Vantaa, Suomi, 2011-08-04 08:00 CEST (GLOBE NEWSWIRE) -- Cramo Oyj Osavuosikatsaus 4.8.2011, klo 09.00
CRAMON OSAVUOSIKATSAUS 1.1.-30.6.2011
VAHVA LIIKEVAIHDON KASVU, PAREMPI KANNATTAVUUS, LISÄÄNTYNYT MARKKINOIDEN EPÄVARMUUS
Q2/2011 keskeiset tapahtumat:
- Liikevaihto 161,1 (114,0) milj. euroa, kasvua 41,4 %
- EBITA 14,3 (3,8) milj. euroa ja EBITA-marginaali 8,9 (3,3) %
- Osakekohtainen tulos 0,09 (-0,15) euroa
- Merkintäetuoikeusanti huhtikuussa, uutta omaa pääomaa 97,4 milj. euroa kulujen jälkeen
- Tidermans-yrityskauppa Ruotsissa ja Stavdal-yrityskauppa Norjassa kesäkuussa
H1/2011 keskeiset tapahtumat:
- Liikevaihto 305,4 (215,4) milj. euroa, kasvua 41,8 %, josta orgaanista kasvua 27,6 %
- EBITA-liikevoitto 16,8 (5,3) milj. euroa ja EBITA-marginaali 5,5 (2,4) %
- Osakekohtainen tulos -0,07 (-0,37) euroa
- Rahavirta investointien jälkeen -98,3 (18,1) milj. euroa
- Nettovelkaantumisaste 91,8 (111,7) %
Uusi ohjeistus:
-
Lisääntyneestä markkinoiden epävarmuudesta huolimatta konsernin liikevaihto kasvaa vuonna 2011 sekä orgaanisesti että tehdyistä yrityskaupoista johtuen. Konsernin EBITA-marginaali paranee vuoteen 2010 verrattuna.
| KESKEISET TUNNUSLUVUT (1000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | 1-6/11 | 1-6/10 | 1-12/10 |
| Tuloslaskelma | |||||
| Liikevaihto | 161 135 | 113 964 | 305 352 | 215 363 | 492 103 |
| Käyttökate (EBITDA) | 38 186 | 24 840 | 63 532 | 47 427 | 117 623 |
| Liikevoitto ennen yrityshankinnoista aiheutuneita aineettomien hyödykkeiden poistoja ja alaskirjauksia (EBITA) | 14 334 | 3 766 | 16 789 | 5 269 | 34 478 |
| Liikevoitto / -tappio (EBIT) | 11 733 | 2 077 | 11 496 | 1 963 | 27 389 |
| Tulos ennen veroja (EBT) | 5 849 | -4 176 | 1 887 | -10 750 | 4 804 |
| Katsauskauden tulos | 3 422 | -4 953 | -2 541 | -12 353 | -2 203 |
| Osakekohtaiset tunnusluvut | |||||
| Tulos/osake (EPS), laimentamaton, € 2) | 0,09 | -0,15 | -0,07 | -0,37 | -0,06 |
| Tulos/osake (EPS), laimennettu, € 2) | 0,08 | -0,14 | -0,07 | -0,36 | -0,06 |
| Oma pääoma/osake, € | 10,17 | 9,62 | 10,52 | ||
| Muut tunnusluvut | |||||
| Sijoitetun pääoman tuotto, % 1) | 4,6 % | -1,3 % | 3,7 % | ||
| Omanpääoman tuotto, % 1) | 1,9 % | -11,8 % | -0,6 % | ||
| Omavaraisuusaste, % | 41,7 % | 38,0 % | 38,7 % | ||
| Nettovelkaantumisaste (gearing), % | 91,8 % | 111,7 % | 103,4 % | ||
| Korolliset nettovelat | 429 631 | 382 188 | 382 032 | ||
| Bruttoinvestoinnit | 188 412 | 20 172 | 86 219 | ||
| josta liiketoiminta ja yrityshankinnat | 117 240 | 4 128 | 33 821 | ||
| Rahavirta investointien jälkeen | -98 325 | 18 092 | 27 393 | ||
| Henkilöstö keskimäärin | 2 465 | 2 033 | 2 083 | ||
| Henkilöstö kauden lopussa | 2 686 | 2 084 | 2 131 | ||
| 1) Rullaava 12 kuukautta | |||||
| 2) Huhtikuussa 2011 toteutuneesta merkintäetuoikeusannista johtuen vertailukausien EPS-tunnuslukuja on oikaistu kertomalla laskennassa käytetyt osakkeiden lukumäärät seuraavalla tekijällä: osakkeen käypä arvo välittömästi ennen oikeuksien käyttämistä jaettuna osakkeen teoreettisella arvolla oikeuksien käytön jälkeen | |||||
YHTEENVETO TAMMI-KESÄKUUN TULOKSESTA 2011
Cramo-konsernin liikevaihdon vahva kasvu jatkui. Liikevaihto kasvoi tammi-kesäkuussa 41,8 prosenttia ja oli 305,4 (215,4) miljoonaa euroa. Paikallisissa valuutoissa kasvu oli 35,7 prosenttia. Orgaaninen kasvu oli 27,6 prosenttia. Liikevaihto kasvoi kaikilla markkinoilla. Huhti-kesäkuun liikevaihto kasvoi 41,4 prosenttia ja oli 161,1 (114,0) miljoonaa euroa. Paikallisissa valuutoissa liikevaihto kasvoi toisella vuosineljänneksellä 46,4 prosenttia.
Kannattavuuden paraneminen jatkui toisella vuosineljänneksellä odotetusti. Tammi-kesäkuun EBITA-liikevoitto kasvoi edellisvuodesta ja oli 16,8 (5,3) miljoonaa euroa eli 5,5 (2,4) prosenttia liikevaihdosta. Käyttökate (EBITDA) oli 63,5 (47,4) miljoonaa euroa eli 20,8 (22,0) prosenttia liikevaihdosta. Huhti-kesäkuun EBITA-liikevoitto oli 14,3 (3,8) miljoonaa euroa eli 8,9 (3,3) prosenttia liikevaihdosta.
EBITA-liikevoitto ilman kertaluontoisia eriä oli 18,8 (-0,5) miljoonaa euroa eli 6,2 (-0,2) prosenttia liikevaihdosta. Käyttökate (EBITDA) ilman kertaluontoisia eriä oli 65,6 (41,7) miljoonaa euroa eli 21,5 (19,4) prosenttia liikevaihdosta. Kertaluontoisiin eriin sisältyy vuoden 2011 ensimmäisellä neljänneksellä Theisen-konsernin hankintaan liittyviä kuluja 2,1 miljoonaa euroa ja vuoden 2010 ensimmäisellä neljänneksellä 5,7 miljoonan euron kertaluontoinen myyntivoitto.
Kannattavuus parani kaikissa liiketoimintasegmenteissä Norjaa lukuun ottamatta. Suomen ja Ruotsin tulos oli hyvä, ja Keski-Euroopan (Theisen-konserni) tulos kääntyi jaksolla voitolliseksi. Norjassa vuokrauspalveluiden kysyntä kasvoi odotettua hitaammin, minkä lisäksi toisella vuosineljänneksellä tuloutui kannattamattomia projekteja. Norjan tulos parani kuitenkin jakson lopulla. Tanskan ja Itä-Euroopan tulos oli vielä tappiollinen mutta parani selvästi edellisvuoteen verrattuna.
Konsernin rahavirta investointien jälkeen oli -98,3 (18,1) miljoonaa euroa. Bruttoinvestoinnit olivat 188,4 (20,2) miljoonaa euroa, josta yrityskauppojen osuus oli 117,2 (2,6) miljoonaa euroa. Toisella vuosineljänneksellä Cramo hankki Ruotsissa Göteborgin alueella toimivan vuokrausyhtiö Tidermansin sekä Norjassa Oslon alueella toimivan vuokrausyhtiö Stavdalin osakekannat. Ensimmäisellä vuosineljänneksellä Cramo hankki vuokrausyhtiö Theisen-konsernin, jolla on toimintoja Saksassa, Itävallassa, Sveitsissä ja Unkarissa. Kaikki yrityskaupat ovat Cramolle strategisesti tärkeitä.
Konsernin nettovelkaantumisaste oli katsauskauden päättyessä 91,8 (111,7) prosenttia. Cramo toteutti huhtikuussa merkintäetuoikeusannin, jolla kerättiin uutta pääomaa kulujen jälkeen 97,4 miljoonaa euroa.
MARKKINANÄKYMÄT VUODELLE 2011 OVAT POSITIIVISET MUTTA NIITÄ VARJOSTAA VIIME AIKOINA NOPEASTI LISÄÄNTYNYT EPÄVARMUUS
Rakentamisen ja kone- ja laitevuokrauksen markkinoiden arvioidaan vahvistuvan lähes kaikilla Cramon markkina-alueilla vuonna 2011. Alan markkinatutkimuslaitoksen Euroconstructin kesäkuussa julkistaman ennusteen mukaan rakentaminen kasvaa kaikissa Pohjoismaissa 4-6 prosenttia. Liettuassa ja Venäjällä markkinoiden arvioidaan kasvavan 5-7 prosenttia ja Saksassa vajaat kaksi prosenttia. Kaksinumeroisiin kasvulukuihin ennustetaan päästävän Puolassa ja Virossa. Latviassa markkina pysyy ennallaan. Unkarissa, Tsekin tasavallassa ja Slovakiassa rakentamisen arvioidaan supistuvan.
Viimeaikainen talouskehitys osoittaa kuitenkin epävarmuuden lisääntyneen, ja siksi yllä olevia ennusteita on tulkittava korostetun varovaisesti.
Cramon kokemuksen mukaan kone- ja laitevuokrausmarkkinoilla muutokset seuraavat rakentamisen muutoksia pienellä viiveellä. Cramo uskoo vuokrauspalveluiden kysynnän vahvistuvan rakentamisen kasvua enemmän. Vuokrausmarkkinoita kasvattavat lisääntynyt kiinnostus kone- ja laitevuokraukseen omistamisen vaihtoehtona. Viimeaikaisten kokemusten mukaan yritykset pitävät myös aiempaa houkuttelevampina järjestelyjä, joissa kone- ja laitekanta ulkoistetaan vuokrauspalveluyhtiön hoidettavaksi.
Viimeaikainen eräiden euromaiden rahoituskriisi on lisännyt epävarmuutta lähitulevaisuuden talouskehityksestä Euroopassa. Tämä on myös nostanut Cramon toimintaan liittyviä riskitasoja.
