,0 %
Liiketulos ennen IFRS3- 13,0 % 11,5 % 13,6 % 8,1 %
poistoja, %
Liiketulos, % 9,6 % 10,5 % 11,0 % 7,3 %
Konsernin tulos ennen veroja, % 8,3 % 10,3 % 9,7 % 6,9 %
Tilikauden tulos emoyhtiön 5,9 % 8,5 % 7,2 % 5,2 %
osakkaille, %
Omavaraisuusaste, % 41,9 % 52,0 % 41,9 % 52,0 %
Nettovelkaantumisaste, % 53,9 % 35,2 % 53,9 % 35,2 %
Korolliset nettovelat, 33 933 13 743 33 933 13 743
1 000 eur
Bruttoinvestoinnit pysyviin 465 322 1410 1 118
vastaaviin (ilman
yrityskauppoja), 1 000 eur
Bruttoinvestoinnit, 1,2 % 1,9 % 1,4 % 2,2 %
% liikevaihdosta
Tutkimus- ja tuotekehitysmenot, 460 123 910 476
1 000 eur
T&K-menot, % liikevaihdosta 1,2 % 0,7 % 0,9 % 0,9 %
Tilauskanta, 1 000 eur 41 560 24 167 41 560 24 167
Henkilöstön keskimääräinen 1 119 688 897 605
lukumäärä
Osakekohtainen tulos, eur 0,10 0,09 0,38 0,16
Osakekohtainen tulos 0,10 0,09 0,38 0,16
(laimennettu), eur
Osakekohtainen oma pääoma, eur 2,93 2,30 2,93 2,30
Osakkeiden lukumäärä 21 480 16 430 18 533 16 058
keskimäärin, 1 000 kpl
Osakkeiden lukumäärä 21 480 16 980 21 480 16 980
kauden lopussa, 1 000 kpl
Tunnuslukujen laskentakaavat
EBITDA = Tulos ennen poistoja
Omavaraisuusaste, % = Oma pääoma + vähemmistöosuus *100
________________________________
Taseen loppusumma - saadut
ennakot
Nettovelkaantumisaste, % = Korolliset velat - rahat, *100
pankkisaamiset,
rahoitusarvopaperit
_________________________________
Oma pääoma + vähemmistöosuus
Korolliset nettovelat = Korolliset velat - rahat ja
pankkisaamiset
Osakekohtainen tulos = Tilikauden tulos emoyhtiön omistajille
_______________________________________
Osakkeiden keskimääräinen
osakeantioikaistu lukumäärä
Osakekohtainen oma pääoma = Oma pääoma
___________________________________
Osakkeiden antioikaistu lukumäärä
tilinpäätöspäivänä
Osakekannan markkina-arvo = Tilikauden lopun osakemäärä ilman omia
osakkeita x viimeisen päivän kurssi
-----