KONSERNIN OHJEISTUS
Konserni on muuttanut ohjeistustaan. Uusi ohjeistus on: ”Lisääntyneestä markkinoiden epävarmuudesta huolimatta konsernin liikevaihto kasvaa vuonna 2011 sekä orgaanisesti että tehdyistä yrityskaupoista johtuen. Konsernin EBITA-marginaali paranee vuoteen 2010 verrattuna.”
Vanha ohjeistus oli: ”Kone- ja laitevuokrauksen markkinanäkymät vuodelle 2011 ovat positiiviset. Vuonna 2011 konsernin liikevaihto kasvaa sekä Theisen-yrityskaupasta johtuen että orgaanisesti. Konsernin EBITA-marginaali paranee vuoteen 2010 verrattuna.”
TOIMITUSJOHTAJAN KOMMENTTI
”Vuoden 2011 toisesta neljänneksestä muodostui odotustemme mukainen. Vuokrauspalveluiden kysyntä ja hintataso kehittyivät edelleen myönteisesti.
Suurimmilla markkina-alueillamme Suomessa ja Ruotsissa rakentamisen kasvu jatkui ja liiketoiminnan kannattavuus parani. Uusien asuntojen aloitukset ovat Suomessa ja Ruotsissa hyvällä tasolla ja toimitila- ja liikerakentamisen näkymät ovat piristymässä.
Erityisen ilahtunut olen Theisen-konsernin myötä muodostetun Keski-Euroopan segmenttimme positiivisesta kehityksestä. Saksassa ja Itävallassa liiketoimintamme kehittyi kevään aikana odotustemme mukaisesti. Näyttää siltä, että yrityskauppamme ajoitus osui oikeaan ajankohtaan.
Tanskan ja Itä-Euroopan liiketoimintojen paraneminen jatkui ja tavoitteemme on kääntää tulos voitolliseksi loppuvuonna. Odotan, että Norjassakin tulos kääntyy uudelleen positiiviseksi.
Huhtikuussa toteutettu merkintäetuoikeusantimme herätti runsaasti kiinnostusta sijoittajissa. Vahvistunut tase tarjoaa hyvät lähtökohdat menestyksekkäälle liiketoiminnalle myös vähemmän suotuisassa liiketoimintaympäristössä. Eräiden EU-maiden rahoituskriisi ja kohonnut riskitaso otetaan huomioon liiketoimintamme suunnittelussa”, sanoo Cramo-konsernin toimitusjohtaja Vesa Koivula.
LIIKEVAIHTO JA TULOS
Cramo Oyj on palveluyritys, joka tarjoaa kone- ja laitevuokrauspalveluja sekä vuokraa ja myy siirtokelpoisia tiloja. Kone- ja laitevuokraus koostuu rakennuskoneiden ja -laitteiden vuokrauksesta sekä vuokraukseen liittyvistä palveluista. Liitännäisiä palveluja ovat muun muassa työmaa- ja asennuspalvelut. Cramo Oyj on alansa johtavia palveluntarjoajia Pohjoismaissa sekä Keski- ja Itä-Euroopassa. Yhtiöllä oli katsauskauden päättyessä toimintaa Suomessa, Ruotsissa, Norjassa, Tanskassa, Virossa, Latviassa, Liettuassa, Puolassa, Tsekin tasavallassa, Slovakiassa, Venäjällä, Saksassa, Itävallassa, Sveitsissä ja Unkarissa.
Cramo-konsernin liikevaihto 1.1.-30.6.2011 kasvoi 41,8 prosenttia ja oli 305,4 (215,4) miljoonaa euroa. Paikallisissa valuutoissa kasvu oli 35,7 prosenttia. Liikevaihto kasvoi kaikissa liiketoimintasegmenteissä. Kasvu oli erityisen vahvaa Suomessa, Ruotsissa ja Itä-Euroopassa. Theisen-konsernin muodostama Keski-Eurooppa on raportoitu uutena segmenttinä 1.2.2011 alkaen.
Huhti-kesäkuun liikevaihto kasvoi 41,4 prosenttia ja oli 161,1 (114,0) miljoonaa euroa. Paikallisissa valuutoissa liikevaihto kasvoi toisella vuosineljänneksellä 46,4 prosenttia.
Kannattavuuden paraneminen jatkui toisella vuosineljänneksellä odotetusti. Tammi-kesäkuun EBITA-liikevoitto kasvoi edellisvuodesta ja oli 16,8 (5,3) miljoonaa euroa eli 5,5 (2,4) prosenttia liikevaihdosta. Käyttökate (EBITDA) oli 63,5 (47,4) miljoonaa euroa eli 20,8 (22,0) prosenttia liikevaihdosta. Huhti-kesäkuun EBITA-liikevoitto oli 14,3 (3,8) miljoonaa euroa eli 8,9 (3,3) prosenttia liikevaihdosta.
EBITA-liikevoitto ilman kertaluontoisia eriä oli 18,8 (-0,5) miljoonaa euroa eli 6,2 (-0,2) prosenttia liikevaihdosta. Kertaluontoisiin eriin sisältyy vuoden 2011 ensimmäisellä neljänneksellä Theisen-konsernin hankintaan liittyviä kuluja 2,1 miljoonaa euroa ja vuoden 2010 ensimmäisellä neljänneksellä 5,7 miljoonan euron kertaluontoinen myyntivoitto.
Kannattavuus parani kaikissa liiketoimintasegmenteissä Norjaa lukuun ottamatta. Suomen ja Ruotsin tulos oli hyvä, ja Keski-Euroopan tulos kääntyi jaksolla voitolliseksi. Norjassa vuokrauspalveluiden kysyntä kasvoi odotettua hitaammin, minkä lisäksi toisella vuosineljänneksellä tuloutui kannattamattomia projekteja. Norjan tulos parani kuitenkin jakson lopulla. Tanskan ja Itä-Euroopan tulos oli vielä tappiollinen mutta parani selvästi edellisvuodesta.
Konsernin luottotappiot ja luottotappiovaraukset olivat tammi-kesäkuussa 1,9 (2,8) miljoonaa euroa. Tulos sisältää myös kaluston arvonalentumisia 0,2 (1,0) miljoonaa euroa.
Optioihin liittyvät kulukirjaukset olivat 1,4 (1,2) miljoonaa euroa.
Liikevoitto (EBIT) oli 11,5 (2,0) miljoonaa euroa eli 3,8 (0,9) prosenttia liikevaihdosta. Tulos ennen veroja oli 1,9 (-10,8) ja katsauskauden tulos -2,5 (-12,4) miljoonaa euroa. Nettorahoituskulut olivat -9,6 (-12,7) miljoonaa euroa.
Varovaisuusperiaatteen mukaisesti yhtiö ei kirjannut ensimmäisellä vuosipuoliskolla laskennallista verosaamista useimmista tappiollisista yhtiöistään.
Osakekohtainen tulos oli -0,07 (-0,37) euroa. Laimennettu osakekohtainen tulos oli -0,07 (-0,36) euroa. Toisen vuosineljänneksen osakekohtainen tulos oli 0,09 (-0,15) euroa.
Sijoitetun pääoman tuotto (rullaava 12 kuukautta) oli 4,6 (-1,3) prosenttia ja oman pääoman tuotto (rullaava 12 kuukautta) 1,9 (-11,8) prosenttia.
INVESTOINNIT, POISTOT JA ARVONALENTUMISET
Bruttoinvestoinnit pitkäaikaisiin varoihin olivat katsauskaudella 188,4 (20,2) miljoonaa euroa, josta 117,2 (4,1) miljoonaa euroa liittyy liiketoiminta- ja yrityshankintoihin. Yritys- ja liiketoimintahankinnat muodostuvat Theisen-konsernin sekä Tidermans- ja Stavdal -yritysten hankinnasta.
Konsernin kalustoon ja aineettomiin hyödykkeisiin kohdistuneet poistot ja arvonalentumiset olivat 46,7 (42,2) miljoonaa euroa.
Yrityshankinnoista aiheutuneet aineettomien hyödykkeiden poistot ja arvonalentumiset olivat yhteensä 5,3 (3,3) miljoonaa euroa. Liikearvon yhteismäärä katsauskauden lopussa oli 171,4 (143,4) miljoonaa euroa.
RAHOITUS JA TASE
Tammi-kesäkuun liiketoiminnan rahavirta oli positiivinen 32,4 (11,2) miljoonaa euroa. Investointien rahavirta oli -130,7 (6,9) miljoonaa euroa ja rahoituksen rahavirta 93,2 (-25,1) miljoonaa euroa.
Konsernin rahavirta investointien jälkeen oli -98,3 (18,1) miljoonaa euroa.
Myytäviksi luokiteltuja omaisuuseriä oli taseessa katsauskauden päättyessä 6,3 (2,8) miljoonaa euroa.
Theisen-konsernin konsolidoinnin myötä konsernille on tullut Saksasta eläkevastuu (1,5 miljoonaa euroa 30.6.2011), joka esitetään taseessa varauksissa.
Cramo-konsernin korollinen vieras pääoma katsauskauden lopussa oli 446,7 (394,1) miljoonaa euroa.
Konsernin vaihtuvakorkoisista veloista oli 30.6.2011 suojattu koronvaihtosopimuksilla 181,6 (148,0) miljoonaa euroa. Näistä korkosuojauksista 145,2 (101,7) miljoonaan euroon sovelletaan suojauslaskentaa. Cramo-konsernilla oli 30.6.2011 käyttämättömiä sitovia rahoituslimiittejä (pois lukien leasing-limiitit) yhteensä 124,7 (123,8) miljoonaa euroa, joista pitkäaikaisia rahoituslimiittejä oli 104,0 (95,0) miljoonaa euroa ja lyhytaikaisia rahoituslimiittejä 20,7 (28,8) miljoonaa euroa.
Konsernin korollinen nettovelka 30.6.2011 oli 429,6 (382,2) miljoonaa euroa. Nettovelkaantumisaste kasvoi ensimmäisellä vuosineljänneksellä erityisesti Theisen-yrityskaupan seurauksena mutta pieneni toisella neljänneksellä toteutetun merkintäetuoikeusannin seurauksena.
Nettovelkaantumisaste oli katsauskauden lopussa 91,8 (111,7) prosenttia.
Aineellisten käyttöomaisuushyödykkeiden määrä taseessa oli 603,7 (508,2) miljoonaa euroa. Taseen loppusumma 30.6.2011 oli 1.133,3 (906,6) miljoonaa euroa. Omavaraisuusaste oli 41,7 (38,0) prosenttia.
Taseen ulkopuolisten operatiivisten leasing-sopimusten vuokravastuut 30.6.2011 olivat yhteensä 53,3 (36,5) miljoonaa euroa. Taseen ulkopuoliset vastuut toimisto- ja toimipistevuokrista olivat yhteensä 111,7 (83,4) miljoonaa euroa. Yhtiön hybridilainaan liittyvä taseen ulkopuolinen korkovastuu oli jakson päättyessä 1,0 (1,0) miljoonaa euroa.
KONSERNIRAKENNE
Cramo-konserniin kuuluivat katsauskauden päättyessä konsernipalveluja tarjoava emoyhtiö Cramo Oyj sekä liiketoimintaa harjoittavina yhtiöinä sen täysin omistamat yhtiöt Suomessa, Ruotsissa, Norjassa, Tanskassa, Virossa, Latviassa, Liettuassa, Puolassa, Tsekin tasavallassa, Slovakiassa ja Venäjällä sekä Saksassa, Itävallassa, Sveitsissä ja Unkarissa. Lisäksi Cramo Oyj omistaa rahoitusyhtiön Belgiassa, konsernipalveluja tarjoavan yhtiön Ruotsissa sekä Cramo Management Oy:n, joka omistaa 316.288 Cramo Oyj:n osaketta.
Kone- ja laitevuokraustoimintaa harjoitettiin katsauskauden lopussa 398 (283) vuokrauspalvelupisteen kautta. Niistä 75 (76) oli yrittäjävetoisia.
TOIMINNAN KEHITTÄMINEN JA STRATEGISET TAVOITTEET
Cramo osti tammikuussa saksalaisen vuokrauskonserni Theisen Baumaschinen AG:n koko osakekannan, ja Theisen-konserni yhdisteltiin osaksi Cramo-konsernia 1.2.2011.
Theisen-konsernin myynnistä noin 90 prosenttia kertyy Saksasta, minkä lisäksi sillä on toimintaa Itävallassa, Sveitsissä ja Unkarissa. Yhtiön integrointi Cramo-konserniin on sujunut suunnitelmien mukaisesti. Cramo on arvioinut Theisen-yrityskaupalla olevan neutraali vaikutus konsernin osakekohtaiseen tulokseen vuonna 2011 ja tästä eteenpäin osakekohtaista tulosta parantava vaikutus.
Cramo vahvisti alueellista markkina-asemaansa hankkimalla kesäkuussa Ruotsissa Göteborgin alueella toimivan vuokrausyhtiö Tidermansin sekä Norjassa Oslon alueella toimivan vuokrausyhtiö Stavdalin osakekannat. Molemmat yhtiöt konsolidoidaan konserniin 30.6.2011 lähtien.
Kausivaihtelut ovat kone- ja laitevuokraukselle ominaisia. Vuoden ensimmäinen neljännes on rakennusteollisuuden kausivaihteluiden tapaan yleensä vuoden heikoin neljännes sekä liikevaihdolla että kannattavuudella mitattuna. Kolmas neljännes on yleensä vuoden paras. Cramon toiminnassa kausivaihteluita tasaavat siirtokelpoisten tilojen tuoteryhmä sekä jonkin verran myös työmaille tarjottavat lämmitys- ja kuivauspalvelut.
Cramon strategisina tavoitteina vuosina 2010-2013 on olla asiakkaiden ensisijainen vaihtoehto sekä paikallisesti paras vuokraustoimialalla. Muita strategisia tavoitteita ovat kannattava kasvu markkinoita nopeammin ja vuokraustoimialan kehityksen edistäminen.
Konsernin taloudelliset tavoitteet ajanjaksolle 2010-2013 ovat: liikevaihdon kasvu yli 10 prosenttia vuodessa, EBITA-liikevoittomarginaali yli 15 prosenttia liikevaihdosta, oman pääoman tuotto (ROE) yli 15 prosenttia sekä korkeintaan 100 prosentin nettovelkaantumisaste.
HENKILÖSTÖ
Konsernin henkilöstömäärä oli jaksolla keskimäärin 2.465 (2.033). Lisäksi konsernissa työskenteli noin 128 (62) henkeä vuokratyövoimana. Henkilöstön määrä henkilötyövuosina oli katsauskauden lopussa 2.686 (2.084). Kauden lopun henkilöstömäärä sisältää kesäkuussa hankittujen Tidermansin (63 henkilöä) ja Stavdalin (25 henkilöä) henkilöstömäärän.
Henkilöstö jakaantui alueittain katsauskauden lopussa seuraavasti: Suomi 704 (577) työntekijää, Ruotsi 797 (705), Norja 218 (180), Tanska 123 (115), Keski-Eurooppa 279 ja Itä-Eurooppa 565 (506) työntekijää.
MUUTOKSET JOHDOSSA
Lakimies Dirk Schlitzkus (47) nimitettiin 9.5.2011 Keski-Euroopan johtajaksi sekä Cramo-konsernin johtoryhmän jäseneksi. Samalla Dirk Schlitzkuksesta tuli Theisen Baumaschinen AG:n toimitusjohtaja. Hän raportoi Cramo-konsernin toimitusjohtaja Vesa Koivulalle. Dirk Schlitzkus aloitti Theisenin palveluksessa vuonna 1994 oikeudellisena neuvonantajana ja on toiminut yrityksessä vuodesta 1998 useissa johtotehtävissä.
LIIKETOIMINTA SEGMENTEITTÄIN
Cramo-konsernin liiketoimintasegmentit ovat Suomi, Ruotsi, Norja, Tanska, Keski-Eurooppa sisältäen Saksan, Sveitsin, Itävallan ja Unkarin liiketoiminnot sekä Itä-Eurooppa, joka sisältää Viron, Latvian, Liettuan, Puolan, Tsekin tasavallan, Slovakian ja Venäjän liiketoiminnot. Segmenttitietojen lisäksi Cramo raportoi siirtokelpoisten tilojen tilauskannan.
Cramo-konsernin tammi-kesäkuun 2011 liikevaihdosta 19,2 (19,1) prosenttia kertyi Suomen markkinoilta, 45,3 (51,4) prosenttia Ruotsista,12,1 (14,8) prosenttia Norjasta, 4,5 (5,7) prosenttia Tanskasta, 9,9 prosenttia Keski-Euroopasta ja 9,0 (9,0) Itä-Euroopasta. Theisen-konsernin muodostama Keski-Euroopan segmentti aloitti osana Cramo-konsernia 1.2.2011.
Suomi
| Suomi (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | Muutos % | 1-6/11 | 1-6/10 | Muutos % | 1-12/10 |
| Liikevaihto | 31 271 | 22 694 | 37,8 % | 59 461 | 41 751 | 42,4 % | 99 583 |
| EBITA | 4 248 | 2 546 | 66,9 % | 6 424 | 3 096 | 107,5 % | 12 466 |
| EBITA-% | 13,6 % | 11,2 % | 10,8 % | 7,4 % | 12,5 % | ||
| Henkilömäärä (henkilötyövuosina) | 682 | 557 | 22,4 % | 570 | |||
| Toimipisteet | 55 | 57 | -3,5 % | 58 |
Vuoden 2010 jälkimmäisellä puoliskolla alkanut rakentamisen kasvu jatkui.
Cramon tammi-kesäkuun liikevaihto oli Suomessa 59,5 (41,8) miljoonaa euroa. Liikevaihto kasvoi 42,4 prosenttia. EBITA-liikevoitto oli 6,4 (3,1) miljoonaa euroa eli 10,8 (7,4) prosenttia liikevaihdosta.
Huhti-kesäkuun liikevaihto oli 31,3 (22,7) miljoonaa euroa, jossa on kasvua 37,8 prosenttia. Huhti-kesäkuun EBITA-liikevoitto 4,2 (2,5) miljoonaa euroa eli 13,6 (11,2) prosenttia liikevaihdosta.
Liikevaihtoa ja tulosta kasvattivat markkinoiden voimakas elpyminen erityisesti asuinrakentamisessa ja vuoden 2010 lopulla tehdyt merkittävät ulkoistussopimukset. Teollisuusrakentamisessa kysyntä on vahvinta energia- ja kaivosteollisuudessa. Siirtokelpoisten tilojen kysyntä on jatkunut vakaana.
Kaluston käyttöasteet olivat hyvällä tasolla ja Cramo lisäsi kalustoinvestointeja. Jaksolla otettiin käyttöön konsernin uusi raportointijärjestelmä toimipisteiden liiketoiminnan ohjaamiseen.
Euroconstructin kesäkuussa julkaiseman ennusteen mukaan rakentaminen kasvaa Suomessa vuonna 2011 neljä prosenttia. Sekä asuinrakentaminen että liike- ja toimitilarakentaminen on lisääntyvät selvästi. Maa- ja vesirakentaminen puolestaan vähenee, kun valtio keventää elvytystään. Rakennusteollisuus RT:n huhtikuussa 2011 julkaiseman ennusteen mukaan rakentaminen kasvaa Suomessa kuluvana vuonna viisi prosenttia.
Cramo on toiseksi suurin kone- ja laitevuokrausyhtiö Suomen markkinoilla. Cramon toimipisteiden lukumäärä oli katsauskauden lopussa 55 (57). Cramon strategisena tavoitteena Suomessa on kasvattaa markkinaosuuttaan sekä rakennusteollisuudessa että teollisuuden kunnossapidon alueella ja nostaa kannattavuus taantumaa edeltävälle tasolle.
Ruotsi
| Ruotsi (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | Muutos % | 1-6/11 | 1-6/10 | Muutos % | 1-12/10 |
| Liikevaihto | 72 488 | 60 602 | 19,6 % | 140 589 | 112 498 | 25,0 % | 251 857 |
| EBITA | 13 566 | 8 835 | 53,5 % | 22 911 | 14 254 | 60,7 % | 41 186 |
| EBITA-% | 18,7 % | 14,6 % | 16,3 % | 12,7 % | 16,4 % | ||
| Henkilömäärä (henkilötyövuosina) | 757 | 668 | 13,3 % | 665 | |||
| Toimipisteet | 124 | 116 | 6,9 % | 119 |
Rakentaminen ja vuokrauspalveluiden kysyntä jatkoi Ruotsissa myönteistä kehitystään. Kasvu oli edelleen vahvaa erityisesti Tukholman alueella ja Etelä-Ruotsissa. Kysynnän odotetaan jatkuvan vahvana koko maassa.
Cramon tammi-kesäkuun liikevaihto oli Ruotsissa 140,6 (112,5) miljoonaa euroa. Liikevaihto kasvoi 25,0 prosenttia. Paikallisessa valuutassa kasvu oli 14,1 prosenttia. Liikevaihtoa kasvattivat rakentamisen voimakas kasvu ja teollisuuden investoinnit. Huhti-kesäkuun liikevaihto oli 72,5 (60,6) miljoonaa euroa, jossa on kasvua 19,6 prosenttia. Paikallisessa valuutassa toisen neljänneksen liikevaihdon kasvu oli 11,6 prosenttia.
Kannattavuus kehittyi edelleen myönteisesti. Tammi-kesäkuun EBITA-liikevoitto oli 22,9 (14,3) miljoonaa euroa eli 16,3 (12,7) prosenttia liikevaihdosta. Huhti-kesäkuun EBITA liikevoitto oli 13,6 (8,8) miljoonaa euroa eli 18,7 (14,6) prosenttia liikevaihdosta. Kaluston käyttöasteet olivat hyvällä tasolla ja Cramo jatkoi kalustoinvestointeja.
Kesäkuussa Cramo ilmoitti ostaneensa Tidermans Hyrmaskiner AB:n ja Tidermans Hyrmec AB:n (“Tidermans”) koko osakekannan. Yhtiöiden yhteenlaskettu liikevaihto vuonna 2010 oli noin 14,2 miljoonaa euroa ja työntekijöitä yhtiöissä on 63. Tidermans on johtava vuokrausalan toimija Länsi-Ruotsissa, ja sillä on neljä toimipistettä Ruotsin toiseksi suurimmassa kaupungissa Göteborgissa sekä yksi toimipiste Falkenbergissä. Yli kuudenkymmenen vuokraustoimintavuotensa aikana Tidermans on saavuttanut vahvan markkina-aseman rakennusalan yhtiöiden keskuudessa Länsi-Ruotsissa. Yrityskaupan myötä Cramosta tulee vuokrausalan selkeä markkinajohtaja Göteborgin alueella.
Euroconstructin kesäkuussa julkistama arvio koko vuoden kasvulle Ruotsissa on viisi prosenttia. Ruotsin Rakennusteollisuus (Sveriges Byggindustrier) nosti kesäkuussa arvionsa rakentamisen kasvusta seitsemästä kahdeksaan prosenttiin. Asuinrakentamisesta odotetaan jopa 14 prosentin kasvua. Myös liike- ja toimistorakentamisen odotetaan kasvavan voimakkaasti.
Cramo on Ruotsissa kone- ja laitevuokrauksen selvä markkinajohtaja. Yhtiöllä oli Ruotsissa katsauskauden lopussa 124 (116) toimipistettä. Cramon strategiset tavoitteet vuosille 2010-2013 Ruotsissa ovat erityisesti tehokkuuden ja tuottavuuden parantaminen sekä paikallisesti paras -aseman saavuttaminen kaikilla alueilla.
Norja
| Norja (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | Muutos % | 1-6/11 | 1-6/10 | Muutos % | 1-12/10 |
| Liikevaihto | 17 378 | 15 332 | 13,3 % | 37 582 | 32 429 | 15,9 % | 69 120 |
| EBITA | -1 150 | -303 | -279,6 % | -735 | -406 | -81,1 % | 303 |
| EBITA-% | -6,6 % | -2,0 % | -2,0 % | -1,3 % | 0,4 % | ||
| Henkilömäärä (henkilötyövuosina) | 218 | 180 | 21,1 % | 189 | |||
| Toimipisteet | 34 | 28 | 21,4 % | 29 |
Rakentamisen elpyminen on ollut Norjassa alan odotuksia hitaampaa, mutta rakentamisen odotetaan kääntyvän kasvuun vuoden 2011 aikana.
Cramon tammi-kesäkuun liikevaihto kasvoi Norjassa 15,9 prosenttia ja oli 37,6 (32,4) miljoonaa euroa. Paikallisessa valuutassa muutos oli 13,3 prosenttia. Toisen vuosineljänneksen liikevaihto oli 17,4 (15,3) miljoonaa euroa, jossa on kasvua 13,3 prosenttia. Paikallisessa valuutassa toisen neljänneksen liikevaihdon kasvu oli 12,3 prosenttia.
Tammi-kesäkuun EBITA-liikevoitto oli -0,7 (-0,4) miljoonaa euroa eli -2,0 (-1,3) prosenttia liikevaihdosta. Toisen vuosineljänneksen EBITA oli -1,2 (-0,3) miljoonaa euroa eli -6,6 (-2,0) prosenttia liikevaihdosta. Toisella vuosineljänneksellä tuloutui kannattamattomia projekteja. Toimenpiteitä Norjan toimintojen kannattavuuden parantamiseksi jatkettiin edelleen muun muassa organisaatiota uudistamalla. Toisen vuosineljänneksen tulos oli Cramolle pettymys mutta Norjan tulos parani kuitenkin jakson lopulla.
Kesäkuussa Cramo ilmoitti ostaneensa Stavdal Utleiesenter AS:n koko osakekannan. Yhtiöllä on pääkonttori Oslossa ja yhteensä 25 työntekijää. Vuonna 2010 yhtiön liikevaihto oli noin 7,3 miljoonaa euroa ja sen uskotaan kasvavan vuonna 2011. Stavdal Utleiesenterin osto on linjassa Cramon strategian kanssa olla paikallisesti paras valituilla alueilla. Stavdalin liiketoimintakonsepti sopii hyvin yhteen Cramon nykyisen toiminnan ja toimipisteverkoston kanssa Norjassa, ja yrityskaupan myötä Cramo vahvistaa asemiaan pienten ja keskisuurten rakennusalan toimijoiden keskuudessa.
Euroconstructin kesäkuussa julkistaman ennusteen mukaan rakentaminen lisääntyy Norjassa vuonna 2011 lähes kuusi prosenttia. Voimakkainta kasvua odotetaan asuinrakentamisesta, minkä lisäksi maa- ja vesirakentamisen odotetaan lisääntyvän selvästi. Liike- ja toimistorakentaminen sen sijaan vähenee edelleen.
Cramo arvioi olevansa markkina-asemaltaan alan toiseksi suurin palveluntarjoaja Norjassa. Cramolla oli Norjassa katsauskauden lopussa 34 (28) toimipistettä. Strategisena tavoitteena on parantaa tuottavuutta, olla paikallisesti paras ja kasvaa sekä orgaanisesti että ulkoistusten ja yritysostojen avulla.
Tanska
| Tanska (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | Muutos % | 1-6/11 | 1-6/10 | Muutos % | 1-12/10 |
| Liikevaihto | 7 750 | 6 728 | 15,2 % | 14 007 | 12 468 | 12,3 % | 29 493 |
| EBITA | -646 | -1 268 | 49,0 % | -2 281 | -4 491 | 49,2 % | -5 328 |
| EBITA-% | -8,3 % | -18,8 % | -16,3 % | -36,0 % | -18,1 % | ||
| Henkilömäärä (henkilötyövuosina) | 123 | 115 | 7,0 % | 120 | |||
| Toimipisteet | 18 | 17 | 5,9 % | 17 |
Rakentaminen supistui Tanskassa vuonna 2010 odotettua voimakkaammin. Alan odotukset vuodelle 2011 ovat varovaisen positiiviset.
Rakentamisen odotettua hitaampi elpyminen näkyy myös Cramon liikevaihdossa ja tuloksessa. Cramon tammi-kesäkuun liikevaihto Tanskassa oli 14,0 (12,5) miljoonaa euroa. Liikevaihto kasvoi 12,3 prosenttia. Toisen vuosineljänneksen liikevaihto oli 7,8 (6,7) miljoonaa euroa, jossa on kasvua 15,2 prosenttia. Kovan talven jälkeen liikevaihdon kehitys oli kevään aikana myönteinen.
Tammi-kesäkuun EBITA-liiketulos oli -2,3 (-4,5) miljoonaa euroa eli -16,3 (-36,0) prosenttia liikevaihdosta. Huhti-kesäkuun EBITA-liiketulos oli -0,6 (1,3) miljoonaa euroa.
Cramon kuluvan vuoden keskeisin tavoite Tanskassa on kääntää tulos voitolliseksi. Alkuvuonna tuloksen positiiviseen kehitykseen vaikutti erityisesti käyttöasteiden parantuminen. Myös Tanskassa on taantuman jälkeen saavutettu tasapaino vuokrauskaluston kysynnän ja tarjonnan välillä, mikä tarjoaa mahdollisuuksia liiketoiminnan kannattavuuden parantamiselle. Kannattavuuden odotetaan edelleen parantuvan loppuvuoden aikana.
Euroconstruct arvioi kesäkuussa Tanskan rakennusmarkkinoiden kääntyvän vuonna 2011 lähes kolmen prosentin kasvuun. Helmikuussa julkaistun paikallisen markkinaennusteen (Dansk Byggeri) mukaan rakentamisen kokonaismarkkinat kuitenkin supistuvat vuonna 2011 edelleen noin prosentin edellisvuodesta. Korjausrakentamisen alueella kysyntä on hyvä.
Cramo arvioi olevansa markkina-asemaltaan alan toiseksi suurin palveluntarjoaja Tanskassa. Cramolla oli Tanskassa katsauskauden lopussa 18 (17) toimipistettä.
Cramon keskeisin tavoite Tanskassa on kannattavuuden parantaminen tyydyttävälle tasolle sekä paikallisesti paras -aseman saavuttaminen valituilla alueilla. Kasvua haetaan erityisesti siirtokelpoisten tilojen tuotealueelta. Siirtokelpoisten tilojen liikevaihto kasvoikin alkuvuonna odotetusti. Siirtokelpoiset tilat ovat herättäneet kiinnostusta sairaaloiden lisäksi myös koulutiloina.
Keski-Eurooppa
| Keski-Eurooppa (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | Muutos % | 1-6/11 | 1-6/10 | Muutos % | 1-12/10 |
| Liikevaihto | 19 945 | 30 556 | |||||
| EBITA | 1 640 | 451 | |||||
| EBITA-% | 8,2 % | 1,5 % | |||||
| Henkilömäärä (henkilötyövuosina) | 279 | ||||||
| Toimipisteet | 95 |
Cramon kone- ja laitevuokrauksen liikevaihto Keski-Euroopassa muodostuu Saksan, Sveitsin, Itävallan ja Unkarin markkinoilta. Segmentti muodostettiin, kun tammikuussa 2011 hankittu Theisen-konserni yhdisteltiin Cramo-konserniin 1.2.2011.
Theisen-konsernin integrointi eteni kaikilla osa-alueilla suunnitelmien mukaisesti. Lakimies Dirk Schlitzkus (47) nimitettiin toukokuussa Keski-Euroopan johtajaksi ja Cramo-konsernin johtoryhmän jäseneksi sekä Theisen Baumaschinen AG:n toimitusjohtajaksi.
Kone- ja laitevuokrauksen markkinatilanne Keski-Euroopassa parani kaikilla Cramon markkina-alueilla edellisvuoteen verrattuna. Erityisesti Saksan talous on kehittynyt alkuvuonna ennusteita vahvemmin, mikä näkyy myös kone- ja laitevuokrauspalveluiden kysynnässä. Myös Itävallassa kysyntä on kehittynyt myönteisesti. Koska Keski-Euroopan vuokrauskalusto painottuu maanrakennuskoneisiin, kausivaihtelut ovat Cramon muita segmenttejä voimakkaammat. Talvikauden jälkeen toisen vuosineljänneksen tulos kehittyi myönteisesti.
Cramon Keski-Euroopan liikevaihto helmi-kesäkuussa oli 30,6 miljoonaa euroa, josta huhti-kesäkuun liikevaihto oli 19,9 miljoonaa euroa. Helmi-kesäkuun EBITA-liikevoitto oli 0,5 miljoonaa euroa ja 1,5 prosenttia liikevaihdosta. Huhti-kesäkuun EBITA-liikevoitto 1,6 miljoonaa euroa eli 8,2 prosenttia liikevaihdosta. Kalustoinvestointeja jatkettiin suunnitellusti.
Euroconstructin kesäkuussa julkaiseman ennusteen mukaan rakentaminen kasvaa vuonna 2011 Saksassa 1,7 prosenttia. Sveitsissä ja Itävallassa markkinat pysyvät ennallaan tai kasvavat hieman. Unkarissa rakentamisen arvioidaan supistuvan kolme prosenttia.
Vuokrauspisteiden määrä Keski-Euroopassa oli katsauskauden lopussa 95. Cramon strategisena tavoitteena Keski-Euroopassa on laajentaa tuote- ja palveluvalikoimaa asteittain Cramo-konseptin mukaisesti.
Itä-Eurooppa
| Itä-Eurooppa (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | Muutos % | 1-6/11 | 1-6/10 | Muutos % | 1-12/10 |
| Liikevaihto | 14 999 | 10 698 | 40,2 % | 27 868 | 19 712 | 41,4 % | 49 886 |
| EBITA | -1 524 | -4 047 | 62,4 % | -3 741 | -8 886 | 57,9 % | -11 464 |
| EBITA-% | -10,2 % | -37,8 % | -13,4 % | -45,1 % | -23,0 % | ||
| Henkilömäärä (henkilötyövuosina) | 565 | 506 | 11,6 % | 532 | |||
| Toimipisteet | 72 | 65 | 10,8 % | 65 |
Cramon kone- ja laitevuokrauksen liikevaihto Itä-Euroopassa muodostuu Viron, Latvian, Liettuan, Puolan, Tsekin tasavallan, Slovakian ja Venäjän markkinoilta. Segmentin nimi oli 31.12.2010 asti Keski- ja Itä-Eurooppa.
Vuoden 2010 jälkimmäisellä puoliskolla alkanut rakentamisen kasvu jatkui useimmilla Itä-Euroopan markkinoilla. Voimakkainta rakentamisen kasvu on Virossa, Puolassa ja Venäjällä Moskovan ympäristössä. Baltiassa rakentaminen on elpynyt erityisesti Virossa ja Liettuassa sekä asuinrakentamisen että energiateollisuuden investointien ansiosta.
Cramon Itä-Euroopan liikevaihto oli tammi-kesäkuussa 27,9 (19,7) miljoonaa euroa. Liikevaihto kasvoi 41,4 prosenttia. Liikevaihdon muutos paikallisissa valuutoissa oli 40,6 prosenttia. Huhti-kesäkuun liikevaihto oli 15,0 (10,7) miljoonaa euroa, jossa on kasvua 40,2 prosenttia.
Tammi-kesäkuun EBITA-liiketulos oli -3,7 (-8,9) miljoonaa euroa eli -13,4 (-45,1) prosenttia liikevaihdosta. Toisen vuosineljänneksen EBITA-liiketulos oli -1,5 (-4,0) miljoonaa euroa eli –10,2 (-37,8) prosenttia liikevaihdosta.
Cramon liikevaihto kasvoi kaikilla markkina-alueilla edellisen vuoden vastaavaan ajankohtaan verrattuna. Myös kannattavuus kehittyi myönteisesti kaikilla markkina-alueilla mutta positiiviseen tulokseen ei vielä päästy. Kannattavuutta paransivat liikevaihdon kasvu ja aikaisemmin tehdyt sopeutustoimet.
Euroconstructin kesäkuussa julkaiseman ennusteen mukaan rakentamisen arvioidaan kasvavan vuonna 2011 Virossa jopa 18 prosenttia, Liettuassa seitsemän prosenttia ja Venäjällä noin viisi prosenttia. Latviassa markkinakoko pysyy edellisvuoden tasolla. Puolassa rakentamiselle odotetaan maa- ja vesirakentamisen vetämänä lähes 13 prosentin kasvua. Tsekin tasavallassa ja Slovakiassa markkinat supistuvat 1-2 prosenttia.
Cramon strategisena tavoitteena Itä-Euroopassa on kasvaa kannattavasti markkinoita nopeammin ja olla kaikilla markkinoilla paikallisesti paras vuokrauspalveluiden tarjoaja. Lisäksi tavoitteena on vähentää riippuvuutta rakennusteollisuudesta.
Vuokrauspisteitä lisättiin jakson aikana Pietarissa ja Tulassa Venäjällä sekä Virossa, Puolassa ja Tsekin tasavallassa. Vuokrauspisteiden määrä Itä-Euroopassa oli katsauskauden lopussa 72 (65).
OSAKKEET JA OSAKEPÄÄOMA
Cramo Oyj:n kaupparekisteriin merkitty osakepääoma 30.6.2011 oli 24.834.753,09 euroa ja osakkeiden lukumäärä 41.439.086. Cramo Oyj:n hallussa on näistä osakkeista 316.288, jotka se omistaa tytäryhtiönsä Cramo Management Oy:n kautta. Osakemäärä lisääntyi jakson aikana merkintäetuoikeusannin seurauksena 9.489.877 uudella osakkeella.
Cramo Oyj:n hallitus päätti jaksolla laskea liikkeelle varsinaisen yhtiökokouksen 24.3.2011 myöntämän valtuutuksen perusteella enintään 9.489.877 uutta osaketta osakkeenomistajien merkintäetuoikeuteen perustuvassa osakeannissa. Osakkeen merkintähinta oli 10,50 euroa ja merkintäoikeus kolme uutta osaketta jokaista kymmentä 29.3.2011 omistettua osaketta kohden. Osakeannin merkintäaika oli 1.4.–15.4.2011. Cramo ilmoitti 18.4.2011, että tarjotut osakkeet merkittiin noin 175-prosenttisesti. Tarjotuista osakkeista 97,2 prosenttia merkittiin merkintäoikeuksia käyttäen ja loput ilman merkintäoikeuksia.
Cramo ilmoitti 21.4.2011 merkintäetuoikeusannin lopullisesta tuloksesta. Koska tarjottavat osakkeet merkittiin osakeannissa täysimääräisesti, merkintätakauksia ei käytetty. Osakkeet rekisteröitiin kaupparekisteriin 26.4 2011.
Yhtiö keräsi merkintäetuosakeannilla varoja kulujen jälkeen noin 97,4 miljoonaa euroa, ja kerättävät varat käytetään yhtiön kasvustrategian tukemiseen ja taseen vahvistamiseen.
Osakemäärä lisääntyi ensimmäisen vuosineljänneksen aikana 2006A-optiomerkintöjen seurauksena 694.000 uudella osakkeella. Osakkeiden merkintäaika näillä optio-oikeuksilla päättyi 31.1.2011. Lisäksi osakkeiden lukumäärä korottui ensimmäisellä vuosineljänneksellä 374.532 uudella osakkeella Theisen Baumaschinen AG:n osakkeenomistajalle Arrex Beteiligungs-GmbH:lle suunnatun osakeannin seurauksena ja 220.488 uudella osakkeella, kun Cramo hankki osakevaihdolla yhtiön ylimmältä johdolta sen omistaman Cramo Management Oy:n koko osakekannan.
VOIMASSAOLEVAT OPTIO-OHJELMAT JA KANNUSTINJÄRJESTElMÄT
Cramo-konserni oli jakanut 30.6.2011 mennessä avainhenkilöilleen yhteensä 737.000 2006B-optio-oikeutta, 880.500 2006C-optio-oikeutta, 891.000 2009-optio-oikeutta ja 998.000 2010-optio-oikeutta.
Koska optio-oikeudet 2006B, 2006C, 2009 ja 2010 eivät oikeuttaneet osallistumaan 24.3.2011 päätettyyn merkintäetuoikeusantiin, optio-oikeuksien merkintähintaa ja merkintäsuhdetta muutettiin optioehtojen mukaisesti siten, että osakekohtainen merkintähinta on jaetut osingot huomioon ottaen seuraava: 2006B optio-oikeuksilla 22,05 euroa, 2006C optio-oikeuksilla 6,47 euroa, 2009 optio-oikeuksilla 10,85 euroa ja 2010 optio-oikeuksilla 13,72 euroa. Merkintäsuhde muuttuu siten, että kullakin optio-oikeudella voi merkitä 1,3 Cramon uutta osaketta.
Yhtiökokous 24.3.2011 päätti enintään 1.000.000 optio-oikeuden antamisesta Cramo-konsernin avainhenkilöille. Optio-oikeudet annetaan vastikkeetta, ja ne oikeuttavat merkitsemään yhteensä enintään 1.000.000 yhtiön uutta tai sen hallussa olevaa osaketta. Osakkeen merkintähinta perustuu Cramo Oyj:n osakkeen markkinahintaan NASDAQ OMX Helsinki Oy:ssä lokakuussa 2011. Optio-oikeuksilla merkittävien osakkeiden merkintäaika on 1.10.2014-31.12.2015.
MUUTOKSET OMISTAJAKUNNASSA
Cramo Oyj:n osakeantiin liittyvän, 24.3.2011 allekirjoitetun merkintätakaussopimuksen sekä saamiensa liputusilmoitusten perusteella Cramo ilmoitti 25.3.2011 saaneensa ilmoitukset omistusosuuksien mahdollisesta muuttumisesta Pohjola Pankki Oyj:ltä ja Handelsbanken Capital Markets, Svenska Handelsbanken AB:n (julk) liiketoimintayksiköltä mikäli kaikki merkintätakaussopimukset käytetään. Cramo Oyj vastaanotti 26.4.2011 sekä Pohjola Pankki Oyj:ltä että Handelsbanken Capital Markets, Svenska Handelsbanken AB:lta (julk) arvopaperimarkkinalain 2 luvun 10 pykälän mukaisen ilmoituksen, jonka mukaan merkintäetuoikeusannissa kummallekaan taholle ei tullut merkittäväksi osakkeita merkintätakaussopimuksen perusteella.
Cramo Oyj sai 27.4.2011 ilmoituksen, jonka mukaan seuraavien yhtiöiden ja yksityishenkilöiden yhteenlaskettu osuus Cramo Oyj:n osakkeista ja äänimäärästä oli 26.4.2011 alittanut yhden neljäsosan (1/4): Hartwall Capital Oy (6.491.702 osaketta eli 15,67 % osakkeista ja äänimäärästä), K.Hartwall Invest Oy (2.732.000 osaketta eli 6,59 % osakkeista ja äänimäärästä) sekä Kusinkapital Ab, Gustav Tallqvist, Pinewood Invest OÜ, Christel Hartwall, Pallas Capital Oy, Fyrklöver-Invest Oy Ab, Antonia Hartwall, Emma Hartwall, Axel Hartwall, Gulle Therman, Josefina Tallqvist, Victor Hartwall, Peter Therman ja Mats Therman. Kaikkien tässä mainittujen tahojen yhteenlaskettu omistusosuus oli ilmoitushetkellä 10.001.681 osaketta eli 24,14 prosenttia Cramo Oyj:n osakkeista ja äänimäärästä.
HALLITUKSEN VOIMASSA OLEVAT VALTUUDET
Cramo Oyj:n varsinainen yhtiökokous 24.3.2011 valtuutti hallituksen päättämään enintään 3.000.000 yhtiön oman osakkeen hankkimisesta ja/tai pantiksi ottamisesta. Niitä voidaan hankkia vain vapaalla omalla pääomalla hankintapäivänä julkisessa kaupankäynnissä tai muuten markkinoilla muodostuvaan hintaan. Omia osakkeita voidaan hankkia muuten kuin osakkeenomistajien omistamien osakkeiden suhteessa (suunnattu hankinta). Valtuutus on voimassa seuraavan varsinaisen yhtiökokouksen päättymiseen saakka, kuitenkin enintään 24.9.2012 asti.
Yhtiökokous valtuutti hallituksen päättämään osakeannista, joka sisältää myös oikeuden päättää omien osakkeiden luovuttamisesta, sekä optio-oikeuksien ja muiden osakeyhtiölain 10 luvussa tarkoitettujen osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antamisesta. Annettavat osakkeet ovat yhtiön uusia tai yhtiön hallussa olevia osakkeita. Osakkeiden lukumäärä voi olla yhteensä enintään 12.000.000 osaketta. Osakeanti ja osakkeisiin oikeuttavien erityisten oikeuksien antaminen voi tapahtua osakkeenomistajien etuoikeudesta poiketen edellyttäen, että tälle on painava taloudellinen syy. Valtuutus on voimassa viisi vuotta yhtiökokouksen päätöksestä lukien.
OLENNAISET RISKIT JA EPÄVARMUUSTEKIJÄT
Cramon liiketoiminnan merkittävimmät epävarmuustekijät liittyvät maailmanlaajuisen talouskehityksen lisäksi kunkin maan suhdanne- ja talouskehitykseen, korkotason ja valuuttakurssien vaihteluihin, rahoituksen saatavuuteen, luottotappioriskeihin, konsernin yritysostojen ja tietojärjestelmähankkeiden onnistumiseen, henkilöstöriskeihin, pätevän johdon saatavuuteen ja rekrytointiin liittyviin riskeihin, verotukseen liittyviin riskeihin sekä muihin liiketoiminnan riskeihin.
Viime vuosien taloudellisen taantuman seurauksena erityisesti vuokrauksen hintatasoon eri markkinoilla liittyvät riskit sekä luottotappioriskit ovat voimistuneet. Tämän lisäksi taloudellinen taantuma lisäsi konsernin yrityskaupoista aiheutuneisiin tasearvoihin kohdistuvia arvonalentumisriskejä.
Viimeaikainen eräiden euromaiden rahoituskriisi on lisännyt epävarmuutta lähitulevaisuuden talouskehityksestä Euroopassa, mikä on nostanut myös Cramon toimintaan liittyviä riskitasoja.
KATSAUSKAUDEN JÄLKEISET OLENNAISET TAPAHTUMAT
Katsauskauden jälkeen ei ole tapahtunut olennaisia tapahtumia.
LAADINTAPERIAATTEET
Tämä tilinpäätöstiedote on laadittu IAS 34, Osavuosikatsaukset -säännösten mukaisesti. Osavuosikatsauksen laatimisessa on sovellettu samoja laadintaperiaatteita kuin vuositilinpäätöksessä 2010 lukuun ottamatta uudistettua IFRS-standardia IAS 24 (Lähipiiritapahtumat), jonka yhtiö on ottanut käyttöön 1.1.2011, sekä muita tästä muutoksesta seuraavia standardien muutoksia.
Edellä mainituilla standardien muutoksilla ei ole ollut olennaisia vaikutuksia raportoituun taseeseen, tuloslaskelmaan ja liitetietoihin.
| KONSERNITASE (1 000 €) | 30.6.2011 | 30.6.2010 | 31.12.2010 |
| VARAT | |||
| Pitkäaikaiset varat | |||
| Aineelliset käyttöomaisuushyödykkeet | 603 656 | 508 210 | 526 326 |
| Liikearvo | 171 386 | 143 368 | 147 998 |
| Muut aineettomat hyödykkeet | 128 106 | 91 002 | 102 001 |
| Laskennalliset verosaamiset | 16 602 | 15 106 | 14 301 |
| Myytävissä olevat sijoitukset | 362 | 343 | 347 |
| Johdannaisinstrumentit | 2 650 | 0 | 1 053 |
| Myyntisaamiset ja muut saamiset | 3 733 | 2 986 | 3 613 |
| Pitkäaikaiset varat yhteensä | 926 496 | 761 016 | 795 638 |
| Lyhytaikaiset varat | |||
| Vaihto-omaisuus | 17 988 | 13 166 | 13 803 |
| Myyntisaamiset ja muut saamiset | 157 685 | 105 059 | 125 333 |
| Tuloverosaamiset | 7 424 | 12 481 | 5 114 |
| Johdannaisinstrumentit | 246 | 218 | 825 |
| Rahavarat | 17 104 | 11 885 | 22 313 |
| Lyhytaikaiset varat yhteensä | 200 447 | 142 808 | 167 388 |
| Myytävänä oleviksi luokitellut omaisuuserät | 6 327 | 2 795 | 2 671 |
| VARAT YHTEENSÄ | 1 133 269 | 906 618 | 965 697 |
| OMA PÄÄOMA JA VELAT | |||
| Oma pääoma | |||
| Osakepääoma | 24 835 | 24 835 | 24 835 |
| Muut rahastot | 300 722 | 186 925 | 188 797 |
| Arvonmuutosrahasto | 117 | 117 | 117 |
| Suojausrahasto | 538 | -2 773 | -1 197 |
| Muuntoerot | 329 | -3 079 | 3 426 |
| Kertyneet voittovarat | 91 751 | 85 859 | 103 309 |
| Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma | 418 293 | 291 885 | 319 287 |
| Vähemmistöosuus | 0 | 503 | 503 |
| Hybridi pääoma | 49 630 | 49 630 | 49 630 |
| Oma pääoma yhteensä | 467 923 | 342 018 | 369 420 |
| Pitkäaikaiset velat | |||
| Korolliset velat | 367 985 | 331 915 | 346 776 |
| Johdannaisinstrumentit | 467 | 5 456 | 2 543 |
| Laskennalliset verovelat | 88 548 | 73 409 | 78 348 |
| Varaukset | 1 541 | 0 | 0 |
| Muut pitkäaikaiset velat | 5 615 | 1 261 | 4 207 |
| Pitkäaikaiset velat yhteensä | 464 156 | 412 040 | 431 875 |
| Lyhytaikaiset velat | |||
| Korolliset velat | 78 750 | 62 158 | 57 569 |
| Johdannaisinstrumentit | 842 | 896 | 1 853 |
| Osto- ja muut velat | 117 519 | 84 650 | 100 984 |
| Tuloverovelat | 4 078 | 4 856 | 3 997 |
| Lyhytaikaiset velat yhteensä | 201 190 | 152 560 | 164 403 |
| Velat yhteensä | 665 346 | 564 600 | 596 277 |
| OMA PÄÄOMA JA VELAT YHTEENSÄ | 1 133 269 | 906 618 | 965 697 |
| KONSERNITULOSLASKELMA (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | 1-6/11 | 1-6/10 | 1-12/10 |
| Liikevaihto | 161 135 | 113 964 | 305 352 | 215 363 | 492 103 |
| Liiketoiminnan muut tuotot | 2 496 | 1 808 | 3 790 | 9 424 | 15 110 |
| Valmiiden ja keskeneräisten tuotteiden varastojen muutos | -479 | 446 | 101 | 719 | 1 015 |
| Valmistus omaan käyttöön | 2 486 | 764 | 3 282 | 764 | 4 694 |
| Materiaalit ja palvelut | -57 780 | -39 382 | -112 056 | -76 164 | -183 479 |
| Työsuhde-etuuksista aiheutuvat kulut | -33 351 | -25 847 | -63 935 | -49 632 | -101 939 |
| Liiketoiminnan muut kulut | -36 320 | -26 912 | -73 002 | -53 046 | -109 880 |
| Poistot ja arvonalentumiset käyttöomaisuudesta ja myytävänä oleviksi luokitelluista omaisuuseristä | -23 853 | -21 074 | -46 743 | -42 159 | -83 145 |
| EBITA-liikevoitto | 14 334 | 3 766 | 16 789 | 5 269 | 34 478 |
| % liikevaihdosta | 8,9 % | 3,3 % | 5,5 % | 2,4 % | 7,0 % |
| Yrityshankinnoista aiheutuneiden aineettomien hyödykkeiden poistot ja arvonalentumiset | -2 601 | -1 689 | -5 292 | -3 306 | -7 089 |
| Liikevoitto/-tappio | 11 733 | 2 077 | 11 496 | 1 963 | 27 389 |
| % liikevaihdosta | 7,3 % | 1,8 % | 3,8 % | 0,9 % | 5,6 % |
| Rahoituskulut (netto) | -5 885 | -6 252 | -9 609 | -12 713 | -22 586 |
| Voitto/tappio ennen veroja | 5 849 | -4 176 | 1 887 | -10 750 | 4 804 |
| % liikevaihdosta | 3,6 % | -3,7 % | 0,6 % | -5,0 % | 1,0 % |
| Tuloverot | -2 427 | -777 | -4 428 | -1 603 | -7 007 |
| Katsauskauden tulos | 3 422 | -4 953 | -2 541 | -12 353 | -2 203 |
| % liikevaihdosta | 2,1 % | -4,3 % | -0,8 % | -5,7 % | -0,4 % |
| Jakautuminen: | |||||
| Yhtiön osakkeenomistajille | 3 422 | -4 938 | -2 541 | -12 322 | -2 142 |
| Vähemmistölle | -15 | -31 | -61 | ||
| Yhtiön osakkeenomistajille kuuluva tulos | |||||
| Laimentamaton osakekohtainen tulos, € | 0,09 | -0,15 | -0,07 | -0,37 | -0,06 |
| Laimennusvaikutuksella oikaistu osakekohtainen tulos, € | 0,09 | -0,14 | -0,07 | -0,36 | -0,06 |
| LAAJA TULOSLASKELMA (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | 1-6/11 | 1-6/10 | 1-12/10 |
| Katsauskauden tulos | 3 422 | -4 953 | -2 541 | -12 353 | -2 203 |
| Muut laajan tuloksen erät | |||||
| -Suojausrahaston muutos, verojen jälkeen | 200 | 80 | 1 735 | -477 | 1 099 |
| -Muuntoerojen vaikutus, verojen jälkeen | -5 813 | 4 374 | -4 807 | 19 678 | 33 956 |
| Muut laajan tuloksen erät yhteensä | -5 613 | 4 454 | -3 072 | 19 201 | 35 055 |
| Katsauskauden laaja tulos | -2 191 | -499 | -5 613 | 6 848 | 32 852 |
| LASKELMA KONSERNIN OMAN PÄÄOMAN MUUTOKSISTA (1 000 €) | Osake-pääoma | Osakean-ti ja muut rahastot | Arvon-muutos-rahasto | Kertyneet voittovarat, muuntoerot, suojaus-rahasto | Emoyhtiön omistajille kuuluva oma pääoma |
Vähem-mistö- osuus |
Hybridi pääoma | Oma pääoma yhteensä |
| 1.1.2010 | 24 835 | 186 910 | 117 | 76 390 | 288 252 | 503 | 49 630 | 338 385 |
| Laaja tulos | 6 848 | 6 848 | 6 848 | |||||
| Osingonjako | ||||||||
| Osakeperusteiset maksut | 1 225 | 1 225 | 1 225 | |||||
| Vähemmistöosuus | ||||||||
| Hybridi pääoma | -4 440 | -4 440 | -4 440 | |||||
| Muutokset erien välillä | 16 | -16 | ||||||
| 30.6.2010 | 24 835 | 186 926 | 117 | 80 007 | 291 885 | 503 | 49 630 | 342 018 |
| 1.1.2011 | 24 835 | 188 797 | 117 | 105 538 | 319 287 | 503 | 49 630 | 369 420 |
| Laaja tulos | -5 613 | -5 613 | -5 613 | |||||
| Osingonjako | -3 163 | -3 163 | -3 163 | |||||
| Optiomerkinnät | 7 262 | 7 262 | 7 262 | |||||
| Merkintäetuoikeusanti | 97 398 | 97 398 | 97 398 | |||||
| Osakeanti liiketoimintahankintaan liittyen | 7 266 | 7 266 | 7 266 | |||||
| Osakeperusteiset maksut | 1 429 | 1 429 | 1 429 | |||||
| Vähemmistöosuus | 427 | 427 | -503 | -76 | ||||
| Hybridi pääoma | -6 000 | -6 000 | -6 000 | |||||
| 30.6.2011 | 24 835 | 300 723 | 117 | 92 618 | 418 293 | 49 630 | 467 923 | |
|
KONSERNIN RAHAVIRTALASKELMA 1.1.2011 - 30.6.2011 (1 000 €) |
1-6/11 | 1-6/10 | 1-12/10 |
| Liiketoiminnan nettorahavirta | 32 357 | 11 226 | 68 333 |
| Investointien nettorahavirta | -130 682 | 6 866 | -40 940 |
| Rahoituksen rahavirta | |||
| Korollisten saamisten muutos | 111 | 68 | -610 |
| Rahoitusleasingvelkojen muutos | -17 475 | -19 425 | -35 309 |
| Korollisten velkojen muutos | 15 094 | 275 | 15 952 |
| Hybridi pääoma | -6 000 | -6 000 | -6 000 |
| Optiomerkinnät | 7 262 | 1 871 | |
| Osakeanti | 97 397 | ||
| Vähemmistöosuus | -76 | ||
| Maksetut osingot | -3 163 | ||
| Rahoituksen nettorahavirta | 93 150 | -25 081 | -24 095 |
| Rahavarojen muutos | -5 175 | -6 989 | 3 298 |
| Rahavarat kauden alussa | 22 313 | 18 520 | 18 520 |
| Muuntoero | -34 | 354 | 495 |
| Rahavarat kauden lopussa | 17 104 | 11 885 | 22 313 |
| VASTUUSITOUMUKSET JA EHDOLLISET ERÄT | 30.6.2011 | 30.6.2010 | 31.12.2010 |
| Omasta puolesta | |||
| Yrityskiinnitykset | - | 83 317 | - |
| Pantit | - | 177 487 | - |
| Pantit, rahoitusleasing | 159 407 | 152 301 | 154 091 |
| Hybridi pääoman korot | 1 014 | 1 019 | 4 044 |
| Investointisitoumukset | 40 444 | 7 059 | 1 226 |
| Vastuut toimisto- ja toimipistevuokrista | 111 703 | 83 361 | 98 271 |
| Leasingvuokravastuut | 53 344 | 36 511 | 37 602 |
| Muut vastuut | 1 102 | 1 163 | 580 |
| JOHDANNAISSOPIMUKSET, 1 000 € | 30.6.2011 | 30.6.2010 | 31.12.2010 |
| Markkina-arvo | |||
| Koronvaihtosopimukset | 259 | -5 547 | -1 490 |
| Valuuttatermiinit | -598 | -588 | -1 028 |
| Nimellisarvo | |||
| Koronvaihtosopimukset | 181 610 | 148 020 | 181 331 |
| Valuuttatermiinit | 147 918 | 108 345 | 177 380 |
| SIIRTOKELPOISTEN TILOJEN TILAUSKANTA (1 000 €) | 30.6.2011 | 30.6.2010 | 31.12.2010 |
| Siirtokelpoisten tilojen tilauskanta yhteensä | 103 215 | 92 880 | 87 685 |
| Siirtokelpoisten tilojen vuokrauksen tilauskanta | 88 862 | 82 706 | 83 261 |
| Siirtokelpoisten tilojen myynnin tilauskanta | 14 353 | 10 173 | 4 424 |
| OSAKEKOHTAISET TUNNUSLUVUT | 4-6/11 | 4-6/10 | 1-6/11 | 1-6/10 | 1-12/10 |
| Tulos/osake (EPS), laimentamaton, €, 1) | 0,09 | -0,15 | -0,06 | -0,37 | -0,06 |
| Tulos/osake (EPS), laimennettu, €, 2) | 0,08 | -0,14 | -0,07 | -0,36 | -0,06 |
| Oma pääoma/osake, €, 3) | 10,17 | 9,62 | 9,50 | ||
| Osakkeiden lukumäärä kauden lopussa | 41 439 086 | 30 660 189 | 30 660 189 | ||
| Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä keskimäärin 4) | 37 041 157 | 33 596 870 | 33 596 870 | ||
| Osakkeiden osakeantioikaistu lukumäärä kauden lopussa 4) | 41 122 798 | 33 596 870 | 33 596 870 | ||
| Osakkeiden optio-oikeuksilla laimennettu lukum. keskimäärin | 38 129 953 | 34 179 584 | 35 003 710 |
- Laskettu osakkeiden osakeantioikaistusta keskimääräisestä lukumäärästä
- Laskettu osakkeiden optio-oikeuksilla laimennetusta keskimääräisestä lukumäärästä
- Laskettu osakkeiden osakeantioikaistusta lukumäärästä kauden lopussa
- Osakkeiden lukumäärä vähennettynä Cramo Management Oy:n hallussa olevilla osakkeilla
SEGMENTTIKOHTAISET TIEDOT
Konsernin liiketoimintasegmentit jakautuvat maantieteellisesti ja ovat Suomi, Ruotsi, Norja, Tanska, Keski-Eurooppa ja Itä-Eurooppa.
| Liikevaihto segmenteittäin (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | 1-6/11 | 1-6/10 | 1-12/10 |
| Suomi | 31 271 | 22 694 | 59 461 | 41 751 | 99 583 |
| Ruotsi | 72 488 | 60 602 | 140 589 | 112 498 | 251 857 |
| Norja | 17 378 | 15 332 | 37 582 | 32 429 | 69 120 |
| Tanska | 7 750 | 6 728 | 14 007 | 12 468 | 29 493 |
| Keski-Eurooppa | 19 945 | 30 556 | |||
| Itä-Eurooppa | 14 999 | 10 698 | 27 868 | 19 712 | 49 886 |
| Segmenttien välinen liikevaihto | -2 695 | -2 092 | -4 712 | -3 495 | -7 837 |
| Liikevaihto yhteensä | 161 135 | 113 964 | 305 352 | 215 363 | 492 103 |
| EBITA-liikevoitto segmenteittäin (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | 1-6/11 | 1-6/10 | 1-12/10 |
| Suomi | 4 248 | 2 546 | 6 424 | 3 096 | 12 466 |
| Osuus liikevaihdosta % | 13,6 % | 11,2 % | 10,8 % | 7,4 % | 12,5 % |
| Ruotsi | 13 566 | 8 835 | 22 911 | 14 254 | 41 186 |
| Osuus liikevaihdosta % | 18,7 % | 14,6 % | 16,3 % | 12,7 % | 16,4 % |
| Norja | -1 150 | -303 | -735 | -406 | 303 |
| Osuus liikevaihdosta % | -6,6 % | -2,0 % | -2,0 % | -1,3 % | 0,4 % |
| Tanska | -646 | -1 268 | -2 281 | -4 491 | -5 328 |
| Osuus liikevaihdosta % | -8,3 % | -18,8 % | -16,3 % | -36,0 % | -18,1 % |
| Keski-Eurooppa | 1 640 | 451 | |||
| Osuus liikevaihdosta % | 8,2 % | 1,5 % | |||
| Itä-Eurooppa | -1 524 | -4 047 | -3 741 | -8 886 | -11 464 |
| Osuus liikevaihdosta % | -10,2 % | -37,8 % | -13,4 % | -45,1 % | -23,0 % |
| Kohdistamattomat myyntivoitot ja muut tuotot | 5 746 | 5 746 | |||
| Kohdistamattomat konsernitoiminnot | -1 904 | -1 931 | -6 388 | -4 004 | -8 380 |
| Eliminoinnit | 103 | -66 | 148 | -39 | -52 |
| EBITA-liikevoitto yhteensä | 14 334 | 3 766 | 16 789 | 5 269 | 34 478 |
| Osuus liikevaihdosta % | 8,9 % | 3,3 % | 5,5 % | 2,4 % | 7,0 % |
| Poistot segmenteittäin (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | 1-6/11 | 1-6/10 | 1-12/10 |
| Suomi | -4 205 | -3 682 | -8 402 | -7 416 | -14 566 |
| Ruotsi | -8 875 | -7 877 | -17 805 | -15 564 | -31 916 |
| Norja | -2 495 | -2 470 | -4 879 | -4 929 | -9 613 |
| Tanska | -916 | -1 507 | -2 143 | -3 307 | -5 692 |
| Keski-Eurooppa | -2 379 | -3 781 | |||
| Itä-Eurooppa | -5 036 | -5 538 | -9 832 | -10 926 | -21 399 |
| Segmenteille kohdistamattomat erät | 53 | 0 | 100 | -15 | 41 |
| Poistot yhteensä | -23 853 | -21 074 | -46 743 | -42 159 | -83 145 |
| Konsernin EBITA-liikevoiton täsmäytys tulokseen ennen veroja (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | 1-6/11 | 1-6/10 | 1-12/10 |
| Konsernin EBITA-liikevoitto | 14 334 | 3 766 | 16 789 | 5 269 | 34 478 |
| Yrityshankinnoista aiheutuneet aineettomien hyödykkeiden poistot ja arvonalentumiset | -2 601 | -1 689 | -5 292 | -3 306 | -7 088 |
| Rahoituserät | -5 885 | -6 252 | -9 609 | -12 713 | -22 586 |
| Tulos ennen veroja | 5 849 | -4 176 | 1 887 | -10 750 | 4 804 |
| Konsernin EBITA-liikevoiton täsmäytys tulokseen ennen veroja (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | 1-6/11 | 1-6/10 | 1-12/10 |
| Konsernin EBITA-liikevoitto | 14 334 | 3 766 | 16 789 | 5 269 | 34 478 |
| Yrityshankinnoista aiheutuneet aineettomien hyödykkeiden poistot ja arvonalentumiset | -2 601 | -1 689 | -5 292 | -3 306 | -7 088 |
| Rahoituserät | -5 885 | -6 252 | -9 609 | -12 713 | -22 586 |
| Tulos ennen veroja | 5 849 | -4 176 | 1 887 | -10 750 | 4 804 |
| Investoinnit segmenteittäin (1 000 €) | 4-6/11 | 4-6/10 | 1-6/11 | 1-6/10 | 1-12/10 |
| Suomi | 11 625 | 5 454 | 14 115 | 5 772 | 34 854 |
| Ruotsi | 52 290 | 10 051 | 61 310 | 11 733 | 35 133 |
| Norja | 15 152 | 462 | 16 417 | 1 265 | 8 453 |
| Tanska | 386 | 0 | 932 | 11 | 690 |
| Keski-Eurooppa | 8 211 | 82 884 | |||
| Itä-Eurooppa | 9 057 | 518 | 11 992 | 698 | 5 143 |
| Segmenteille kohdistamattomat erät | 418 | 215 | 761 | 692 | 1 946 |
| Investoinnit yhteensä | 97 140 | 16 700 | 188 412 | 20 172 | 86 219 |
| Varat segmenteittäin (1 000 €) | 30.6.2011 | 30.6.2010 | 31.12.2010 |
| Suomi | 174 639 | 138 706 | 164 906 |
| Ruotsi | 497 642 | 423 853 | 449 591 |
| Norja | 114 060 | 92 464 | 98 415 |
| Tanska | 46 668 | 50 980 | 49 150 |
| Keski-Eurooppa | 103 728 | ||
| Itä-Eurooppa | 149 514 | 151 309 | 146 903 |
| Segmenteille kohdistamattomat erät | 47 018 | 49 305 | 56 732 |
| Varat yhteensä | 1 133 269 | 906 618 | 965 697 |
KVARTAALITTAISET SEGMENTTITIEDOT
| Liikevaihto segmenteittäin (1 000 €) | 4-6/11 | 1-3/11 | 10-12/10 | 7-9/10 | 4-6/10 | 1-3/10 | 10-12/09 |
| Suomi | 31 271 | 28 191 | 30 403 | 27 430 | 22 694 | 19 056 | 22 381 |
| Ruotsi | 72 488 | 68 101 | 74 521 | 64 839 | 60 602 | 51 895 | 57 373 |
| Norja | 17 378 | 20 204 | 19 667 | 17 023 | 15 332 | 17 097 | 16 319 |
| Tanska | 7 750 | 6 257 | 8 630 | 8 395 | 6 728 | 5 740 | 9 275 |
| Keski-Eurooppa | 19 945 | 10 612 | |||||
| Itä-Eurooppa | 14 999 | 12 869 | 15 812 | 14 361 | 10 698 | 9 014 | 11 332 |
| Segmenttien välinen liikevaihto | -2 695 | -2 017 | -2 649 | -1 693 | -2 092 | -1 403 | -1 278 |
| Liikevaihto yhteensä | 161 135 | 144 217 | 146 384 | 130 356 | 113 964 | 101 400 | 115 402 |
| EBITA-liikevoitto segmenteittäin (1 000 €) | 4-6/11 | 1-3/11 | 10-12/10 | 7-9/10 | 4-6/10 | 1-3/10 | 10-12/09 |
| Suomi | 4 248 | 2 176 | 3 265 | 6 105 | 2 546 | 550 | 3 652 |
| Osuus liikevaihdosta % | 13,6 % | 7,7 % | 10,7 % | 22,3 % | 11,2 % | 2,9 % | 16,3 % |
| Ruotsi | 13 566 | 9 344 | 14 600 | 12 332 | 8 835 | 5 418 | 7 830 |
| Osuus liikevaihdosta % | 18,7 % | 13,7 % | 19,6 % | 19,0 % | 14,6 % | 10,4 % | 13,6 % |
| Norja | -1 150 | 415 | 399 | 310 | -303 | -103 | 871 |
| Osuus liikevaihdosta % | -6,6 % | 2,1 % | 2,0 % | 1,8 % | -2,0 % | -0,6 % | 5,3 % |
| Tanska | -646 | -1 634 | -6 | -831 | -1 268 | -3 224 | -4 389 |
| Osuus liikevaihdosta % | -8,3 % | -26,1 % | -0,1 % | -9,9 % | -18,8 % | -56,2 % | -47,3 % |
| Keski-Eurooppa | 1 640 | -1 189 | |||||
| Osuus liikevaihdosta % | 8,2 % | -11,2 % | |||||
| Itä-Eurooppa | -1 524 | -2 218 | -1 089 | -1 488 | -4 047 | -4 839 | -5 192 |
| Osuus liikevaihdosta % | -10,2 % | -17,2 % | -6,9 % | -10,4 % | -37,8 % | -53,7 % | -45,8 % |
| Kohdistamattomat myyntivoitot ja muut tuotot | 0 | 0 | 0 | 0 | 0 | 5 746 | 1 031 |
| Kohdistamattomat konsernitoiminnot | -1 904 | -4 485 | -3 072 | -1 304 | -1 931 | -2 073 | -2 433 |
| Eliminoinnit | 103 | 45 | -42 | 29 | -66 | 27 | 17 |
| EBITA-liikevoitto yhteensä | 14 334 | 2 455 | 14 056 | 15 153 | 3 766 | 1 503 | 1 387 |
| Osuus liikevaihdosta % | 8,9 % | 1,7 % | 9,6 % | 11,6 % | 3,3 % | 1,5 % | 1,2 % |
SUURIMMAT OSAKKEENOMISTAJAT
| 10 SUURINTA OSAKKEENOMISTAJAA 30.6.2011 | OSAKKEET | % | |
| 1 | Hartwall Capital Oy Ab | 6 491 702 | 15,67 |
| 2 | K. Hartwall Invest Oy | 2 732 000 | 6,59 |
| 3 | Rakennusmestarien Säätiö | 2 129 422 | 5,14 |
| 4 | Mariatorp Oy | 1 208 100 | 2,92 |
| 5 | Sijoitus-Wipunen Oy | 850 000 | 2,05 |
| 6 | Odin Finland | 836 504 | 2,02 |
| 7 | Nordea Nordenfund | 707 238 | 1,71 |
| 8 | Fondita Nordic Micro Cap | 520 000 | 1,25 |
| 9 | Rakennusmestarit ja -insinöörit AMK RKL ry | 391 220 | 0,94 |
| 10 | Arrex Beteiligungs-GmbH | 374 532 | 0,90 |
| 10 suurinta omistajaa yhteensä | 16 240 718 | 39,19 | |
| Hallintarekisteröidyt ja ulkomaiset omistajat | 11 965 586 | 28,88 | |
| Muut | 13 232 782 | 31,93 | |
| Kaikki yhteensä | 41 439 086 | 100,00 | |
Jakson aikana ei ollut olennaisia liiketapahtumia lähipiirin kanssa.
Tietyt lausunnot tässä tiedotteessa ovat tulevaisuuteen kohdistuvia ja perustuvat johdon tämänhetkisiin näkemyksiin. Luonteensa vuoksi ne sisältävät riskiä ja epävarmuutta ja ovat alttiita yleisen taloudellisen tai toimialan tilanteen muutoksille.
Vantaalla 3. elokuuta 2011
Cramo Oyj
Hallitus
Tämän tiedotteen tiedot ovat tilintarkastamattomia.
TIEDOTUSTILAISUUS
Yhdistetty tiedotustilaisuus ja suora internetlähetys (webcast) järjestetään torstaina 4.8.2011 klo 11.00 Kämp Kansallissalissa osoitteessa Aleksanterinkatu 44 A, 2.krs, Helsinki. Tilaisuus on englanninkielinen.
Tiedotustilaisuutta voi seurata suorana lähetyksenä internetissä osoitteessa www.cramo.com. Internetlähetyksen tallennetta voi seurata osoitteessa www.cramo.com 4.8.2011 iltapäivästä lähtien.
TALOUDELLISTEN JULKAISUJEN AJANKOHDAT 2011
Vuoden 2011 aikana Cramo julkaisee vielä yhden osavuosikatsauksen.
Tammi-syyskuun osavuosikatsaus julkaistaan tiistaina 1.11.2011.
LISÄTIEDOT
Vesa Koivula
toimitusjohtaja, puh. 010 661 10, 040 510 5710
Martti Ala-Härkönen
talous- ja rahoitusjohtaja, puh. 010 661 10, 040 737 6633
JAKELU
NASDAQ OMX Helsinki Oy
Keskeiset tiedotusvälineet
www.cramo.com
